Οι προβλέψεις του αναλυτή για το τρίτο τρίμηνο του 2024 (Q324) της Texas Instruments ορίζονται σε έσοδα 4,10 δισεκατομμυρίων $ με μικτό περιθώριο κέρδους 58,2% και κέρδη ανά μετοχή (EPS) 1,36$. Αυτά τα στοιχεία είναι πολύ κοντά στις εκτιμήσεις της αγοράς, που προβλέπουν έσοδα 4,12 δισεκατομμυρίων $, μικτό περιθώριο κέρδους 58,4% και EPS 1,37$. Η ομοιότητα υποδηλώνει μια γενική συμφωνία της αγοράς σχετικά με την άμεση οικονομική υγεία της εταιρείας.
Ωστόσο, ο αναλυτής εξέφρασε μια πιο επιφυλακτική στάση για το τέταρτο τρίμηνο του 2024 (Q424), εκτιμώντας τα έσοδα της Texas Instruments στα 3,97 δισεκατομμύρια $ με μικτό περιθώριο κέρδους 58,5% και EPS 1,31$. Αυτό είναι αισθητά χαμηλότερο από τις εκτιμήσεις της αγοράς, που αναμένει έσοδα 4,08 δισεκατομμυρίων $, μικτό περιθώριο κέρδους 58,4% και EPS 1,36$.
Η διαφορά υποδεικνύει την πεποίθηση ότι η αγορά μπορεί να είναι υπερβολικά αισιόδοξη σχετικά με την απόδοση της εταιρείας στο τελευταίο μέρος του έτους.
Για το πλήρες έτος 2024, ο αναλυτής της εταιρείας έχει προβλέψει έσοδα 15,6 δισεκατομμυρίων $ για την Texas Instruments με μικτό περιθώριο κέρδους 58,0% και EPS 5,10$, που είναι χαμηλότερα από τις προβλέψεις της αγοράς για έσοδα 15,7 δισεκατομμυρίων $, μικτό περιθώριο κέρδους 58,0% και EPS 5,14$.
Κοιτάζοντας ακόμη πιο μπροστά στο 2025, οι προβλέψεις του αναλυτή είναι ακόμη πιο συντηρητικές, προβλέποντας έσοδα 17,1 δισεκατομμυρίων $ με μικτό περιθώριο κέρδους 58,9% και EPS 5,88$, σε σύγκριση με τις πιο αισιόδοξες προσδοκίες της αγοράς για έσοδα 17,9 δισεκατομμυρίων $, μικτό περιθώριο κέρδους 59,4% και EPS 6,35$.
Η προσοχή που εκφράζει ο αναλυτής του ομίλου Bernstein SocGen υποδηλώνει ότι μπορεί να υπάρχουν πιθανές προκλήσεις για την Texas Instruments στο να ανταποκριθεί στις προσδοκίες της αγοράς στο εγγύς και μεσοπρόθεσμο μέλλον, ιδιαίτερα στο τέταρτο τρίμηνο του 2024 και το πλήρες έτος 2025.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Texas Instruments έχει βρεθεί στο επίκεντρο για αρκετές σημαντικές εξελίξεις. Η εταιρεία ημιαγωγών έχει αυξήσει το τριμηνιαίο μέρισμα μετρητών κατά 5% για 21ο συνεχόμενο έτος, σηματοδοτώντας μια σταθερή δέσμευση στις αποδόσεις των μετόχων.
Στο οικονομικό μέτωπο, η Texas Instruments έχει επίσης παρουσιάσει τις προβλέψεις της για τις κεφαλαιουχικές δαπάνες για το οικονομικό έτος 2026 και μετά, προβλέποντας ελεύθερες ταμειακές ροές ανά μετοχή μέχρι το 2026 να κυμαίνονται μεταξύ 8$ και 12$, που ξεπερνούν τις εκτιμήσεις των αναλυτών.
Οι εταιρείες αναλυτών έχουν προσφέρει ανάμεικτες αντιδράσεις σε αυτές τις εξελίξεις. Η Rosenblatt διατήρησε την αξιολόγηση Buy για την Texas Instruments, τονίζοντας τη σταθερή βελτίωση των κρατήσεων και της φόρτωσης της εταιρείας. Η TD Cowen, από την άλλη πλευρά, διατήρησε την αξιολόγηση Hold, ενώ η Benchmark και η KeyBanc επανέλαβαν τις αξιολογήσεις Buy και Overweight αντίστοιχα.
Η Texas Instruments βρίσκεται επίσης υπό εξέταση από τη Μόνιμη Υποεπιτροπή Ερευνών της Γερουσίας των ΗΠΑ σχετικά με τη χρήση των ημιαγωγών της σε ρωσικά οπλικά συστήματα. Η ακρόαση στοχεύει στην αξιολόγηση της συμμόρφωσης της εταιρείας με τους ελέγχους εξαγωγών που έχουν σχεδιαστεί για να εμποδίσουν τη Ρωσία να αποκτήσει αμερικανική τεχνολογία.
Αυτές είναι οι πρόσφατες εξελίξεις στην πορεία της Texas Instruments.
ΙnvestingPro Tips
Για να συμπληρώσουμε την ανάλυση που παρέχεται από τον όμιλο Bernstein SocGen, πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσφέρουν πρόσθετο πλαίσιο για την οικονομική θέση και την απόδοση στην αγορά της Texas Instruments (NASDAQ:TXN).
Κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες που έληξαν το Q2 2024, η Texas Instruments ανέφερε έσοδα 16,09 δισεκατομμυρίων $, με αξιοσημείωτη μείωση εσόδων 14,5% κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου. Αυτό ευθυγραμμίζεται με την προσεκτική προοπτική που παρουσιάζεται στο άρθρο, ιδιαίτερα όσον αφορά τις συντηρητικές προβλέψεις του αναλυτή για το 2024 και το 2025.
Παρά τις προκλήσεις στα έσοδα, η Texas Instruments διατηρεί μια ισχυρή θέση στην αγορά με κεφαλαιοποίηση αγοράς 183,24 δισεκατομμυρίων $. Ο δείκτης P/E της εταιρείας ανέρχεται σε 34,49, υποδεικνύοντας ότι οι επενδυτές εξακολουθούν να είναι πρόθυμοι να πληρώσουν ένα premium για τη μετοχή, πιθανώς λόγω της καθιερωμένης παρουσίας της στη βιομηχανία ημιαγωγών.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Texas Instruments έχει αυξήσει το μέρισμά της για 21 συνεχόμενα έτη και έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερισμάτων για 54 συνεχόμενα έτη. Αυτό δείχνει τη δέσμευση της εταιρείας στις αποδόσεις των μετόχων, ακόμη και μπροστά σε μειώσεις εσόδων. Η τρέχουσα απόδοση μερίσματος είναι 2,71%, που μπορεί να είναι ελκυστική για επενδυτές που επικεντρώνονται στο εισόδημα.
Αξίζει να σημειωθεί ότι το InvestingPro προσφέρει 16 επιπλέον συμβουλές για την Texas Instruments, παρέχοντας μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση για τους επενδυτές που αναζητούν βαθύτερες γνώσεις σχετικά με τις προοπτικές της εταιρείας.
Ενώ το άρθρο επικεντρώνεται στις βραχυπρόθεσμες προκλήσεις, τα δεδομένα του InvestingPro δείχνουν ότι η Texas Instruments έχει παραδώσει μια συνολική απόδοση τιμής ενός έτους 34,15%, υποδηλώνοντας ότι η αγορά ήταν αισιόδοξη για το μακροπρόθεσμο δυναμικό της εταιρείας παρά τις βραχυπρόθεσμες αντιξοότητες.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης