Την Τετάρτη, η Stifel ξεκίνησε την κάλυψη της Advanced Energy Industries (NASDAQ:AEIS) με αξιολόγηση Buy και τιμή-στόχο τα 135,00 δολάρια. Ο οίκος υπογράμμισε τη θέση της εταιρείας ως κορυφαίου προμηθευτή υποσυστημάτων παροχής ενέργειας που είναι ζωτικής σημασίας για τις διαδικασίες κατασκευής ημιαγωγών, όπως η χάραξη και η εναπόθεση. Η Stifel σημείωσε ότι η τεχνογνωσία της Advanced Energy στη μετατροπή ισχύος βοηθά την επέκτασή της στον βιομηχανικό και ιατρικό τομέα.
Ο οίκος πιστεύει ότι το ποικίλο χαρτοφυλάκιο της Advanced Energy της επιτρέπει να επιτύχει διαφοροποιημένη αύξηση των εσόδων και ενισχυμένη κερδοφορία σε διαφορετικούς κύκλους της αγοράς. Επί του παρόντος, οι αγορές που εξυπηρετεί η Advanced Energy πιστεύεται ότι βρίσκονται στο χαμηλότερο σημείο τους ή γύρω από αυτό, γεγονός που σύμφωνα με την Stifel θα μπορούσε να προσφέρει ένα πρόσθετο κυκλικό πλεονέκτημα καθώς οι συνθήκες της αγοράς βελτιώνονται.
Η Stifel επεσήμανε ότι οι περισσότερες από τις κύριες αγορές της Advanced Energy βρίσκονται σε συνθήκες κατώτατου σημείου, γεγονός που μπορεί να συμβάλει στην ανάπτυξη της εταιρείας, καθώς στοχεύει να ξεπεράσει τις εξυπηρετούμενες αγορές που εξυπηρετεί. Η ανάλυση αποτίμησης του οίκου οδήγησε στο συμπέρασμα ότι η μετοχή της Advanced Energy είναι σήμερα υποτιμημένη. Η Stifel αναμένει ότι αυτό το χάσμα αποτίμησης θα μειωθεί καθώς τα σημάδια μιας ευρύτερης κυκλικής ανάκαμψης γίνονται πιο εμφανή και η εταιρεία συνεχίζει να εκτελεί αποτελεσματικά τις στρατηγικές της.
Η τιμή-στόχος των 135 δολαρίων που θέτει η Stifel βασίζεται σε 18 φορές τα εκτιμώμενα κέρδη ανά μετοχή (EPS) της εταιρείας για το ημερολογιακό έτος 2026. Αυτή η εμπροσθοβαρής αποτίμηση αντανακλά την εμπιστοσύνη της Stifel στις προοπτικές ανάπτυξης της Advanced Energy και την ικανότητά της να αξιοποιήσει τις διευρυνόμενες ευκαιρίες της αγοράς.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η Advanced Energy Industries, Inc. ανακοίνωσε ισχυρά αποτελέσματα β' τριμήνου, ξεπερνώντας τις προσδοκίες για τα έσοδα και τα κέρδη ανά μετοχή. Η επίδοση αυτή αποδόθηκε στην ισχυρή ζήτηση στις αγορές των κέντρων δεδομένων και των ημιαγωγών, με τα έσοδα των κέντρων δεδομένων να αυξάνονται σημαντικά. Η εταιρεία ανακοίνωσε επίσης τη στρατηγική εξαγορά της Airity Technologies και τις συνεχιζόμενες προσπάθειες για την ενίσχυση της παραγωγικότητας και τη μείωση του κόστους μέσω της λειτουργικής ενοποίησης.
Τα έσοδα της Advanced Energy για το β' τρίμηνο ανήλθαν στα 365 εκατ. δολάρια, σημειώνοντας αύξηση 11% σε σχέση με την προηγούμενη περίοδο, ενώ τα κέρδη ανά μετοχή (non-GAAP EPS) για το β' τρίμηνο διαμορφώθηκαν στα 0,85 δολάρια. Η εταιρεία αναμένει ότι τα έσοδα του γ' τριμήνου θα διαμορφωθούν γύρω στα 370 εκατ. δολάρια, με τα μικτά περιθώρια κέρδους να βελτιώνονται στο 36% και τις προσδοκίες για τα κέρδη ανά μετοχή του γ' τριμήνου στα 0,90 ± 0,25 δολάρια. Ωστόσο, η εταιρεία σχεδιάζει να αναγνωρίσει $25-30 εκατ. σε εφάπαξ έξοδα λόγω κλεισίματος εργοστασίου στην Κίνα.
Όσον αφορά το μέλλον, η Advanced Energy αναμένει υψηλότερα έσοδα στο δεύτερο εξάμηνο του 2024, με κινητήρια δύναμη τους τομείς των ημιαγωγών και των κέντρων δεδομένων. Η εταιρεία αναζητά ενεργά πιθανές εξαγορές που ευθυγραμμίζονται με τους στρατηγικούς της στόχους. Ωστόσο, τα βιομηχανικά και ιατρικά έσοδα αναμένεται να αντιμετωπίσουν αντίξοες συνθήκες λόγω της απομάκρυνσης των αποθεμάτων.
InvestingPro Insights
Η Advanced Energy Industries (NASDAQ:AEIS) αποτελεί θέμα ενδιαφέροντος μετά τις αισιόδοξες προοπτικές και την αξιολόγηση Buy της Stifel. Η πλατφόρμα InvestingPro έχει επισημάνει αρκετές βασικές μετρήσεις και συμβουλές που μπορούν να ενημερώσουν περαιτέρω τους επενδυτές σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά. Η κεφαλαιοποίηση της Advanced Energy ανέρχεται στα 3,8 δισ. δολάρια, με σχετικά υψηλό δείκτη P/E 41,58, γεγονός που υποδηλώνει ότι η μετοχή μπορεί να διαπραγματεύεται με premium σε σύγκριση με τα κέρδη. Παρά το γεγονός ότι οι αναλυτές αναμένουν μείωση των πωλήσεων κατά το τρέχον έτος, τα ρευστά διαθέσιμα της εταιρείας υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της, γεγονός που υποδηλώνει μια σταθερή θέση ρευστότητας.
Οι συμβουλές της InvestingPro υποδεικνύουν ότι η Advanced Energy διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλασιαστή αποτίμησης EBITDA και έχει σημειώσει υψηλή απόδοση κατά την τελευταία δεκαετία. Αυτές οι πληροφορίες, μαζί με τη γνώση ότι η εταιρεία ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, θα μπορούσαν να παρέχουν στους επενδυτές μια ευρύτερη προοπτική για την αποτίμηση και τη λειτουργική αποτελεσματικότητα της εταιρείας. Επιπλέον, με τέσσερις αναλυτές να αναθεωρούν προς τα πάνω τα κέρδη τους για την προσεχή περίοδο και μια προβλεπόμενη κερδοφορία για το τρέχον έτος, φαίνεται να υπάρχει ένα θετικό κλίμα γύρω από τη δυνατότητα κερδών της εταιρείας.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, υπάρχουν διαθέσιμες περισσότερες από 10 επιπλέον συμβουλές της InvestingPro, οι οποίες εμβαθύνουν στις οικονομικές αποχρώσεις και τη δυναμική της Advanced Energy στην αγορά. Αυτές οι συμβουλές είναι προσβάσιμες μέσω της πλατφόρμας και μπορεί να προσφέρουν πολύτιμη καθοδήγηση σε όσους εξετάζουν το ενδεχόμενο επένδυσης στην εταιρεία.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης