ΝΕΑ ΥΟΡΚΗ - Η Blackstone Mortgage Trust, Inc. (NYSE: BXMT), μια εταιρεία χρηματοδότησης ακινήτων, ξεκίνησε μια ιδιωτική προσφορά με στόχο τη συγκέντρωση 450 εκατομμυρίων δολαρίων μέσω της έκδοσης ανώτερων εξασφαλισμένων ομολόγων με λήξη το 2029. Η εταιρεία ανακοίνωσε σήμερα ότι τα έσοδα από την προσφορά θα διατεθούν για γενικούς εταιρικούς σκοπούς, συμπεριλαμβανομένης της αποπληρωμής υφιστάμενων εξασφαλισμένων χρεών.
Αυτή η προσφορά διεξάγεται ιδιωτικά, βασιζόμενη σε εξαίρεση από τις απαιτήσεις εγγραφής που ορίζονται από τον Νόμο περί Κινητών Αξιών του 1933. Στοχεύει σε ειδικευμένους θεσμικούς αγοραστές στις Ηνωμένες Πολιτείες βάσει του Κανόνα 144Α και ορισμένους διεθνείς επενδυτές σύμφωνα με τον Κανονισμό S. Οι εμπλεκόμενες κινητές αξίες δεν έχουν καταχωρηθεί βάσει του Νόμου περί Κινητών Αξιών ή οποιωνδήποτε πολιτειακών νόμων περί κινητών αξιών και δεν θα προσφερθούν ή πωληθούν εντός των Ηνωμένων Πολιτειών χωρίς εγγραφή ή εφαρμοστέα εξαίρεση από τέτοιες απαιτήσεις εγγραφής.
Η Blackstone Mortgage Trust επικεντρώνεται στην έκδοση ανώτερων δανείων εξασφαλισμένων με εμπορικά ακίνητα σε Βόρεια Αμερική, Ευρώπη και Αυστραλία. Ο κύριος επενδυτικός στόχος της εταιρείας είναι η διασφάλιση του κεφαλαίου των μετόχων, στοχεύοντας παράλληλα σε ελκυστικές αποδόσεις προσαρμοσμένες στον κίνδυνο, κυρίως μέσω μερισμάτων από το χαρτοφυλάκιο δανείων της. Το χαρτοφυλάκιο αποτελείται κυρίως από δάνεια που υποστηρίζονται από υψηλής ποιότητας θεσμικά ακίνητα, τα οποία διαχειρίζονται έμπειροι επενδυτές ακινήτων.
Η ανακοίνωση της προσφοράς ομολόγων συνοδεύεται από τη διευκρίνιση ότι δεν αποτελεί προσφορά πώλησης ή πρόσκληση για αγορά των κινητών αξιών. Επιπλέον, η πώληση αυτών των κινητών αξιών δεν θα επιτρέπεται σε καμία δικαιοδοσία όπου μια τέτοια προσφορά, πρόσκληση ή πώληση θα ήταν παράνομη πριν από την εγγραφή ή την πιστοποίηση βάσει των νόμων περί κινητών αξιών της εν λόγω δικαιοδοσίας.
Η Blackstone Mortgage Trust διαχειρίζεται εξωτερικά από την BXMT Advisors L.L.C., θυγατρική της Blackstone, η οποία αναγνωρίζεται ως ο μεγαλύτερος διαχειριστής εναλλακτικών περιουσιακών στοιχείων στον κόσμο με περισσότερα από 1,1 τρισεκατομμύρια δολάρια υπό διαχείριση.
Οι πληροφορίες σχετικά με αυτήν την προσφορά βασίζονται σε δελτίο τύπου της Blackstone Mortgage Trust. Η εταιρεία προειδοποιεί ότι αυτό το δελτίο τύπου περιέχει δηλώσεις που αφορούν το μέλλον και ενέχουν κινδύνους και αβεβαιότητες, και τα πραγματικά γεγονότα ή αποτελέσματα ενδέχεται να διαφέρουν ουσιωδώς από αυτά που εκφράζονται ή υπονοούνται από τέτοιες δηλώσεις. Η εταιρεία έχει κατευθύνει τα ενδιαφερόμενα μέρη στις καταχωρίσεις της στην SEC για μια πιο ολοκληρωμένη κατανόηση των εμπλεκόμενων κινδύνων.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Blackstone Mortgage Trust ανέφερε μικτά αποτελέσματα στην ανακοίνωση κερδών του τρίτου τριμήνου του 2024, με καθαρή ζημία GAAP 0,32 δολάρια ανά μετοχή, αλλά διανεμητέα κέρδη (DE) 0,39 δολάρια ανά μετοχή και 0,49 δολάρια ανά μετοχή πριν από τις διαγραφές. Εν μέσω ενός μεταβαλλόμενου περιβάλλοντος επιτοκίων, η εταιρεία διαχειρίστηκε αποπληρωμές συνολικού ύψους 1,8 δισεκατομμυρίων δολαρίων και νέες χορηγήσεις κοντά στα 700 εκατομμύρια δολάρια. Η Blackstone Mortgage Trust αναμένει επίσης αύξηση των τριμηνιαίων DE, αντανακλώντας την εμπιστοσύνη στη μακροπρόθεσμη στρατηγική της.
Παρά την αναμενόμενη βραχυπρόθεσμη πίεση στα κέρδη λόγω επιλύσεων δανείων και απομειώσεων, η εταιρεία διατηρεί αισιόδοξες προοπτικές. Αναμένει να ανακτήσει πάνω από το ήμισυ των 2,3 δισεκατομμυρίων δολαρίων σε απομειωμένα δάνεια και εξετάζει την επαναγορά μετοχών παράλληλα με νέες χορηγήσεις δανείων. Η Blackstone Mortgage Trust προβλέπει επίσης άνοδο στις αποτιμήσεις ακινήτων, οι οποίες αυξάνονται για τρία συνεχόμενα τρίμηνα.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υποδηλώνουν ότι η εταιρεία πλοηγείται στρατηγικά στις πολυπλοκότητες του τρέχοντος οικονομικού τοπίου. Ενώ διαχειρίζεται τους κινδύνους που σχετίζονται με έναν κύκλο μείωσης των επιτοκίων στις ΗΠΑ και τις επιλύσεις δανείων, η Blackstone Mortgage Trust συνεχίζει να διερευνά επενδυτικές ευκαιρίες σε διάφορους τομείς, συμπεριλαμβανομένου του τομέα πολυκατοικιών των ΗΠΑ, βιομηχανικών ακινήτων και κέντρων δεδομένων, ιδιαίτερα στην Ευρώπη.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη κίνηση της Blackstone Mortgage Trust να συγκεντρώσει 450 εκατομμύρια δολάρια μέσω ανώτερων εξασφαλισμένων ομολόγων έρχεται σε μια στιγμή που η εταιρεία αντιμετωπίζει ορισμένες οικονομικές προκλήσεις, όπως αποκαλύπτουν τα δεδομένα του InvestingPro. Τα έσοδα της εταιρείας για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το τρίτο τρίμηνο του 2024 ανέρχονται σε -102,52 εκατομμύρια δολάρια, με σημαντική μείωση εσόδων κατά 126,65% για την ίδια περίοδο. Αυτό το πλαίσιο ρίχνει φως στο γιατί η BXMT μπορεί να αναζητά πρόσθετη χρηματοδότηση μέσω αυτής της ιδιωτικής προσφοράς.
Παρά αυτές τις προκλήσεις, η BXMT διατηρεί μια ισχυρή πολιτική μερισμάτων. Σύμφωνα με τα InvestingPro Tips, η εταιρεία καταβάλλει σημαντικό μέρισμα στους μετόχους και έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 13 συνεχόμενα έτη. Σύμφωνα με τα πιο πρόσφατα δεδομένα, η μερισματική απόδοση της BXMT ανέρχεται σε ένα εντυπωσιακό 10,08%, γεγονός που θα μπορούσε να είναι ελκυστικό για επενδυτές που επικεντρώνονται στο εισόδημα.
Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι 6 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προβλέψεις κερδών τους για την επερχόμενη περίοδο, σύμφωνα με τα InvestingPro Tips. Αυτό, σε συνδυασμό με την προσδοκία μείωσης των πωλήσεων στο τρέχον έτος, υποδηλώνει ότι η BXMT ενδέχεται να αντιμετωπίσει συνεχείς αντιξοότητες στο εγγύς μέλλον.
Για μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές και πληροφορίες για την Blackstone Mortgage Trust. Η πλατφόρμα αναφέρει αυτή τη στιγμή 9 επιπλέον συμβουλές που θα μπορούσαν να παρέχουν πολύτιμο πλαίσιο για τους επενδυτές που εξετάζουν την πρόσφατη προσφορά της BXMT και τη συνολική οικονομική της θέση.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης