Την Πέμπτη, η Mizuho αύξησε τον στόχο τιμής για τη μετοχή της Kinetik Holdings Inc. (NYSE:KNTK) από 47,00$ σε 55,00$, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Outperform για τη μετοχή. Η εταιρεία ενδιάμεσης ενέργειας έχει αναγνωριστεί για την ισχυρή απόδοσή της από την αρχή του έτους, η οποία έχει ξεπεράσει πολλούς από τους ανταγωνιστές της στον κλάδο. Η μετοχή της Kinetik έχει εκτοξευθεί κατά 51,8% σε σύγκριση με την άνοδο του δείκτη AMEI κατά 27,5%.
Η θετική προσαρμογή του στόχου τιμής της Kinetik ακολουθεί τη στρατηγική εξαγορά της Durango Midstream από την εταιρεία, η οποία έχει γίνει καλά δεκτή από την αγορά. Η αξία της συμφωνίας επιβεβαιώθηκε περαιτέρω από μια παρόμοια εξαγορά της Pinon Midstream από την Enterprise Products Partners L.P., υποδηλώνοντας μια ευνοϊκή άποψη της αγοράς για τέτοιες συναλλαγές.
Οι προοπτικές ανάπτυξης της Kinetik φαίνονται ισχυρές, με την εταιρεία να αναμένεται να επιτύχει σημαντική αύξηση του προσαρμοσμένου EBITDA μεσοπρόθεσμα. Αυτή η αισιοδοξία βασίζεται σε διάφορους παράγοντες, συμπεριλαμβανομένης της πρόσφατης εξαγοράς της Durango, των πιθανών έργων ανάπτυξης εντός του αποτυπώματος της Durango, των συμφωνιών επεξεργασίας φυσικού αερίου στις κομητείες Eddy και Lea, και των αναμενόμενων οφελών από την ανανέωση συμβάσεων για αγωγούς υγρών φυσικού αερίου (NGL).
Ο αναλυτής της Mizuho πιστεύει ότι η πρόσφατη επαναξιολόγηση της Kinetik Holdings από την αγορά αντανακλά την εμπιστοσύνη στις προοπτικές ανάπτυξης της εταιρείας και μια λιγότερο ανησυχητική κατάσταση ρευστότητας. Οι βελτιωμένες οικονομικές εκτιμήσεις και ο αυξημένος στόχος τιμής είναι ενδεικτικά της προσδοκίας του αναλυτή για συνεχιζόμενη ισχυρή απόδοση της Kinetik.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Kinetik Holdings έχει δει μια σειρά από θετικές αναθεωρήσεις από μεγάλες εταιρείες αναλυτών. Η Barclays έχει αυξήσει τον στόχο της για τη μετοχή της Kinetik Holdings στα 47$, επικαλούμενη την ισχυρή ζήτηση για επενδύσεις σε υποδομές εντός των περιοχών λειτουργίας της εταιρείας.
Αυτό περιλαμβάνει την εγκατάσταση επεξεργασίας Kings Landing 1, που προγραμματίζεται να ξεκινήσει τη λειτουργία της το 2025, και πιθανές επενδύσεις στην ενοποίηση και βελτιστοποίηση των συστημάτων της Kinetik στο Βόρειο και Νότιο Delaware.
Η Citi έχει επίσης αυξήσει τον στόχο τιμής για την Kinetik, προβλέποντας αύξηση του μερίσματος λόγω της επέκτασης της εταιρείας στο Νέο Μεξικό και της πρόσφατης εξαγοράς της Durango. Αυτή η επέκταση αναμένεται να δημιουργήσει σημαντικό εμπορικό ενδιαφέρον και να οδηγήσει σε διψήφια αύξηση του EBITDA για αρκετά χρόνια.
Η RBC Capital Markets έχει προσαρμόσει τις προβλέψεις της για την Kinetik, σημειώνοντας τα τρέχοντα έργα της εταιρείας και τις οικονομικές προσδοκίες. Τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου της Kinetik για το 2024 έδειξαν αύξηση 13% σε ετήσια βάση στο προσαρμοσμένο EBITDA και δημιουργία 163 εκατομμυρίων δολαρίων σε διανεμητέες ταμειακές ροές και 105 εκατομμυρίων δολαρίων σε ελεύθερες ταμειακές ροές.
Παρά τη μείωση του στόχου από την Goldman Sachs, η εταιρεία διατηρεί θετική προοπτική για την Kinetik. Η εταιρεία προσάρμοσε την πρόβλεψη EBITDA της Kinetik για το 2024 μεταξύ 940 εκατομμυρίων και 980 εκατομμυρίων δολαρίων, λαμβάνοντας υπόψη την εξαγορά της Durango και την εκποίηση του υπόλοιπου συμφέροντος στο έργο GCX.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υπογραμμίζουν τη στρατηγική τοποθέτηση της Kinetik για ανάπτυξη και τη δέσμευσή της να προωθήσει τις υποδομές της για να ανταποκριθεί στην αυξανόμενη ζήτηση.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη απόδοση και οι θετικές προοπτικές της Kinetik Holdings Inc. υποστηρίζονται περαιτέρω από δεδομένα του InvestingPro. Η μετοχή της εταιρείας διαπραγματεύεται αυτή τη στιγμή κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, με αξιοσημείωτη συνολική απόδοση τιμής από την αρχή του έτους 61,16% σύμφωνα με τα πιο πρόσφατα δεδομένα. Αυτό συμφωνεί με την αναφορά του άρθρου στην ισχυρή απόδοση της Kinetik από την αρχή του έτους που ξεπερνά πολλούς ανταγωνιστές του κλάδου.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Kinetik έχει αυξήσει το μέρισμά της για 3 συνεχόμενα χρόνια, γεγονός που μπορεί να προσελκύσει επενδυτές που επικεντρώνονται στο εισόδημα. Επιπλέον, η μερισματική απόδοση της εταιρείας ανέρχεται σε ένα ελκυστικό 6,15%, συμβάλλοντας πιθανώς στις συνολικά ισχυρές αποδόσεις της.
Η οικονομική υγεία της εταιρείας φαίνεται σταθερή, με δείκτη P/E 9,73, υποδηλώνοντας ότι μπορεί να είναι υποτιμημένη σε σχέση με τα κέρδη της. Αυτό θα μπορούσε να είναι ιδιαίτερα ενδιαφέρον υπό το φως του αυξημένου στόχου τιμής της Mizuho και της θετικής αντίδρασης της αγοράς στις στρατηγικές κινήσεις της Kinetik.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 13 επιπλέον συμβουλές για την Kinetik Holdings Inc., παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής θέσης και της απόδοσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης