Την Παρασκευή, η Mizuho Securities αναπροσάρμοσε τις προοπτικές της για τις μετοχές της Intuitive Surgical (NASDAQ:ISRG), αυξάνοντας τον στόχο τιμής στα 550$ από τα προηγούμενα 500$, διατηρώντας παράλληλα μια ουδέτερη στάση για τη μετοχή.
Η αναθεώρηση ακολουθεί την ανακοίνωση της Intuitive Surgical για κέρδη 36 εκατομμυρίων δολαρίων και 0,20$ ανά μετοχή πάνω από τις εκτιμήσεις, που οφείλεται σε αύξηση 18% στον όγκο των επεμβάσεων και σημαντική αύξηση στις τοποθετήσεις συστημάτων Da Vinci 5 (DV5), με 110 μονάδες να τοποθετούνται στο τρίτο τρίμηνο σε σύγκριση με 70 στο δεύτερο τρίμηνο.
Η εταιρεία σημείωσε ετήσιο ρυθμό αύξησης επεμβάσεων 17%, μετά από προσαρμογή για επιπλέον ημέρες, με τη διεθνή επέκταση να τροφοδοτείται από τη γενική χειρουργική, τη γυναικολογία και τις θωρακικές επεμβάσεις. Παρά τη μείωση μεσαίου μονοψήφιου ποσοστού στους όγκους βαριατρικών επεμβάσεων στις ΗΠΑ, ακολουθώντας τις τάσεις του δεύτερου τριμήνου λόγω των συνεχιζόμενων προκλήσεων του GLP-1, η συνολική απόδοση ήταν ισχυρή.
Οι χειρουργοί έχουν αναφέρει πρώιμες θετικές εμπειρίες με το σύστημα DV5, σημειώνοντας βελτιώσεις όπως μειωμένο χρόνο χειρουργείου και ταχύτερη καμπύλη εκμάθησης. Τα σχόλια υπογραμμίζουν την ανάδραση δύναμης και τις λύσεις ανάλυσης περιπτώσεων ως κρίσιμους παράγοντες στην υιοθέτηση του συστήματος. Ωστόσο, εξακολουθούν να υπάρχουν περιορισμοί στην προσφορά του DV5, υποδεικνύοντας ότι η πλήρης κυκλοφορία αναμένεται να πραγματοποιηθεί το επόμενο έτος.
Η ενημερωμένη θέση της Mizuho αντικατοπτρίζει αυτές τις πρόσφατες εξελίξεις και προβλέπει μια σταδιακή πρόοδο για την Intuitive Surgical. Η εταιρεία έχει κάνει μικρές προσαρμογές στις εκτιμήσεις της, επαναλαμβάνοντας παράλληλα την ουδέτερη αξιολόγησή της, υποδεικνύοντας μια προσεκτική αλλά αναγνωρίζουσα απάντηση στην τρέχουσα πορεία και το δυναμικό ανάπτυξης της εταιρείας.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Intuitive Surgical έχει αναφέρει ένα ισχυρό τρίτο τρίμηνο για το 2024, με σημαντική αύξηση στις επεμβάσεις και τις τοποθετήσεις συστημάτων. Τα έσοδα της εταιρείας έφτασαν τα 2 δισεκατομμύρια δολάρια, σημειώνοντας αύξηση 17% σε ετήσια βάση, που οφείλεται σε αύξηση 18% στις επεμβάσεις DaVinci.
Η εγκατεστημένη βάση των συστημάτων DaVinci αυξήθηκε σε περίπου 9.300 συστήματα πολλαπλών θυρών παγκοσμίως, και 379 συστήματα τοποθετήθηκαν στο τρίτο τρίμηνο. Η εταιρεία έχει επίσης αυξήσει την πρόβλεψή της για την αύξηση των επεμβάσεων για το πλήρες έτος 2024 σε εύρος 16% έως 17%.
Το πιο πρόσφατο σύστημα DaVinci 5 της Intuitive Surgical, που κυκλοφόρησε τον Μάρτιο του 2024, έχει δει 188 εγκαταστάσεις και έχουν ολοκληρωθεί πάνω από 12.000 επεμβάσεις. Το σύστημα Ion endoluminal έχει τώρα 736 εγκαταστάσεις και έχει χρησιμοποιηθεί σε πάνω από 150.000 βιοψίες πνεύμονα. Επιπλέον, οι ψηφιακές πρωτοβουλίες της εταιρείας έχουν επεκταθεί, με σχεδόν 3.000 εγκατεστημένους προσομοιωτές εικονικής πραγματικότητας DaVinci.
Παρά τις θετικές εξελίξεις, η Intuitive Surgical αντιμετωπίζει συνεχιζόμενες πιέσεις τιμών στην Κίνα λόγω προσαρμογών τιμολόγησης βάσει αξίας και της εισαγωγής εγχώριων ανταγωνιστών. Ωστόσο, η εταιρεία αναμένει μια ευρεία κυκλοφορία του DaVinci 5 μέχρι τα μέσα του 2025 και επικεντρώνεται στην επέκταση του συστήματος Ion διεθνώς, ιδιαίτερα στην Κίνα και την Ευρώπη.
Γνώσεις InvestingPro
Η πρόσφατη απόδοση της Intuitive Surgical ευθυγραμμίζεται με αρκετές μετρήσεις και συμβουλές του InvestingPro. Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται στα εντυπωσιακά 168,4 δισεκατομμύρια δολάρια, αντικατοπτρίζοντας την ισχυρή θέση της στον τομέα της ιατρικής τεχνολογίας. Η αύξηση των εσόδων κατά 14,47% στο δεύτερο τρίμηνο του 2024 υποστηρίζει την αύξηση 18% στον όγκο των επεμβάσεων που αναφέρθηκε στο άρθρο.
Μια συμβουλή του InvestingPro τονίζει ότι η Intuitive Surgical διαπραγματεύεται κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, το οποίο συνάδει με τη θετική δυναμική της μετοχής μετά την υπέρβαση των κερδών. Η κερδοφορία της εταιρείας υπογραμμίζεται από μια άλλη συμβουλή που δείχνει ότι ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, με ένα ισχυρό περιθώριο λειτουργικού εισοδήματος 25,79%.
Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι η Intuitive Surgical διαπραγματεύεται σε υψηλό δείκτη P/E 80,27, υποδηλώνοντας ότι η μετοχή μπορεί να είναι τιμολογημένη για υψηλές προσδοκίες ανάπτυξης. Αυτή η μέτρηση αποτίμησης ευθυγραμμίζεται με τη συμβουλή του InvestingPro ότι η εταιρεία διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλάσιο κερδών.
Για τους αναγνώστες που ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 10 επιπλέον συμβουλές που θα μπορούσαν να παρέχουν περαιτέρω γνώσεις σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση στην αγορά της Intuitive Surgical.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης