Η Estee Lauder (NYSE: EL) έχει υποστεί αναθεώρηση των οικονομικών της προοπτικών καθώς η Deutsche Bank προσάρμοσε την τιμή-στόχο της εταιρείας, μειώνοντάς την στα 98$ από τα προηγούμενα 105$.
Παρά αυτή την αλλαγή, η τράπεζα επέλεξε να διατηρήσει τη σύστασή της "Διακράτηση" για τη μετοχή.
Η προσαρμογή συνοδεύεται από μια λεπτομερή ανάλυση του χρηματοπιστωτικού ιδρύματος, αναφέροντας ως κύριο λόγο για την αναθεώρηση μια περίοδο ανάκαμψης μεγαλύτερη από το αναμενόμενο.
Ο αναλυτής της τράπεζας επισήμανε ότι ενώ η εκτίμηση για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για το πλήρες οικονομικό έτος 2025 (FY25) των 2,95$ παραμένει συνεπής με το ανώτερο όριο του εύρους καθοδήγησης της Estee Lauder των 2,75$ έως 2,95$, υπήρξε μείωση των προσδοκιών για το οικονομικό έτος 2026 και μετά. Αυτό περιλαμβάνει τις αναμενόμενες προβλέψεις για τις πωλήσεις, το μικτό περιθώριο κέρδους, το λειτουργικό κέρδος και τα κέρδη ανά μετοχή.
Παράλληλα με τις μειωμένες οικονομικές προβλέψεις, η τιμή-στόχος έχει προσαρμοστεί προς τα κάτω στα 98$. Αυτός ο νέος στόχος αντικατοπτρίζει τις ενημερωμένες προσδοκίες και την πεποίθηση ότι η ανάκαμψη της Estee Lauder μπορεί να διαρκέσει περισσότερο από ό,τι αρχικά αναμενόταν.
Παρά τη μείωση της τιμής-στόχου, η Deutsche Bank αποφάσισε να διατηρήσει τη σύσταση "Διακράτηση" για τις μετοχές της Estee Lauder. Αυτό υποδηλώνει ότι η τράπεζα συμβουλεύει τους επενδυτές να διατηρήσουν τις θέσεις τους στη μετοχή τη δεδομένη στιγμή χωρίς να προτείνει επιπλέον αγορές ή πωλήσεις.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Estée Lauder ανακοίνωσε σημαντικές αλλαγές στην ηγεσία της. Ο Mark Loomis, Πρόεδρος του Ομίλου για τη Βόρεια Αμερική, πρόκειται να συνταξιοδοτηθεί στο τέλος του οικονομικού έτους 2025, με τις Tara Simon και Amber English να ονομάζονται ως διάδοχοι.
Στις πρόσφατες εξελίξεις, η Piper Sandler διατήρησε τη σύσταση "Overweight" για την Estée Lauder και αύξησε την τιμή-στόχο της εταιρείας στα 122,00$, αντανακλώντας την αισιοδοξία για τις βραχυπρόθεσμες προοπτικές της εταιρείας, ιδιαίτερα λαμβάνοντας υπόψη τα πρόσφατα μέτρα οικονομικής τόνωσης στην Κίνα.
Η DA Davidson διατήρησε τη σύσταση "Αγορά" για τις μετοχές της Estée Lauder με τιμή-στόχο τα 130,00$, παρά την πτώση των κερδών στο πρώτο εξάμηνο του οικονομικού έτους 2024. Η Evercore ISI διατήρησε τη σύσταση "Outperform" με τιμή-στόχο τα 130,00$ για την Estée Lauder, τονίζοντας την πρόσφατη απόδοση της εταιρείας στην online αγορά της Κίνας. Το Σχέδιο Ανάκαμψης και Ανάπτυξης Κερδών της εταιρείας στοχεύει στην επίτευξη καθαρού κέρδους μεταξύ 1,1 και 1,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων πάνω από τα επίπεδα του οικονομικού έτους 2024.
Επιπλέον, ο Haider Ackermann διορίστηκε ως ο νέος Δημιουργικός Διευθυντής για τον οίκο TOM FORD, που αποτελεί μέρος του χαρτοφυλακίου της Estée Lauder. Η Piper Sandler επανέλαβε επίσης τη θετική της προοπτική για την e.l.f. Beauty, διατηρώντας τη σύσταση "Overweight" και την τιμή-στόχο των 150,00$ για τη μετοχή της εταιρείας μετά τα ευρήματα της 48ης εξαμηνιαίας Έρευνας Εφήβων.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη προσαρμογή της τιμής-στόχου της Estee Lauder από τη Deutsche Bank ευθυγραμμίζεται με αρκετές βασικές πληροφορίες από το InvestingPro. Η ανάπτυξη των εσόδων της εταιρείας ήταν υποτονική, με μείωση 1,9% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το Q4 2024. Αυτό υποστηρίζει την άποψη του αναλυτή για μια μεγαλύτερη περίοδο ανάκαμψης. Ωστόσο, η Estee Lauder διατηρεί εντυπωσιακά μικτά περιθώρια κέρδους της τάξης του 71,67%, γεγονός που θα μπορούσε να παρέχει ένα μαξιλάρι κατά τη διάρκεια αυτής της δύσκολης περιόδου.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Estee Lauder "έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 29 συνεχόμενα χρόνια" και "έχει αυξήσει το μέρισμά της για 3 συνεχόμενα χρόνια". Αυτοί οι παράγοντες μπορεί να προσφέρουν κάποια διαβεβαίωση στους επενδυτές κατά τη διάρκεια της αναμενόμενης παρατεταμένης φάσης ανάκαμψης. Η τρέχουσα μερισματική απόδοση ανέρχεται στο 2,96%, γεγονός που θα μπορούσε να είναι ελκυστικό για τους επενδυτές που επικεντρώνονται στο εισόδημα.
Αξίζει να σημειωθεί ότι η Estee Lauder "διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλάσιο κερδών", με δείκτη P/E 81,5. Αυτή η υψηλή αποτίμηση, σε συνδυασμό με το γεγονός ότι η μετοχή "έχει υποστεί μεγάλο πλήγμα τους τελευταίους έξι μήνες" (πτώση 38,67%), ευθυγραμμίζεται με την προσεκτική σύσταση "Διακράτηση" της Deutsche Bank.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 7 επιπλέον συμβουλές που θα μπορούσαν να παρέχουν περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της Estee Lauder στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης