Η Wells Fargo προχώρησε σε σημαντική αναπροσαρμογή της στάσης της απέναντι στην Travere Therapeutics (NASDAQ: TVTX), αναβαθμίζοντας την αξιολόγηση της μετοχής από Equal Weight σε Overweight και θέτοντας νέα τιμή-στόχο στα 27,00$.
Η αναθεώρηση αντικατοπτρίζει μια πιο αισιόδοξη προοπτική για τις προοπτικές της εταιρείας, ιδιαίτερα όσον αφορά τη θεραπεία της για την Εστιακή Τμηματική Σπειραματοσκλήρυνση (FSGS).
Ο αναλυτής της εταιρείας επισήμανε διάφορους λόγους για την αναβαθμισμένη αξιολόγηση. Πρώτον, πιστεύεται πλέον ότι υπάρχει πιθανότητα άνω του 50% για έγκριση της θεραπείας για FSGS με βάση τα τρέχοντα δεδομένα.
Επιπλέον, υπάρχει ένα θετικό σενάριο κινδύνου/ανταμοιβής ενόψει της ενημέρωσης για την FSGS που αναμένεται το 2025, με δυνατότητα σημαντικής ανοδικής πορείας. Ο αναλυτής βλέπει επίσης αυξημένες ευκαιρίες στη Νεφροπάθεια IgA (IgAN) μετά την πλήρη έγκριση, με ευρύτερη ένδειξη και νέες κατευθυντήριες γραμμές που αναμένεται να ενισχύσουν τη χρήση του φαρμάκου.
Η Wells Fargo έχει αναθεωρήσει την αποτίμηση της Travere Therapeutics στα 27$ ανά μετοχή, αναγνωρίζοντας ότι η αρχική εκτίμησή της για τον αντίκτυπο της δοκιμής PARASOL στην FSGS μπορεί να ήταν εσφαλμένη. Η εταιρεία πιστεύει τώρα ότι ο FDA ενδέχεται να είναι ανοιχτός στο να δεχτεί τα οφέλη της πρωτεϊνουρίας σε διάστημα 24 μηνών ως έγκυρο υποκατάστατο τελικό σημείο, δεδομένης της ισχυρής απόδοσης του Filspari στον λόγο πρωτεΐνης προς κρεατινίνη ούρων (UPCR).
Τέλος, η Wells Fargo έχει αυξήσει τις προσδοκίες πωλήσεων για το Filspari στην IgAN σε 700 εκατομμύρια $ από 500 εκατομμύρια $ στις ΗΠΑ. Η έρευνα υπονόησε μια μέγιστη διείσδυση 25% για το Filspari, αλλά η εταιρεία παραμένει συντηρητική στις εκτιμήσεις της, επικαλούμενη πιθανές προκαταλήψεις προς τους πρώιμους υιοθετητές στην έρευνα και αβεβαιότητες σχετικά με τη συνδυαστική χρήση και την αποδοχή από τους πληρωτές.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, το φάρμακο FILSPARI της Travere Therapeutics έλαβε προσωρινή άδεια κυκλοφορίας από το Swissmedic, την ελβετική ρυθμιστική αρχή, για τη θεραπεία ενηλίκων με πρωτοπαθή νεφροπάθεια IgA.
Η έγκριση αυτή ακολουθεί τις πρόσφατες εγκρίσεις από τον Οργανισμό Τροφίμων και Φαρμάκων των ΗΠΑ και τον Ευρωπαϊκό Οργανισμό Φαρμάκων. Η έγκριση βασίζεται στη μελέτη PROTECT Φάσης 3, η οποία έδειξε σημαντικά και ουσιαστικά αποτελέσματα για το FILSPARI, μια μη ανοσοκατασταλτική θεραπευτική επιλογή.
Παράλληλα, η Travere Therapeutics έχει αναφέρει σημαντική πρόοδο στις μελέτες της για την Εστιακή Τμηματική Σπειραματοσκλήρυνση (FSGS). Μετά τα αποτελέσματα των συζητήσεων της ομάδας εργασίας PARASOL, η Wells Fargo διατηρεί την αξιολόγηση Equal Weight για τις μετοχές της Travere. Η εταιρεία προετοιμάζεται επίσης να επανασυνδεθεί με τον Οργανισμό Τροφίμων και Φαρμάκων των ΗΠΑ για πιθανές υποβολές.
Ωστόσο, η Travere έχει προσωρινά διακόψει την εγγραφή ασθενών για τη μελέτη HARMONY Φάσης III της πεγτιβατινάσης λόγω τεχνικού προβλήματος κατά τη διαδικασία κλιμάκωσης της παραγωγής. Παρά την παύση, η εταιρεία διατηρεί ισχυρή οικονομική θέση, με 325,4 εκατομμύρια $ σε μετρητά και τίτλους, που αναμένεται να υποστηρίξουν τις λειτουργίες της έως το 2028.
ΙnvestingPro Tips
Η Travere Therapeutics (NASDAQ:TVTX) έχει δείξει αξιοσημείωτη απόδοση στην αγορά, ευθυγραμμιζόμενη με την αναβαθμισμένη προοπτική της Wells Fargo. Τα δεδομένα του InvestingPro αποκαλύπτουν μια ισχυρή απόδοση τιμής 212,41% τους τελευταίους έξι μήνες, αντανακλώντας την αυξανόμενη εμπιστοσύνη των επενδυτών. Η αύξηση των εσόδων της εταιρείας είναι επίσης αξιοσημείωτη, με αύξηση 68,08% στο πιο πρόσφατο τρίμηνο, υποδηλώνοντας θετική δυναμική σύμφωνα με τις αισιόδοξες προβλέψεις του αναλυτή για το Filspari.
Τα InvestingPro Tips επισημαίνουν ότι τρεις αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προβλέψεις κερδών για την επερχόμενη περίοδο, υποστηρίζοντας τη θετική στάση της Wells Fargo. Επιπλέον, η μετοχή διαπραγματεύεται κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, με την τρέχουσα τιμή στο 94,95% αυτής της κορυφής, υποδεικνύοντας ισχυρό κλίμα στην αγορά.
Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι η Travere δεν είναι ακόμη κερδοφόρα, με αρνητικό περιθώριο μικτού κέρδους τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Αυτό ευθυγραμμίζεται με το InvestingPro Tip ότι οι αναλυτές δεν αναμένουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, υπογραμμίζοντας τον κερδοσκοπικό χαρακτήρα της επένδυσης παρά τις δυνατότητές της.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 11 επιπλέον συμβουλές για την Travere Therapeutics, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης