Την Παρασκευή, η JPMorgan ενημέρωσε τις προβλέψεις της για την EssilorLuxottica SA (EL:FP) (OTC: ESLOY), αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 225€ από τα προηγούμενα 215€, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Overweight για τη μετοχή. Αυτή η προσαρμογή έρχεται μετά την ενημέρωση της εταιρείας για τις συναλλαγές του τρίτου τριμήνου, η οποία δημοσιεύτηκε μετά το κλείσιμο της αγοράς χθες.
Η έκθεση της EssilorLuxottica για το 3ο τρίμηνο έδειξε αύξηση των πωλήσεων του ομίλου κατά 4,0% εξαιρουμένων των επιπτώσεων των συναλλαγματικών ισοτιμιών, ελαφρώς χαμηλότερη από την εκτίμηση της JPMorgan για 4,9%. Η υστέρηση αποδόθηκε στη βραδύτερη απόδοση στις αγορές της Ευρώπης και της Ασίας-Ειρηνικού, ιδιαίτερα στο κανάλι Professional Solutions. Παρά αυτό, η διοίκηση εξέφρασε εμπιστοσύνη κατά τη διάρκεια της τηλεδιάσκεψης για τα κέρδη, τονίζοντας την επιστροφή του τομέα των γυαλιών ηλίου σε θετική ανάπτυξη τον Σεπτέμβριο και προβλέποντας ανοδική τάση για το τέταρτο τρίμηνο.
Η αισιοδοξία της διοίκησης επεκτάθηκε στις καινοτόμες προσπάθειες της εταιρείας, σημειώνοντας ισχυρή ανάπτυξη στη σειρά Stellest, με αύξηση 40% στην Κίνα και 70% στην Ευρώπη από μια μικρή βάση. Επιπλέον, αναμένουν συνεχιζόμενη δυναμική από τη συνεργασία Ray-Ban Meta και την επικείμενη κυκλοφορία του Nuance μέχρι το τέλος του 2024 ή τις αρχές του 2025.
Η αναθεωρημένη πρόβλεψη κερδών της JPMorgan για την EssilorLuxottica λαμβάνει υπόψη την πιο ήπια απόδοση του τρίτου τριμήνου, η οποία αναμένεται να μεταφερθεί εν μέρει στο τέταρτο τρίμηνο. Ωστόσο, η πρώτη ενοποίηση της Supreme και της Heidelberg προβλέπεται να προσθέσει περίπου 600 εκατομμύρια ευρώ σε πρόσθετα έσοδα, ή 2% έναντι της βάσης του οικονομικού έτους 2024. Με αυτές τις εκτιμήσεις και μια προωθημένη ανάλυση προεξοφλημένων ταμειακών ροών έως τον Δεκέμβριο του 2026, η JPMorgan έχει θέσει τη νέα τιμή-στόχο για τις μετοχές της EssilorLuxottica.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης