Την Τρίτη, η Baird ενημέρωσε την αξιολόγησή της για τη Fidelity National Information Services (NYSE:FIS), αυξάνοντας την τιμή-στόχο της μετοχής σε 94 δολάρια από 92 δολάρια, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση "Ουδέτερη". Η προσαρμογή έρχεται μετά την επίδοση της εταιρείας στο τρίτο τρίμηνο, η οποία ξεπέρασε τις προσδοκίες, και την αυξημένη καθοδήγηση για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για το 2024. Τα θετικά αποτελέσματα αποδόθηκαν στη συνεισφορά της Worldpay και στη μείωση των εξόδων για τόκους.
Ο αναλυτής της Baird σημείωσε την πρόσφατη επιτυχία της εταιρείας, αναγνωρίζοντας την υπεραπόδοση του τρίτου τριμήνου και την αναθεώρηση προς τα πάνω της πρόβλεψης για το EPS. Ωστόσο, ο αναλυτής εξέφρασε επιφυλάξεις για το μέλλον, επικαλούμενος πιθανές αντιξοότητες για το EPS. Σε αυτές περιλαμβάνονται η πιθανότητα αύξησης των επιτοκίων, η αύξηση των φορολογικών συντελεστών και η υψηλότερη απόσβεση και απομείωση (D&A) από την Worldpay, που θα μπορούσαν να επηρεάσουν τα κέρδη στα επόμενα τρίμηνα.
Οι οικονομικές προοπτικές της Fidelity National Information Services φαίνεται να επηρεάζονται από διάφορους παράγοντες. Συγκεκριμένα, η εταιρεία αντιμετωπίζει προκλήσεις σχετικά με την αναχρηματοδότηση του χρέους, καθώς πάνω από το 15% του χρέους της πρόκειται να λήξει μέσα στους επόμενους 16 μήνες. Αυτό το χρέος φέρει επί του παρόντος μέσο επιτόκιο περίπου 1%, και η αναχρηματοδότησή του θα μπορούσε δυνητικά να αυξήσει τα έξοδα τόκων της εταιρείας.
Η επιφυλακτική στάση του αναλυτή ενισχύεται περαιτέρω από την προσδοκία ότι το D&A της Worldpay αυξάνεται, γεγονός που θα μπορούσε επίσης να επηρεάσει τα κέρδη της εταιρείας. Επιπλέον, οι αλλαγές στους φορολογικούς συντελεστές αναμένεται να παρουσιάσουν περαιτέρω αντιξοότητες στην ανάπτυξη του EPS βραχυπρόθεσμα.
Παρά αυτές τις ανησυχίες, η ενημερωμένη τιμή-στόχος της Baird υποδηλώνει μια ελαφρά αισιοδοξία με βάση την τρέχουσα πορεία της Fidelity National Information Services. Η πρόσφατη απόδοση και η στρατηγική πρόοδος της εταιρείας έχουν αναγνωριστεί, ακόμη και καθώς ο αναλυτής συμβουλεύει να παρακολουθούνται προσεκτικά οι παράγοντες που θα μπορούσαν να επηρεάσουν αρνητικά την ανάπτυξη των κερδών στο μέλλον.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Fidelity National Information Services Inc. (FIS) ανέφερε ισχυρά αποτελέσματα τρίτου τριμήνου, με αύξηση 4% στα προσαρμοσμένα έσοδα και σημαντική αύξηση 13% σε ετήσια βάση στα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή (EPS) στα 1,40 δολάρια. Η εταιρεία ανακοίνωσε επίσης προσαρμοσμένο περιθώριο EBITDA 41,3%. Η FIS ολοκλήρωσε την εξαγορά της Dragonfly Technologies και σύναψε στρατηγικές συνεργασίες με την EverBank και την Commerce Bank.
Η εταιρεία επέστρεψε 700 εκατομμύρια δολάρια στους μετόχους μέσω επαναγορών και μερισμάτων, και επιβεβαίωσε το σχέδιο επαναγοράς μετοχών ύψους 4 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Η FIS αύξησε τις προβλέψεις της για τα ετήσια έσοδα και το EBITDA, αντανακλώντας τις αισιόδοξες προοπτικές της και τις προσδοκίες για συνεχή ανάπτυξη των τομέων της. Σύμφωνα με τη διοίκηση της FIS, η εταιρεία αναμένει να φτάσει στο υψηλότερο σημείο του στόχου της για αύξηση των εσόδων από τις κεφαλαιαγορές κατά 6,5% έως 7%.
Η εξαγορά της Dragonfly αναμένεται να συνεισφέρει λιγότερα από 10 εκατομμύρια δολάρια στα έσοδα του τέταρτου τριμήνου, αλλά είναι στρατηγικής σημασίας για τη μελλοντική ανάπτυξη. Παρά τη συνολικά ισχυρή απόδοση, η ανάπτυξη του τραπεζικού τομέα της εταιρείας ενδέχεται να μην φτάσει στο υψηλότερο σημείο των προβλέψεων. Η διοίκηση της FIS αναμένει ότι η ανάπτυξη των τραπεζικών λύσεων το 2025 θα κυμανθεί μεταξύ 3,5% και 4,5%, ενώ οι κεφαλαιαγορές προβλέπεται να αυξηθούν κατά 7,5% έως 8,5%.
InvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσθέτουν βάθος στην ανάλυση της Baird για τη Fidelity National Information Services (NYSE:FIS). Παρά τις επιφυλακτικές προοπτικές που παρουσίασε η Baird, η FIS έχει δείξει εντυπωσιακή απόδοση στην αγορά, με συνολική απόδοση τιμής 76,66% τον τελευταίο χρόνο και ισχυρή απόδοση 51,46% από την αρχή του έτους. Αυτή η θετική δυναμική αντανακλάται στη διαπραγμάτευση της μετοχής στο 97,52% του υψηλού 52 εβδομάδων.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν ότι η FIS έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 22 συνεχόμενα χρόνια, αποδεικνύοντας οικονομική σταθερότητα. Επιπλέον, η διοίκηση της εταιρείας έχει προχωρήσει σε επιθετικές επαναγορές μετοχών, γεγονός που θα μπορούσε δυνητικά να υποστηρίξει τις τιμές των μετοχών.
Ο δείκτης P/E (προσαρμοσμένος) της εταιρείας στο 60,03 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το τρίτο τρίμηνο του 2024 μπορεί να φαίνεται υψηλός, ευθυγραμμιζόμενος με την επιφύλαξη της Baird. Ωστόσο, αυτό θα πρέπει να εξεταστεί σε συνδυασμό με τον δείκτη PEG 0,81, υποδηλώνοντας ότι η μετοχή μπορεί να είναι υποτιμημένη σε σχέση με τις προοπτικές ανάπτυξής της.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 14 επιπλέον συμβουλές για την FIS, παρέχοντας μια ευρύτερη προοπτική για την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης