Την Παρασκευή, η TD Cowen προσάρμοσε τις προβλέψεις της για την Ascendis Pharma (NASDAQ:ASND), μειώνοντας τον στόχο τιμής στα 153 δολάρια από τα προηγούμενα 160 δολάρια, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Αγοράς για τη μετοχή. Η προσαρμογή ακολούθησε την ανακοίνωση των κερδών της εταιρείας, η οποία έδειξε ότι τα έσοδα του Skytrofa ύψους 47 εκατομμυρίων ευρώ υπολείπονταν της εκτίμησης της TD Cowen για 55 εκατομμύρια ευρώ και της συναίνεσης για 61 εκατομμύρια ευρώ, λόγω αυξημένων εκπτώσεων στις πωλήσεις. Επιπλέον, η εταιρεία σημείωσε ότι η Ascendis Pharma έχει αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προβλέψεις της για το οικονομικό έτος 2024.
Ο αναλυτής της TD Cowen επισήμανε αρκετά επερχόμενα ορόσημα για την Ascendis Pharma. Η εταιρεία αναμένεται να παρουσιάσει δεδομένα Φάσης 2 για το σύνδρομο Turner το τέταρτο τρίμηνο και να ξεκινήσει μια μελέτη για άλλες ενδείξεις αυξητικής ορμόνης το πρώτο εξάμηνο του 2025. Επιπλέον, το Yorvipath δημιούργησε έσοδα 8,5 εκατομμυρίων ευρώ, τα οποία ήταν σύμφωνα με την εκτίμηση συναίνεσης των 8 εκατομμυρίων ευρώ. Η κυκλοφορία του Yorvipath στις ΗΠΑ αναμένεται στα μέσα Ιανουαρίου.
Η Ascendis Pharma προχωρά επίσης με τις κανονιστικές υποβολές για το προϊόν C-Type Natriuretic Peptide (CNP). Οι καταθέσεις για την Αίτηση Νέου Φαρμάκου (NDA) και την Αίτηση Άδειας Κυκλοφορίας (MAA) είναι προγραμματισμένες για το πρώτο και το τρίτο τρίμηνο του 2025 αντίστοιχα. Ο αναλυτής σημείωσε ότι τα δεδομένα Φάσης 3 για το CNP φαίνονται ανταγωνιστικά και υποστηρίζουν μια σημαντική ευκαιρία στην αγορά.
Τέλος, ο αναλυτής ανέφερε μια συμφωνία με τη Novo Nordis (αναφερόμενη ως NVO στο πλαίσιο), η οποία αναμένεται να προσφέρει μακροπρόθεσμη ανοδική πορεία για την Ascendis Pharma. Οι λεπτομέρειες αυτής της συμφωνίας δεν αναφέρθηκαν στο παρεχόμενο πλαίσιο, αλλά παρουσιάστηκε ως μια θετική εξέλιξη για την εταιρεία.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, τα οικονομικά αποτελέσματα του τρίτου τριμήνου της Ascendis Pharma αποκάλυψαν καθαρή ζημία 99,2 εκατομμυρίων ευρώ, η οποία ήταν χαμηλότερη από την αναμενόμενη ζημία της Oppenheimer ύψους 110,2 εκατομμυρίων ευρώ. Τα συνολικά έσοδα και τα κέρδη ανά μετοχή GAAP της εταιρείας δεν ανταποκρίθηκαν στις προβλέψεις των αναλυτών, συνεχίζοντας μια τάση από το προηγούμενο τρίμηνο. Παρά την ισχυρή αύξηση του όγκου κατά 60% σε ετήσια βάση, οι υψηλότερες εκπτώσεις στις πωλήσεις επηρέασαν τα έσοδα της Ascendis Pharma. Κατά συνέπεια, η εταιρεία αναθεώρησε προς τα κάτω τις προβλέψεις της για τα έσοδα του Skytrofa για το πλήρες έτος 2024 σε 200 εκατομμύρια - 220 εκατομμύρια ευρώ.
Η Citi και η Oppenheimer προσάρμοσαν τους στόχους τιμών τους για την Ascendis Pharma, διατηρώντας την αξιολόγηση Αγοράς και Υπεραπόδοσης αντίστοιχα. Η Citi τόνισε τη δυνατότητα η μετοχή της Ascendis Pharma να οδηγηθεί από την επερχόμενη κυκλοφορία του Yorvipath το 2025, με τις πωλήσεις στην Ευρωπαϊκή Ένωση να αποκτούν δυναμική. Η εταιρεία επισήμανε επίσης αρκετούς επερχόμενους καταλύτες που θα μπορούσαν να επηρεάσουν την απόδοση της Ascendis Pharma, συμπεριλαμβανομένων των δεδομένων Φάσης 2 για το σύνδρομο Turner για το Skytrofa που αναμένονται το τέταρτο τρίμηνο του 2024.
Η Ascendis Pharma ανέφερε επίσης μια στρατηγική συνεργασία με τη Novo Nordis, η οποία θα μπορούσε να οδηγήσει σε προκαταβολή 100 εκατομμυρίων δολαρίων και δικαιώματα. Η εταιρεία αναμένει να επιτύχει ισορροπία ταμειακών ροών μέχρι το τέλος του 2025. Αναμένεται η υποβολή NDA για το TransCon CNP, ένα άλλο προϊόν της Ascendis, το πρώτο τρίμηνο του 2025.
ΙnvestingPro Tips
Για να συμπληρώσουμε την ανάλυση της TD Cowen, πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσφέρουν πρόσθετο πλαίσιο για την οικονομική θέση της Ascendis Pharma. Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται σε 7,43 δισεκατομμύρια δολάρια, αντανακλώντας τις προσδοκίες των επενδυτών παρά τις τρέχουσες προκλήσεις. Αξιοσημείωτο είναι ότι η αύξηση των εσόδων της Ascendis Pharma ήταν εντυπωσιακή, με αύξηση 166,54% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, ευθυγραμμιζόμενη με τις θετικές προοπτικές για προϊόντα όπως το Skytrofa και το Yorvipath.
Ωστόσο, τα ΙnvestingPro Tips επισημαίνουν ορισμένες πιθανές ανησυχίες. Ένα tip υποδεικνύει ότι οι αναλυτές δεν αναμένουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, γεγονός που συνάδει με τη λειτουργική ζημία που αναφέρθηκε και την προς τα κάτω αναθεώρηση των προβλέψεων για το οικονομικό έτος 2024 που αναφέρθηκε στο άρθρο. Ένα άλλο tip σημειώνει ότι οι βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις υπερβαίνουν τα ρευστά περιουσιακά στοιχεία, υποδηλώνοντας πιθανές προκλήσεις ρευστότητας καθώς η εταιρεία συνεχίζει να επενδύει στην ανάπτυξη προϊόντων και στις κυκλοφορίες τους.
Αυτές οι πληροφορίες παρέχουν μια πιο ολοκληρωμένη εικόνα της οικονομικής υγείας και της θέσης της Ascendis Pharma στην αγορά. Οι επενδυτές που εξετάζουν αυτή τη μετοχή μπορεί να βρουν αξία στην εξερεύνηση των επιπλέον 5 tips που διατίθενται στο InvestingPro για να αποκτήσουν μια βαθύτερη κατανόηση των προοπτικών της εταιρείας.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης