Τη Δευτέρα, η Deutsche Bank επανέλαβε την αξιολόγηση Αγοράς για τη Match Group (NASDAQ:MTCH) με σταθερή τιμή-στόχο τα 45,00$. Η ανάλυση της τράπεζας υποδεικνύει μια συντηρητική στάση σχετικά με τις προβλέψεις εσόδων του Tinder, προσαρμόζοντας ελαφρώς προς τα κάτω τις εκτιμήσεις κατά περίπου 1% στα 505 εκατομμύρια $ για το τρίτο τρίμηνο. Αυτό το ποσό βρίσκεται στο χαμηλότερο άκρο της καθοδήγησης της διοίκησης και είναι οριακά χαμηλότερο από τη συναίνεση κατά περίπου 0,3%.
Η πρόβλεψη της τράπεζας για τα άμεσα έσοδα της Match Group το τρίτο τρίμηνο είναι 900 εκατομμύρια $, ευθυγραμμιζόμενη με τη μέση προσδοκία της αγοράς και το μέσο σημείο της καθοδήγησης που παρείχε η διοίκηση. Η πρόβλεψη της Deutsche Bank για 336 εκατομμύρια $ σε Προσαρμοσμένο Λειτουργικό Εισόδημα (AOI) για την ίδια περίοδο υποδεικνύει περιθώριο 37,3%, το οποίο είναι κοντά στο χαμηλότερο άκρο της καθοδήγησης της εταιρείας αλλά ελαφρώς υψηλότερο από τις προβλέψεις περιθωρίου της αγοράς κατά περίπου 0,2%.
Η έκθεση της τράπεζας δείχνει ότι ο βασικός δείκτης απόδοσης των πληρωτών του Tinder αναμένεται να παρουσιάσει συρρίκνωση 5% σε ετήσια βάση, με πρόβλεψη για 250.000 καθαρές προσθήκες διαδοχικά για το τρίτο τρίμηνο. Αυτός ο αριθμός είναι σύμφωνος τόσο με την παρεχόμενη καθοδήγηση όσο και με τις ευρύτερες προσδοκίες της αγοράς. Η έκθεση σημειώνει επίσης ότι οποιαδήποτε απόδοση που υπερβαίνει αυτές τις προσδοκίες θα μπορούσε να επηρεάσει θετικά την αξία της μετοχής της εταιρείας.
Κοιτάζοντας μπροστά, η Deutsche Bank προβλέπει μια ευνοϊκή εικόνα για τη Match Group καθώς πλησιάζει την επερχόμενη Ημέρα Αναλυτών τον Δεκέμβριο. Η τράπεζα τονίζει ότι τα τρέχοντα επίπεδα αποτίμησης της Match Group θεωρούνται ελκυστικά, επιβεβαιώνοντας την αξιολόγηση Αγοράς και την τιμή-στόχο των 45$, η οποία βασίζεται σε 11 φορές την εκτίμηση AOI της τράπεζας για το οικονομικό έτος 2025 ύψους 1,37 δισεκατομμυρίων $.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Match Group έχει δει σημαντικές εξελίξεις στα κέρδη της, την ηγεσία και τις αξιολογήσεις των αναλυτών. Η εταιρεία ανέφερε αύξηση 4% στα κέρδη του δεύτερου τριμήνου, με τα συνολικά έσοδα να φτάνουν τα 864 εκατομμύρια $, κυρίως λόγω των δημοφιλών πλατφορμών γνωριμιών, Tinder και Hinge. Επιπλέον, η Match Group ανακοίνωσε σχέδια για εξορθολογισμό των λειτουργιών της, συμπεριλαμβανομένης μιας μείωσης του εργατικού δυναμικού που αναμένεται να δημιουργήσει ετήσια εξοικονόμηση κόστους ύψους 13 εκατομμυρίων $.
Στις αλλαγές ηγεσίας, ο Steven Bailey, ο οποίος είναι επί του παρόντος Ανώτερος Αντιπρόεδρος Οικονομικού Σχεδιασμού και Επιχειρησιακών Λειτουργιών, θα αναλάβει τον ρόλο του Οικονομικού Διευθυντή τον Μάρτιο του 2025. Αυτή η μετάβαση θεωρείται σημαντική από την Piper Sandler, ειδικά καθώς η Match Group προετοιμάζεται για την πρώτη της ημέρα επενδυτών στα μέσα Δεκεμβρίου.
Εταιρείες αναλυτών, συμπεριλαμβανομένων των KeyBanc Capital Markets, Goldman Sachs και Piper Sandler, έχουν διατηρήσει τις θετικές τους αξιολογήσεις για τη Match Group, επικαλούμενες εμπιστοσύνη στις μακροπρόθεσμες προοπτικές ανάπτυξης της εταιρείας. Η RBC Capital, από την άλλη πλευρά, αναβάθμισε την τιμή-στόχο της στα 47$, αντανακλώντας αισιοδοξία για τις στρατηγικές πρωτοβουλίες της εταιρείας.
ΙnvestingPro Tips
Τα οικονομικά μεγέθη και η απόδοση της Match Group στην αγορά συμφωνούν με την ανάλυση της Deutsche Bank, προσφέροντας πρόσθετο πλαίσιο για τους επενδυτές. Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, ο δείκτης P/E της Match Group είναι 15,45, ο οποίος είναι σχετικά χαμηλός σε σύγκριση με τον δείκτη PEG της 0,36, υποδηλώνοντας ότι η μετοχή μπορεί να είναι υποτιμημένη σε σχέση με το δυναμικό ανάπτυξής της. Αυτό υποστηρίζει την άποψη της Deutsche Bank για την ελκυστική αποτίμηση της εταιρείας.
Τα έσοδα της εταιρείας για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έφτασαν τα 3,47 δισεκατομμύρια $, με ρυθμό ανάπτυξης 8,07%, υποδεικνύοντας σταθερή επέκταση. Το περιθώριο λειτουργικού εισοδήματος της Match Group ύψους 25,73% δείχνει ισχυρή κερδοφορία, η οποία θα μπορούσε να συμβάλει στη θετική προοπτική που αναφέρεται στο άρθρο.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η διοίκηση έχει επιθετικά επαναγοράσει μετοχές, γεγονός που συχνά σηματοδοτεί εμπιστοσύνη στις μελλοντικές προοπτικές της εταιρείας. Επιπλέον, η Match Group διαθέτει ένα τέλειο Piotroski Score 9, υποδεικνύοντας ισχυρή οικονομική υγεία και πιθανώς υποστηρίζοντας την αξιολόγηση Αγοράς της Deutsche Bank.
Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 7 επιπλέον συμβουλές για τη Match Group, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής θέσης και του δυναμικού της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης