Τη Δευτέρα, η Craig-Hallum διατήρησε τη σύσταση αγοράς για τις μετοχές της Backblaze Inc (NASDAQ:BLZE) και αύξησε την τιμή-στόχο στα 11,00 δολάρια από τα προηγούμενα 10,00 δολάρια. Η ανάλυση της εταιρείας υποδεικνύει σημαντική υποτίμηση της εταιρείας με βάση τους πολλαπλασιαστές EBITDA και εσόδων σε σύγκριση με την ανάπτυξη και τη θέση της στην αγορά.
Ο αναλυτής τόνισε την πρόσφατη αύξηση των εσόδων της Backblaze κατά 27% και την αναμενόμενη πορεία προς το σημείο ισορροπίας των ελεύθερων ταμειακών ροών έως τα μέσα του 2025. Παρά την πολυπλοκότητα της σύγκρισης προϊόντων λόγω των περίπλοκων δομών τιμολόγησης από ανταγωνιστές, ιδιαίτερα τους Hyperscalers, η προσφορά αποθήκευσης cloud B2 της Backblaze θεωρείται ότι έχει ανταγωνιστικό πλεονέκτημα λόγω οικονομικής αποδοτικότητας και απόδοσης.
Η Backblaze έχει αναγνωριστεί για την ικανότητά της να ανταγωνίζεται στην αγορά αποθήκευσης cloud, η οποία είναι δύσκολο για τους Hyperscalers να διεισδύσουν χωρίς να διακινδυνεύσουν την υπάρχουσα επιχείρησή τους. Η ηγεσία της εταιρείας έχει ενισχυθεί με βασικούς διορισμούς στελεχών, οι οποίοι αναμένεται να οδηγήσουν την ανάπτυξη τα επόμενα χρόνια.
Η εταιρεία σημείωσε επίσης τα αυξανόμενα μικτά περιθώρια και τα λειτουργικά περιθώρια της Backblaze, υποδεικνύοντας μια διαφοροποιημένη προσφορά προϊόντων. Η αφοσίωση των πελατών αντικατοπτρίζεται στο υψηλό ποσοστό μικτής διατήρησης της εταιρείας στις χαμηλές 90 μονάδες. Οι συγκρίσεις με δημόσιους ομοειδείς στον τομέα της αποθήκευσης υποδηλώνουν ότι η Backblaze θα μπορούσε να επιτύχει εξίσου υψηλά περιθώρια ελεύθερων ταμειακών ροών καθώς αναπτύσσεται.
Συνοπτικά, η θέση της Craig-Hallum αντικατοπτρίζει την εμπιστοσύνη στις ευκαιρίες της αγοράς της Backblaze, τις προσφορές προϊόντων και τις στρατηγικές βελτιώσεις στην ηγεσία. Η εταιρεία υποστηρίζει ότι η αντίληψη της αγοράς για την Backblaze δεν ευθυγραμμίζεται πλήρως με την ισχυρή απόδοση και τις δυνατότητες της εταιρείας, οδηγώντας στην απόφαση να αυξήσει την τιμή-στόχο της μετοχής στα 11,00 δολάρια, επαναλαμβάνοντας παράλληλα τη σύσταση αγοράς.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Backblaze ξεπέρασε τις προσδοκίες για το δεύτερο τρίμηνο, αναφέροντας αύξηση 27% στα έσοδα και σημειώνοντας το τρίτο συνεχόμενο τρίμηνο κερδοφορίας. Ο τομέας B2 Cloud Storage της εταιρείας σημείωσε σημαντική αύξηση 43% στα έσοδα. Ανακοινώθηκαν νέοι διορισμοί στελεχών, συμπεριλαμβανομένου του Jason Wakeam ως Chief Revenue Officer και του Marc Suidan ως CFO.
Η αναπτυξιακή πορεία της εταιρείας παραμένει θετική, με αξιοσημείωτη αύξηση στους λογαριασμούς μεγάλων πελατών και ποσοστό διατήρησης καθαρών εσόδων 114%. Η Backblaze έχει αυξήσει την καθοδήγηση για τα ετήσια έσοδα μεταξύ 126,5 εκατομμυρίων και 128,5 εκατομμυρίων δολαρίων, δείχνοντας εμπιστοσύνη στη συνεχιζόμενη ανάπτυξή της, ιδιαίτερα στην επιχείρηση B2 Cloud Storage, η οποία αναμένεται να αυξηθεί κατά 40%.
Οι πρόσφατες εξελίξεις περιλαμβάνουν επίσης την έναρξη του B2 Live Read, μιας νέας υπηρεσίας cloud. Η εταιρεία αναμένει τα έσοδα του τρίτου τριμήνου να κυμανθούν μεταξύ 32,4 εκατομμυρίων και 32,8 εκατομμυρίων δολαρίων. Η Backblaze βρίσκεται σε καλό δρόμο για να φτάσει στο σημείο ισορροπίας της συνολικής χρήσης μετρητών έως τα μέσα του 2025 και να γίνει θετική σε ελεύθερες ταμειακές ροές λίγο μετά. Αυτές οι πραγματικές ενημερώσεις παρέχουν πληροφορίες σχετικά με την πρόσφατη απόδοση της εταιρείας και τις μελλοντικές προσδοκίες.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσθέτουν βάθος στην αισιόδοξη προοπτική της Craig-Hallum για την Backblaze Inc (NASDAQ:BLZE). Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται σε 314,79 εκατομμύρια δολάρια, με ισχυρή αύξηση εσόδων 24,02% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Αυτό ευθυγραμμίζεται με την παρατήρηση του αναλυτή για αύξηση εσόδων 27% της Backblaze και υποστηρίζει την άποψη μιας εταιρείας σε ανοδική πορεία.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι 4 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προβλέψεις κερδών για την επερχόμενη περίοδο, πιθανώς υποδεικνύοντας αυξανόμενη εμπιστοσύνη στην οικονομική απόδοση της Backblaze. Αυτό επιβεβαιώνει τη θετική στάση της Craig-Hallum για τις μελλοντικές προοπτικές της εταιρείας.
Επιπλέον, η ισχυρή απόδοση τον τελευταίο μήνα και τους τελευταίους τρεις μήνες, όπως σημειώνεται από το InvestingPro, αντικατοπτρίζει την αυξανόμενη αναγνώριση των δυνατοτήτων της Backblaze από την αγορά, την οποία ο αναλυτής υποδεικνύει ότι εξακολουθεί να είναι υποτιμημένη.
Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι η Backblaze λειτουργεί με μέτριο επίπεδο χρέους και δεν ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, με προσαρμοσμένο λειτουργικό εισόδημα -47,27 εκατομμυρίων δολαρίων. Αυτό υπογραμμίζει τη σημασία της πορείας της εταιρείας προς το σημείο ισορροπίας των ελεύθερων ταμειακών ροών έως τα μέσα του 2025, όπως τονίζεται στην έκθεση του αναλυτή.
Για μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές και σημεία δεδομένων που θα μπορούσαν να παρέχουν περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της Backblaze στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης