Η Piper Sandler αναβαθμίζει τις προοπτικές της μετοχής της Bank of Hawaii λόγω ισχυρότερων κερδών, διατηρώντας την αξιολόγηση Underweight

ΕκδότηςAhmed Abdulazez Abdulkadir
Δημοσιεύτηκε 29.10.2024, 07:31 μ.μ
BOH
-

Την Τρίτη, η Piper Sandler προσάρμοσε τη στάση της για την Bank of Hawaii (NYSE:BOH), αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 66$ από 61$, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Underweight για τις μετοχές. Ο αναλυτής της εταιρείας ανέφερε διάφορες προσαρμογές στο μοντέλο, συμπεριλαμβανομένων μιας πιο λιτής προοπτικής για το περιθώριο κέρδους και μιας διευρυμένης βάσης κερδοφόρων στοιχείων ενεργητικού, οδηγώντας σε ισχυρότερα καθαρά έσοδα από τόκους (NII).

Ο αναλυτής ανέφερε επίσης αυξημένες προβλέψεις για έσοδα από προμήθειες και έξοδα, καθώς και χαμηλότερες υποθέσεις για προβλέψεις. Αυτές οι αλλαγές, σε συνδυασμό με τα αποτελέσματα του τρίτου τριμήνου, οδήγησαν την Piper Sandler να αναθεωρήσει προς τα πάνω τις εκτιμήσεις της για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για τα επόμενα χρόνια. Η εκτίμηση για το EPS του 2024 αυξήθηκε κατά 0,16$ στα 3,50$, και η εκτίμηση για το 2025 κατά 0,07$ στα 3,45$. Επιπλέον, εισήχθη μια εκτίμηση EPS για το 2026 στα 4,20$, αντανακλώντας προσδοκίες για αύξηση των δανείων κατά 6%-7%, συνεχή επέκταση του περιθωρίου κέρδους, ισχυρότερα έσοδα από προμήθειες, θετική λειτουργική μόχλευση και εξαιρετική πιστωτική ποιότητα.

Η νέα τιμή-στόχος των 66$ αντανακλά ένα πολλαπλάσιο τιμής προς κέρδη (P/E) 19,1 φορές την εκτίμηση EPS για το 2025, αυξημένο από το προηγούμενο πολλαπλάσιο 18,0. Η προσαρμογή της τιμής-στόχου επηρεάζεται επίσης από τα υψηλότερα πολλαπλάσια των ομοειδών εταιρειών που παρατηρούνται στην αγορά.

Παρά την αναθεώρηση προς τα πάνω της τιμής-στόχου και των εκτιμήσεων EPS, η αξιολόγηση Underweight παραμένει λόγω ανησυχιών για την αποτίμηση. Ο αναλυτής επισήμανε ότι η μετοχή διαπραγματεύεται επί του παρόντος περίπου στο 225% της ενσώματης λογιστικής αξίας (TBV) και 21 φορές την εκτίμηση EPS της εταιρείας για το 2025, γεγονός που υποστηρίζει την προσεκτική επενδυτική αξιολόγηση.

Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Bank of Hawaii ανέφερε σημαντική αύξηση των καθαρών κερδών κατά 18,4% σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο, ξεπερνώντας τις εκτιμήσεις των αναλυτών. Η τράπεζα κατέγραψε καθαρά κέρδη 40,4 εκατομμυρίων δολαρίων ή 0,93$ ανά απομειωμένη μετοχή, ξεπερνώντας τα αναμενόμενα κέρδη των 0,82$ ανά μετοχή. Τα έσοδα της τράπεζας ανήλθαν σε 162,73 εκατομμύρια δολάρια, υπερβαίνοντας την εκτίμηση συναίνεσης των 160,3 εκατομμυρίων δολαρίων.

Η DA Davidson εξέφρασε αυξημένη εμπιστοσύνη στην οικονομική απόδοση της Bank of Hawaii, αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 74,00$ από τα προηγούμενα 65,00$, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Neutral. Αυτό ακολουθεί δύο συνεχόμενα τρίμηνα αυξανόμενων καθαρών εσόδων από τόκους (NII) και καθαρού περιθωρίου επιτοκίου (NIM), καθώς και ισχυρά έσοδα από προμήθειες στο τρίτο τρίμηνο.

Τα συνολικά δάνεια και μισθώσεις της τράπεζας αυξήθηκαν κατά 0,6% σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο στα 13,9 δισεκατομμύρια δολάρια, ενώ οι συνολικές καταθέσεις σημείωσαν αύξηση 2,8% στα 21,0 δισεκατομμύρια δολάρια. Η Bank of Hawaii διατήρησε επίσης ισχυρά επίπεδα κεφαλαίου, με τον δείκτη κεφαλαίου Tier 1 να αυξάνεται στο 14,05% από 13,96% το προηγούμενο τρίμηνο. Επιπλέον, η τράπεζα ανακοίνωσε τριμηνιαίο μέρισμα σε μετρητά 0,70$ ανά μετοχή, αποδεικνύοντας την ισχυρή οικονομική της απόδοση και τη δέσμευσή της για αποδόσεις στους μετόχους.

ΙnvestingPro Tips

Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσθέτουν πλαίσιο στην ανάλυση της Piper Sandler για την Bank of Hawaii (NYSE:BOH). Ο δείκτης P/E της μετοχής ανέρχεται σε 19,82, ευθυγραμμιζόμενος στενά με την παρατήρηση του αναλυτή ότι διαπραγματεύεται 21 φορές την εκτίμηση EPS για το 2025. Αυτός ο δείκτης αποτίμησης υποστηρίζει την προσεκτική αξιολόγηση Underweight παρά την αυξημένη τιμή-στόχο.

Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Bank of Hawaii έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 53 συνεχόμενα χρόνια, μια απόδειξη της οικονομικής της σταθερότητας και της δέσμευσής της για αποδόσεις στους μετόχους. Αυτό το ιστορικό μπορεί εν μέρει να εξηγεί την premium αποτίμηση που σημειώθηκε από την Piper Sandler. Επιπλέον, η μετοχή έχει δείξει σημαντική απόδοση την τελευταία εβδομάδα και ισχυρή απόδοση τον τελευταίο μήνα, με τα δεδομένα του InvestingPro να αποκαλύπτουν συνολική απόδοση τιμής 15,92% τον τελευταίο μήνα.

Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι τα καθαρά κέρδη αναμένεται να μειωθούν φέτος, γεγονός που θα μπορούσε να επηρεάσει τις μελλοντικές αποτιμήσεις. Για μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 7 επιπλέον συμβουλές για την Bank of Hawaii, παρέχοντας βαθύτερες γνώσεις σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά.

Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης

Τελευταία σχόλια

Εγκατέστησε την εφαρμογή μας
Γνωστοποίηση Ρίσκου: Οι συναλλαγές με χρηματοοικονομικά μέσα ή/και κρυπτονομίσματα εμπεριέχουν υψηλό κίνδυνο συμπεριλαμβανομένου του κινδύνου απώλειας μερικής ή ολόκληρης της επένδυσης και μπορεί να μην είναι κατάλληλες για όλους τους επενδυτές. Οι τιμές των κρυπτονομισμάτων είναι εξαιρετικά ασταθείς και μπορούν να επηρεαστούν από εξωτερικούς παράγοντες, όπως χρηματοπιστωτικά, εποπτικά και πολιτικά γεγονότα. Οι συναλλαγές με περιθώριο αυξάνουν τους χρηματοπιστωτικούς κινδύνους.
Πριν αποφασίσετε να κάνετε συναλλαγές με χρηματοοικονομικό μέσο ή κρυπτονομίσματα θα πρέπει να ενημερωθείτε πλήρως για τους κινδύνους και τα κόστη που συσχετίζονται με τις συναλλαγές στις χρηματοπιστωτικές αγορές, να εξετάσετε προσεκτικά τους επενδυτικούς σας στόχους, το επίπεδο της εμπειρίας σας και τη διάθεση ανάληψης κινδύνου και να αναζητήστε επαγγελματικές συμβουλές όταν χρειάζεται.
Η Fusion Media σας υπενθυμίζει ότι τα δεδομένα που εμπεριέχονται σε αυτόν τον ιστότοπο δεν είναι απαραίτητα πραγματικού χρόνου ούτε ακριβή. Τα δεδομένα και οι τιμές στον ιστότοπο δεν παρέχονται απαραίτητα από κάποια αγορά ή χρηματιστήριο αλλά μπορεί να παρέχονται από ειδικούς διαπραγματευτές και συνεπώς μπορεί να μην είναι ακριβή και να διαφέρουν από την πραγματική τιμή σε οποιαδήποτε δεδομένη αγορά, κάτι που σημαίνει ότι οι τιμές είναι ενδεικτικές και ακατάλληλες για σκοπούς συναλλαγών. Η Fusion Media και κάθε πάροχος των δεδομένων που εμπεριέχονται σε αυτόν τον ιστότοπο δεν φέρει ουδεμία ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημία ως αποτέλεσμα των συναλλαγών σας ή της εξάρτησής σας από τις πληροφορίες που εμπεριέχονται σε αυτόν τον ιστότοπο.
Απαγορεύεται η χρήση, η αποθήκευση, η αναπαραγωγή, η εμφάνιση, η τροποποίηση, η μετάδοση ή η διανομή των δεδομένων που εμπεριέχονται στον παρόντα ιστότοπο χωρίς προηγούμενη ρητή έγγραφη άδεια της Fusion Media ή/και του παροχέα δεδομένων. Όλα τα δικαιώματα πνευματικής ιδιοκτησίας διατηρούνται από τους παρόχους ή/και το χρηματιστήριο που παρέχουν τα δεδομένα που εμπεριέχονται σε αυτόν τον ιστότοπο.
Η Fusion Media μπορεί να αποζημιωθεί από τους διαφημιζόμενους που εμφανίζονται στον ιστότοπο, με βάση την αλληλεπίδραση σας με τις διαφημίσεις ή με τους διαφημιζόμενους.
© 2007-2025 - Fusion Media Limited. Με Επιφύλαξη Παντός Δικαιώματος.