Την Πέμπτη, η Citi διατήρησε την αξιολόγηση Neutral για την Advance Auto Parts (NYSE:AAP) αλλά μείωσε τον στόχο τιμής από 55,00$ σε 44,00$. Η προσαρμογή ακολουθεί το τελευταίο κεφάλαιο των συνεχιζόμενων προσπαθειών ανάκαμψης της εταιρείας, το οποίο προκάλεσε ανάμεικτες αντιδράσεις στο χρηματιστήριο χθες.
Ο αναλυτής σημείωσε ότι οι επικριτές επισημαίνουν ανησυχίες σχετικά με την εξασθένηση των βραχυπρόθεσμων θεμελιωδών μεγεθών, τους επιθετικούς τριετείς οικονομικούς στόχους και την απουσία άμεσης μείωσης του χρέους από τα έσοδα της πώλησης της Worldpac.
Αντίθετα, οι υποστηρικτές της Advance Auto Parts υποστηρίζουν ότι η στρατηγική της εταιρείας θα μπορούσε να είναι επωφελής σε μεσοπρόθεσμο έως μακροπρόθεσμο ορίζοντα, υποδηλώνοντας ότι απαιτείται μόνο μια μέτρια βελτίωση των πωλήσεων για την ενίσχυση των περιθωρίων. Παρά αυτή την αισιοδοξία, η ανάλυση της Citi παραμένει επιφυλακτική, εκφράζοντας σκεπτικισμό σχετικά με την ικανότητα της εταιρείας να επεκτείνει επιτυχώς τα περιθώρια με βάση προηγούμενες προσπάθειες.
Ο αναλυτής υπέδειξε περαιτέρω ότι ανταγωνιστές όπως η O'Reilly Automotive και η AutoZone ενδέχεται να επωφεληθούν από τυχόν πιθανές διαταραχές ή επίμονες προκλήσεις που αντιμετωπίζει η Advance Auto Parts εάν η στρατηγική ανάκαμψης αποτύχει. Η Citi έχει προσαρμόσει τις εκτιμήσεις της αναλόγως, δηλώνοντας ότι το μοντέλο τους παραμένει κάτω από τους νέους τριετείς οικονομικούς στόχους της εταιρείας.
Η έκθεση καταλήγει επαναλαμβάνοντας τη στάση Neutral για την Advance Auto Parts, με αναθεωρημένο στόχο τιμής στα 44,00$, αντικατοπτρίζοντας μια συντηρητική προοπτική για τη μελλοντική απόδοση της εταιρείας εν μέσω των τελευταίων πρωτοβουλιών ανάκαμψης.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Advance Auto Parts έχει παρουσιάσει μείωση στα κέρδη και τα έσοδα, προκαλώντας διάφορες προσαρμογές από αναλυτές. Η Truist Securities μείωσε τον στόχο της εταιρείας σε 39$ από 41$, διατηρώντας την αξιολόγηση Hold, μετά από χαμηλότερα από τα αναμενόμενα αποτελέσματα τρίτου τριμήνου και προσδοκίες κερδών τέταρτου τριμήνου.
Η RBC Capital, ωστόσο, αύξησε τον στόχο τιμής της σε 50$, διατηρώντας την αξιολόγηση Sector Perform, επικαλούμενη ένα αποτελεσματικό στρατηγικό σχέδιο από τη διοίκηση της εταιρείας. Η CFRA υποβάθμισε τη μετοχή της εταιρείας από Hold σε Sell λόγω μείωσης των κερδών και των εσόδων του τρίτου τριμήνου.
Η εταιρεία έχει περιγράψει ένα στρατηγικό σχέδιο ανάπτυξης, στοχεύοντας σε πωλήσεις 9 δισεκατομμυρίων δολαρίων και περιθώριο λειτουργίας 7% έως το 2027. Αυτό το σχέδιο περιλαμβάνει το κλείσιμο περισσότερων από 500 καταστημάτων με χαμηλή απόδοση και την ενίσχυση των προσπαθειών προμήθειας και εμπορίας. Η Advance Auto Parts αναμένει επίσης να δει μόνο μια μικρή αύξηση στα δολάρια EBIT για το τρέχον έτος, με μια βελτίωση του περιθωρίου στο μεσαίο σημείο κατά 50 μονάδες βάσης.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις αντικατοπτρίζουν την προληπτική προσέγγιση της εταιρείας για τη βελτίωση της οικονομικής της θέσης. Παρά τις προκλήσεις όπως μια διακοπή συστήματος και τον αντίκτυπο του τυφώνα Helene, η Advance Auto Parts κατάφερε να βελτιώσει το μικτό κέρδος της σε 908 εκατομμύρια δολάρια, αντιπροσωπεύοντας το 42,3% των καθαρών πωλήσεων.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο για την τρέχουσα κατάσταση της Advance Auto Parts (NYSE:AAP) και την επιφυλακτική προοπτική της Citi. Ο δείκτης P/E της εταιρείας βρίσκεται στο 51,9, υποδεικνύοντας ένα υψηλό πολλαπλάσιο κερδών, το οποίο ευθυγραμμίζεται με ένα από τα InvestingPro Tips που επισημαίνει ότι η AAP "Διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλάσιο κερδών". Αυτός ο δείκτης αποτίμησης υποδηλώνει ότι οι επενδυτές τιμολογούν προσδοκίες για μελλοντική ανάπτυξη, παρά τις προκλήσεις που σημειώνονται στην έκθεση του αναλυτή.
Ένα άλλο σχετικό InvestingPro Tip επισημαίνει ότι η AAP έχει "Διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 19 συνεχόμενα έτη", με τρέχουσα απόδοση μερίσματος 2,43%. Αυτό το μακροχρόνιο ιστορικό μερισμάτων μπορεί να παρέχει κάποια διαβεβαίωση στους επενδυτές κατά τη διάρκεια των προσπαθειών ανάκαμψης της εταιρείας. Ωστόσο, αξίζει να σημειωθεί ότι η μετοχή έχει παρουσιάσει σημαντική μεταβλητότητα, με πτώση τιμής 45,1% τους τελευταίους έξι μήνες, υπογραμμίζοντας την αβεβαιότητα της αγοράς σχετικά με τη στρατηγική ανάκαμψης της AAP.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 11 επιπλέον συμβουλές για την Advance Auto Parts, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά κατά τη διάρκεια αυτής της κρίσιμης περιόδου.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης