Την Πέμπτη, η Stifel επιβεβαίωσε τη σύστασή της "Αγορά" για τις μετοχές της Seadrill Ltd. (NYSE: SDRL), διατηρώντας τον στόχο τιμής στα 65,00$ για τη μετοχή της εταιρείας. Η ανάλυση της εταιρείας ακολουθεί τις αναφορές του Bloomberg ότι η Transocean βρίσκεται σε συζητήσεις για συγχώνευση με τη Seadrill. Αυτή η εξέλιξη έρχεται στο πλαίσιο της θέσης της Seadrill ως της μικρότερης μεταξύ των μεγάλων εταιρειών υπεράκτιων γεωτρήσεων, στις οποίες περιλαμβάνονται η Transocean, η Noble και η Valaris.
Η πιθανή συγχώνευση θα δημιουργούσε τον μεγαλύτερο υπεράκτιο φορέα εκμετάλλευσης, δεδομένου ότι η Transocean διαθέτει 24 ενεργές πλατφόρμες βαθέων υδάτων και η Seadrill 11. Το σχόλιο της Stifel τόνισε ότι η Transocean, η οποία απέφυγε τη χρεοκοπία στην προηγούμενη ύφεση του κλάδου, φέρει σημαντικό παλαιό χρέος. Η συγχώνευση θεωρείται ως ευκαιρία για την Transocean να μειώσει το χρέος της, τοποθετώντας ενδεχομένως τη νέα οντότητα σε πιο στέρεη οικονομική βάση.
Η Stifel σημείωσε ότι η πιθανότητα πραγματοποίησης της συγχώνευσης είναι "αρκετά υψηλή" και προέβλεψε ότι οι μετοχές της Seadrill θα μπορούσαν να αποτιμηθούν περίπου στα 55$ η καθεμία εάν προχωρήσει η συγχώνευση. Η εταιρεία πρότεινε επίσης ότι η συμφωνία θα ήταν οικονομικά επωφελής για τους μετόχους της Transocean.
Η ανάλυση των επιπτώσεων της συγχώνευσης για τη Seadrill και την Transocean έρχεται εν μέσω μιας ευρύτερης τάσης ενοποίησης του κλάδου. Αυτό οφείλεται εν μέρει στην ανάγκη των εταιρειών υπεράκτιων γεωτρήσεων να επιτύχουν οικονομίες κλίμακας και να βελτιώσουν την οικονομική τους ανθεκτικότητα σε έναν τομέα που έχει αντιμετωπίσει σημαντικές προκλήσεις τα τελευταία χρόνια.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Seadrill Ltd. έχει δει σημαντικές εξελίξεις στις οικονομικές της προοπτικές. Η εταιρεία ανέφερε EBITDA 133 εκατομμυρίων $ για το δεύτερο τρίμηνο του 2024 και λειτουργικά έσοδα 375 εκατομμυρίων $. Ωστόσο, λόγω αναθεωρημένων ημερομηνιών έναρξης συμβολαίων και μη δεσμευμένης διαθεσιμότητας εξεδρών, η Seadrill προσάρμοσε την πρόβλεψη EBITDA για ολόκληρο το έτος μεταξύ 315 εκατομμυρίων $ και 365 εκατομμυρίων $, με τα έσοδα να αναμένεται να κυμανθούν μεταξύ 1,355 δισεκατομμυρίων $ και 1,405 δισεκατομμυρίων $.
Εκτός από τα οικονομικά αποτελέσματα, η Seadrill ολοκλήρωσε μια επαναγορά μετοχών αξίας 500 εκατομμυρίων $ και ξεκίνησε ένα άλλο πρόγραμμα ίσης αξίας. Η εταιρεία σχεδιάζει επίσης να τερματίσει τη δευτερεύουσα εισαγωγή της στο Χρηματιστήριο του Όσλο, επικεντρώνοντας αποκλειστικά στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης.
Η Citi αναβάθμισε την αξιολόγηση της μετοχής της Seadrill από Ουδέτερη σε Αγορά, παρά τη μείωση του στόχου τιμής στα 52$ από 60$, αντανακλώντας μια αλλαγή στη μεθοδολογία πρόβλεψης της εταιρείας.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υποδεικνύουν μικτές οικονομικές προοπτικές για τη Seadrill, με πιθανές προκλήσεις βραχυπρόθεσμα αλλά πιο αισιόδοξες προβλέψεις για το 2026. Ενώ η εταιρεία πλοηγείται σε αυτές τις μεταβαλλόμενες συνθήκες της αγοράς, συνεχίζει να επικεντρώνεται στη στρατηγική της εκτέλεση και στα μακροπρόθεσμα σχέδια επιτυχίας της.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα του InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο στη θετική στάση της Stifel για τη Seadrill Ltd. (NYSE: SDRL). Ο δείκτης P/E της εταιρείας στο 5,82 υποδηλώνει ότι μπορεί να είναι υποτιμημένη σε σχέση με τα κέρδη της, ευθυγραμμιζόμενη με τη σύσταση "Αγορά" της Stifel. Αυτό υποστηρίζεται περαιτέρω από τον δείκτη τιμής προς λογιστική αξία 0,8, που δείχνει ότι η μετοχή διαπραγματεύεται κάτω από τη λογιστική της αξία.
Η οικονομική απόδοση της Seadrill ήταν ισχυρή, με αύξηση εσόδων 32,29% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, φτάνοντας τα 1,52 δισεκατομμύρια $. Οι δείκτες κερδοφορίας της εταιρείας είναι επίσης ισχυροί, με περιθώριο μικτού κέρδους 37,89% και περιθώριο λειτουργικού εισοδήματος 22,17%.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι τα κέρδη ανά μετοχή της Seadrill έχουν δείξει ισχυρή ανάπτυξη πρόσφατα, γεγονός που θα μπορούσε να είναι ένας παράγοντας στη θετική προοπτική της Stifel. Επιπλέον, οι αναλυτές έχουν πρόσφατα αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη της εταιρείας, αντανακλώντας πιθανώς την εμπιστοσύνη στη μελλοντική της απόδοση.
Αυτές οι πληροφορίες είναι μόνο ένα δείγμα από τις 14 επιπλέον συμβουλές που είναι διαθέσιμες για τη Seadrill στο InvestingPro, προσφέροντας στους επενδυτές μια πιο ολοκληρωμένη εικόνα της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης