Την Τετάρτη, η HSBC διατήρησε την αξιολόγηση "Αγορά" για τη Cipla Ltd. (CIPLA:IN) αλλά μείωσε την τιμή-στόχο σε 1.755,00 INR από τα προηγούμενα 1.890,00 INR. Η προσαρμογή ακολουθεί τα αποτελέσματα της εταιρείας για το δεύτερο τρίμηνο του οικονομικού έτους 2025. Η στάση της HSBC παραμένει θετική, επικαλούμενη τις μακροπρόθεσμες προοπτικές ανάπτυξης στις βασικές αγορές της εταιρείας, οι οποίες περιλαμβάνουν την Ινδία, τη Νότια Αφρική και τις Ηνωμένες Πολιτείες, μαζί με συνετές στρατηγικές κατανομής κεφαλαίων.
Ο αναλυτής πιστεύει ότι η τρέχουσα τιμή της μετοχής της Cipla ήδη λαμβάνει υπόψη το χειρότερο σενάριο σχετικά με τις εγκαταστάσεις της εταιρείας στη Γκόα. Οι προσδοκίες για ανάκαμψη στις πωλήσεις της λανρεοτίδης και η εισαγωγή νέων προϊόντων, όπως γενόσημες εκδόσεις των εισπνευστήρων Advair και Symbicort καθώς και ενέσιμα συμπεριλαμβανομένων πεπτιδίων, αναμένεται να ενισχύσουν τις πωλήσεις στις ΗΠΑ μεσοπρόθεσμα. Επιπλέον, οι πωλήσεις στην Ινδία αναμένεται να επωφεληθούν από την ενισχυμένη εστίαση στην αγορά και τη διευρυμένη ομάδα πωλήσεων.
Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος της HSBC αντικατοπτρίζει μια πιθανή άνοδο περίπου 19%. Η μείωση της τιμής-στόχου έρχεται μετά την ενσωμάτωση του αντίκτυπου των διαταραχών στην προμήθεια λανρεοτίδης και μιας πιο σταδιακής αύξησης των πωλήσεων στην Ινδία στις προβλέψεις. Κατά συνέπεια, αυτό οδήγησε σε μειώσεις περίπου 4-5% στα εκτιμώμενα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για τα οικονομικά έτη 2025 έως 2027.
Παρά τις αυξήσεις στο κόστος έρευνας και ανάπτυξης, πωλήσεων και μάρκετινγκ, η Cipla αναμένεται να διατηρήσει τα περιθώρια κερδών προ τόκων, φόρων, αποσβέσεων και απομειώσεων (EBITDA) στο εύρος του μέσου 20% για τα οικονομικά έτη 2025 έως 2027. Η εταιρεία επίσης τόνισε την ισχυρή θέση της Cipla για στρατηγικές συγχωνεύσεις και εξαγορές, υποστηριζόμενη από ένα καθαρό ταμειακό υπόλοιπο περίπου 1 δισεκατομμυρίου USD.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης