Την Τρίτη, η TD Cowen διατήρησε την αξιολόγηση "Διακράτηση" για τις μετοχές της Ally Financial (NYSE: ALLY), με σταθερή τιμή-στόχο στα 38,00$. Η εταιρεία χρηματοοικονομικών υπηρεσιών ανέφερε πρόσφατα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή (EPS) 0,95$, ξεπερνώντας την εκτίμηση της TD Cowen για 0,59$ και τη συναίνεση του Χρηματοοικονομικού Τομέα (FS) για 0,52$.
Ένα σημαντικό μέρος αυτής της υπέρβασης των κερδών, 0,21$, αποδόθηκε σε προσαρμογή του φορολογικού συντελεστή, ενώ το υπόλοιπο οφειλόταν σε προβλέψεις που υπερέβαιναν τα καθαρά έσοδα προ προβλέψεων (PPNR).
Οι πιστωτικοί δείκτες της Ally Financial έχουν δείξει περαιτέρω ωρίμανση από την τελευταία ενημέρωση, με το ποσοστό καθαρών διαγραφών (NCO) λιανικής αυτοκινήτων να φτάνει το 2,24%, που είναι πάνω από την εκτίμηση της TD Cowen για 2,00%. Παρά αυτό, η διοίκηση της Ally επιβεβαίωσε τους στόχους της για καθαρό περιθώριο επιτοκίου (NIM) 4% και μακροπρόθεσμη απόδοση ιδίων κεφαλαίων (ROE).
Ο αναλυτής σημείωσε ότι ενώ η εταιρεία πληροί τους στόχους της για NIM και ROE, ο βραχυπρόθεσμος κίνδυνος κερδών είναι αυξημένος λόγω των πιέσεων στην πιστωτική ποιότητα και τα περιθώρια. Η πρόσφατη χρηματοοικονομική απόδοση της Ally Financial αντικατοπτρίζει αυτές τις προκλήσεις, ωστόσο η τιμή-στόχος της εταιρείας υποδηλώνει ουδέτερη προοπτική για την πιθανή κίνηση της μετοχής.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Ally Financial παρουσίασε ισχυρή απόδοση στην έκθεση κερδών του τρίτου τριμήνου, με προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή (EPS) 0,95$, ένα ποσό που επηρεάστηκε σημαντικά από φορολογικές πιστώσεις από μισθώσεις ηλεκτρικών οχημάτων. Παρά το δύσκολο οικονομικό περιβάλλον, η εταιρεία κατάφερε να χορηγήσει 9,4 δισεκατομμύρια δολάρια σε καταναλωτικά δάνεια στον τομέα των αυτοκινήτων. Ωστόσο, οι καταθέσεις λιανικής σημείωσαν μείωση 600 εκατομμυρίων δολαρίων στο τρίμηνο.
Οι Janney, Citi και Barclays διατήρησαν όλες θετικές αξιολογήσεις για την Ally Financial, παρόλο που η Janney μείωσε την τιμή-στόχο της από 40$ σε 39$. Η Raymond James, από την άλλη πλευρά, αναβάθμισε την αξιολόγησή της από "Υποαπόδοση" σε "Απόδοση σύμφωνη με την αγορά", υποδηλώνοντας ότι η μετοχή έχει ήδη βιώσει το μεγαλύτερο μέρος της υποαπόδοσής της. Εν τω μεταξύ, η BTIG επανέλαβε την ουδέτερη στάση της, επικαλούμενη ανησυχίες σχετικά με τις πιστωτικές τάσεις της εταιρείας και τα καθαρά περιθώρια επιτοκίου.
Η Ally Financial ανακοίνωσε επίσης τριμηνιαίο μέρισμα 0,30$ για το τέταρτο τρίμηνο του 2024, και ο ασφαλιστικός της τομέας έφτασε σε ρεκόρ 384 εκατομμυρίων δολαρίων σε ασφάλιστρα. Οι χορηγήσεις μισθώσεων ηλεκτρικών οχημάτων αντιπροσώπευαν το 12% του συνολικού όγκου χορηγήσεων, υποδεικνύοντας την πρόοδο της εταιρείας σε πρόσφατες εξελίξεις. Αυτές οι ενημερώσεις αντικατοπτρίζουν τις συνεχιζόμενες προσπάθειες της εταιρείας να πλοηγηθεί στο τρέχον οικονομικό περιβάλλον μέσω πειθαρχημένης ανάπτυξης κεφαλαίου και διαχείρισης εξόδων.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη χρηματοοικονομική απόδοση της Ally Financial, όπως συζητήθηκε στο άρθρο, μπορεί να τοποθετηθεί περαιτέρω στο πλαίσιο των τρεχόντων δεδομένων της αγοράς και των απόψεων των ειδικών. Σύμφωνα με το InvestingPro, ο δείκτης P/E της Ally είναι 13,7, με προσαρμοσμένο δείκτη P/E 11,98 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το τρίτο τρίμηνο του 2024. Αυτή η σχετικά χαμηλή αποτίμηση μπορεί να αντανακλά τις ανησυχίες της αγοράς για τους βραχυπρόθεσμους κινδύνους κερδών της εταιρείας, όπως αναφέρθηκε από την TD Cowen.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν ότι η Ally έχει διατηρήσει πληρωμές μερισμάτων για 9 συνεχόμενα έτη, γεγονός που θα μπορούσε να είναι ελκυστικό για επενδυτές που εστιάζουν στο εισόδημα, παρά τις τρέχουσες προκλήσεις. Ωστόσο, αξίζει να σημειωθεί ότι 11 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προβλέψεις κερδών τους για την επερχόμενη περίοδο, ευθυγραμμιζόμενοι με την προσεκτική στάση της TD Cowen σχετικά με τους βραχυπρόθεσμους κινδύνους κερδών.
Η τιμή της εταιρείας έχει σημειώσει σημαντική πτώση τους τελευταίους τρεις μήνες, με συνολική απόδοση -16,76%, γεγονός που συσχετίζεται με τις παρατηρήσεις των αναλυτών σχετικά με τις πιέσεις στην πιστωτική ποιότητα και τα περιθώρια. Παρά αυτές τις προκλήσεις, τα InvestingPro Tips δείχνουν ότι οι αναλυτές προβλέπουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, και πράγματι η Ally ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 6 επιπλέον συμβουλές για την Ally Financial, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης