Την Τετάρτη, η KeyBanc Capital Markets διατήρησε την αξιολόγηση Overweight και την τιμή-στόχο 12,00$ για τις μετοχές της Recursion Pharmaceuticals (NASDAQ:RXRX). Η επιβεβαίωση της εταιρείας έρχεται μετά την ανακοίνωση ότι ο Αμερικανικός Οργανισμός Τροφίμων και Φαρμάκων (FDA) ενέκρινε την αίτηση νέου ερευνητικού φαρμάκου (IND) της Recursion. Αυτή η έγκριση ανοίγει το δρόμο για μια κλινική δοκιμή Φάσης 1/2 του REC-1245, που στοχεύει στη θεραπεία συμπαγών όγκων και λεμφώματος με εμπλουτισμένους βιοδείκτες.
Η Recursion Pharmaceuticals, αξιοποιώντας τους χάρτες βιολογίας που έχει δημιουργήσει με τη βοήθεια τεχνητής νοημοσύνης (AI), έχει εντοπίσει το RBM39 ως έναν νέο στόχο που μοιράζεται λειτουργικές ομοιότητες με τον απαιτητικό στόχο CDK12. Η εταιρεία έχει αναπτύξει το REC-1245, ένα μικρό μόριο που στοχεύει επιλεκτικά το RBM39, αποφεύγοντας άμεσες επιδράσεις στο CDK12 ή CDK13. Αυτή η ακρίβεια επιτεύχθηκε χρησιμοποιώντας προηγμένα εργαλεία χημείας, επιτρέποντας στο REC-1245 να εξελιχθεί από τη βιολογία στόχου σε προκλινικό υποψήφιο φάρμακο σε λιγότερο από 18 μήνες, ένα χρονοδιάγραμμα σημαντικά ταχύτερο από τον μέσο όρο του κλάδου.
Η εταιρεία πιστεύει ότι η ρύθμιση του RBM39 μπορεί να έχει θεραπευτικά αποτελέσματα για ορισμένους συμπαγείς όγκους και λεμφώματα με εμπλουτισμένους βιοδείκτες. Η Recursion εκτιμά ότι ο αρχικός πληθυσμός-στόχος για αυτή τη θεραπεία θα μπορούσε να ξεπεράσει τους 100.000 ασθενείς στις Ηνωμένες Πολιτείες και την EU5. Το REC-1245 χαρακτηρίζεται ως ένας ισχυρός και επιλεκτικός αποδομητής του RBM39 με πιθανώς μοναδική θέση στην αγορά.
Η επερχόμενη κλινική δοκιμή Φάσης 1/2 θα αξιολογήσει την ασφάλεια, την ανεκτικότητα, τη φαρμακοκινητική, τη φαρμακοδυναμική και την αποτελεσματικότητα του REC-1245 ως μονοθεραπεία. Η δοκιμή προγραμματίζεται να ξεκινήσει το τέταρτο τρίμηνο του 2024. Η KeyBanc θεωρεί αυτή την πρόοδο στις κλινικές δοκιμές ως σημαντική ενίσχυση του pipeline της Recursion, το οποίο περιλαμβάνει εννέα κλινικά αποτελέσματα που αναμένονται τους επόμενους 18 μήνες.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Recursion Pharmaceuticals έλαβε έγκριση από τον FDA για την κλινική δοκιμή Φάσης 1/2 του REC-1245, μιας πιθανής θεραπείας για συμπαγείς όγκους και λέμφωμα. Η εταιρεία έχει επίσης αναφέρει πρόοδο στη θεραπεία REC-994 για τις Εγκεφαλικές Αγγειακές Δυσπλασίες (CCM), με τη δοκιμή Φάσης 2 SYCAMORE να πληροί τον πρωτεύοντα στόχο ασφάλειας. Ωστόσο, δεν παρατηρήθηκαν βελτιώσεις στα αποτελέσματα που αναφέρθηκαν από ασθενείς ή ιατρούς.
Αναλυτικές εταιρείες όπως οι Needham, Jefferies, KeyBanc και TD Cowen έχουν παράσχει ανάμεικτα σχόλια για τις εξελίξεις της Recursion, με ορισμένες να διατηρούν τις αξιολογήσεις τους ενώ άλλες προσάρμοσαν τις τιμές-στόχους τους.
Εκτός από αυτές τις κλινικές εξελίξεις, η Recursion ανακοίνωσε μια συμφωνία 30 εκατομμυρίων δολαρίων με τη Genentech και σχέδια για δημόσια προσφορά 200 εκατομμυρίων δολαρίων σε μετοχές Κατηγορίας Α. Η εταιρεία έχει επίσης εξασφαλίσει την υποστήριξη της Evotec SE για την προτεινόμενη εξαγορά της βρετανικής Exscientia plc. Αυτό φέρνει τη συνολική υποστήριξη των μετόχων για τη συναλλαγή σε περίπου 53%.
Πρόσφατα έχουν γίνει αλλαγές στην ηγεσία, με τον Δρ. Robert Hershberg να διορίζεται ως νέος Πρόεδρος του Διοικητικού Συμβουλίου και τη Δρ. Najat Khan να αναλαμβάνει ως νέα Επικεφαλής Έρευνας & Ανάπτυξης και Εμπορικής Διεύθυνσης.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη έγκριση του FDA για την αίτηση IND της Recursion Pharmaceuticals αποτελεί σημαντικό ορόσημο, αλλά οι επενδυτές θα πρέπει να λάβουν υπόψη την οικονομική θέση της εταιρείας καθώς προχωρά στις κλινικές δοκιμές. Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, η Recursion έχει κεφαλαιοποίηση αγοράς 1,75 δισεκατομμυρίων δολαρίων, αντανακλώντας το ενδιαφέρον των επενδυτών για την προσέγγισή της στην ανακάλυψη φαρμάκων με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης.
Τα InvestingPro Tips επισημαίνουν ότι η Recursion διαθέτει περισσότερα μετρητά από χρέος στον ισολογισμό της, γεγονός που θα μπορούσε να είναι κρίσιμο για τη χρηματοδότηση της επερχόμενης κλινικής δοκιμής Φάσης 1/2 για το REC-1245. Ωστόσο, η εταιρεία καταναλώνει γρήγορα τα μετρητά της, ένα κοινό χαρακτηριστικό των εταιρειών βιοτεχνολογίας στο στάδιο ανάπτυξης.
Η πρόσφατη απόδοση της μετοχής ήταν δύσκολη, με τα δεδομένα του InvestingPro να δείχνουν πτώση 10,45% την τελευταία εβδομάδα και πτώση 15,25% τον τελευταίο μήνα. Αυτή η μεταβλητότητα μπορεί να αντανακλά τη φύση υψηλού κινδύνου και υψηλής ανταμοιβής των επενδύσεων στη βιοτεχνολογία, ειδικά καθώς η Recursion προωθεί το pipeline της.
Παρά τις προκλήσεις αυτές, η αξιολόγηση Overweight της KeyBanc και η τιμή-στόχος των 12$ υποδηλώνουν πιθανή ανοδική πορεία από την τρέχουσα τιμή των 6,17$. Οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι η Recursion δεν είναι ακόμη κερδοφόρα, με αρνητικό δείκτη P/E -4,66 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Αυτό συνάδει με το InvestingPro Tip που υποδεικνύει ότι οι αναλυτές δεν αναμένουν κερδοφορία για φέτος.
Για μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 5 επιπλέον συμβουλές που θα μπορούσαν να παρέχουν πολύτιμες πληροφορίες σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της Recursion στην αγορά καθώς προχωρά με τις κλινικές δοκιμές της.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης