Η Apogee Enterprises, Inc. (NASDAQ:APOG), πάροχος αρχιτεκτονικών προϊόντων και υπηρεσιών, ανακοίνωσε την εξαγορά της UW Interco, LLC, κατασκευαστή επιστρωμένων υποστρωμάτων υψηλής απόδοσης, έναντι 240 εκατομμυρίων δολαρίων σε μετρητά. Η συμφωνία, η οποία υπόκειται στις συνήθεις προϋποθέσεις ολοκλήρωσης, αναμένεται να κλείσει στο τρίτο τρίμηνο του οικονομικού έτους 2025.
Η UW Solutions, η οποία λειτουργεί υπό τις επωνυμίες ResinDEK®, ChromaLuxe®, RDC Coatings™ και Unisub®, ειδικεύεται σε ιδιόκτητες συνθέσεις και διαδικασίες εφαρμογής επιστρώσεων. Αυτές οι μάρκες είναι αναγνωρισμένες στις αντίστοιχες αγορές τους, οι οποίες περιλαμβάνουν δομικά προϊόντα και γραφικές τέχνες.
Η εξαγορά είναι σύμφωνη με τη στρατηγική της Apogee να προσθέσει διαφοροποιημένες επιχειρήσεις με ισχυρές θέσεις στην αγορά στο χαρτοφυλάκιό της. Η ενσωμάτωση της UW Solutions αναμένεται να δημιουργήσει μια κλιμακούμενη πλατφόρμα ανάπτυξης στις ειδικές επιστρώσεις και υλικά, ιδιαίτερα στον τομέα Large-Scale Optical (LSO) της Apogee.
Ο Διευθύνων Σύμβουλος της Apogee, Ty R. Silberhorn, δήλωσε ότι η εξαγορά θα ενισχύσει το πιο κερδοφόρο τμήμα της εταιρείας επεκτείνοντας τις λύσεις επιστρωμένων υποστρωμάτων υψηλής απόδοσης και παρέχοντας είσοδο σε έργα κατασκευής, αποθήκευσης και κέντρων διανομής. Επίσης, τόνισε τις αναμενόμενες λειτουργικές συνέργειες κόστους ύψους 5 εκατομμυρίων δολαρίων έως το τέλος του οικονομικού έτους 2027.
Η τιμή αγοράς είναι περίπου 8,5 φορές το εκτιμώμενο προσαρμοσμένο EBITDA της UW Solutions για το οικονομικό έτος 2026, λαμβάνοντας υπόψη τις συνέργειες κόστους σε πλήρη λειτουργία και το φορολογικό όφελος από τη συναλλαγή. Η εξαγορά προβλέπεται να συνεισφέρει περίπου 100 εκατομμύρια δολάρια σε έσοδα με προσαρμοσμένο περιθώριο EBITDA περίπου 20% το οικονομικό έτος 2026.
Η Apogee σχεδιάζει να χρηματοδοτήσει τη συναλλαγή χρησιμοποιώντας διαθέσιμα μετρητά και την υπάρχουσα πιστωτική της διευκόλυνση, αναμένοντας ένα Ενοποιημένο Δείκτη Μόχλευσης περίπου 1,5x μετά το κλείσιμο. Η συναλλαγή αναμένεται να είναι προσθετική στα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή της Apogee ξεκινώντας από το οικονομικό έτος 2026.
Νομική συμβουλή για την Apogee σε αυτή τη συναλλαγή παρείχε η Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP, ενώ η Centerview Partners LLC λειτούργησε ως οικονομικός σύμβουλος. Περαιτέρω λεπτομέρειες σχετικά με τις στρατηγικές και οικονομικές πτυχές της συναλλαγής θα συζητηθούν στην τηλεδιάσκεψη αποτελεσμάτων του δεύτερου τριμήνου του οικονομικού έτους 2025 της Apogee, που έχει προγραμματιστεί για τις 4 Οκτωβρίου 2024.
Αυτό το ειδησεογραφικό άρθρο βασίζεται σε δελτίο τύπου της Apogee Enterprises, Inc.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Apogee Enterprises έχει σημειώσει σημαντική πρόοδο παρά τις πιέσεις της αγοράς. Η εταιρεία ανέφερε ισχυρή κερδοφορία στην αρχή του οικονομικού έτους 2025, επιτυγχάνοντας ρεκόρ προσαρμοσμένου λειτουργικού περιθωρίου 12,8%. Ωστόσο, αναμένει μείωση 4-7% στις καθαρές πωλήσεις για το οικονομικό έτος, ενώ προβλέπει αύξηση στην προοπτική προσαρμοσμένων κερδών ανά μετοχή (EPS) για το πλήρες έτος μεταξύ 4,65 και 5 δολαρίων.
Η εταιρεία υφίσταται επίσης αλλαγές στην εκτελεστική της ομάδα, με τον Curtis J. Dobler να αποχωρεί από τη θέση του Εκτελεστικού Αντιπροέδρου και Επικεφαλής Ανθρώπινου Δυναμικού, και το Διοικητικό Συμβούλιο να διορίζει την Raelyn A. Trende ως διάδοχό του. Αυτή η αλλαγή ήταν μέρος μιας προγραμματισμένης στρατηγικής διαδοχής από την Apogee Enterprises.
Όσον αφορά την οικονομική ανάλυση, η DA Davidson αύξησε τον στόχο τιμής για την Apogee Enterprises από 60,00 δολάρια σε 65,00 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση Neutral για τη μετοχή. Αυτή η απόφαση ακολούθησε την ισχυρή ανακοίνωση κερδών της εταιρείας, η οποία ξεπέρασε τόσο τις προσδοκίες όσο και την απόδοση του προηγούμενου έτους. Η Singular Research αναθεώρησε επίσης την αξιολόγηση της εταιρείας από Buy σε Buy-Long Term, υποδεικνύοντας εμπιστοσύνη στη μακροπρόθεσμη αξία της.
Τέλος, η Apogee Enterprises διερευνά επενδυτικές ευκαιρίες, συμπεριλαμβανομένων πιθανών εξαγορών, και επενδύει στην επέκταση της δυναμικότητας και των δυνατοτήτων της ως μέρος της αναπτυξιακής της στρατηγικής. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις σηματοδοτούν μια δυναμική περίοδο για την εταιρεία καθώς πλοηγείται στο περιβάλλον της αγοράς.
InvestingPro Insights
Καθώς η Apogee Enterprises, Inc. (NASDAQ:APOG) ετοιμάζεται να ενσωματώσει την UW Solutions στο χαρτοφυλάκιό της, η οικονομική υγεία της εταιρείας και η ελκυστικότητά της για τους επενδυτές είναι καίριας σημασίας για την κατανόηση του πιθανού αντίκτυπου αυτής της εξαγοράς. Με κεφαλαιοποίηση αγοράς 1,46 δισεκατομμυρίων δολαρίων και δείκτη P/E 12,54, η Apogee παρουσιάζει μια ενδιαφέρουσα αποτίμηση σε σχέση με τα κέρδη της.
Τα δεδομένα του InvestingPro δείχνουν ότι η Apogee έχει δείκτη τιμής προς λογιστική αξία 3,05 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το πρώτο τρίμηνο του 2025, γεγονός που υποδεικνύει την αποτίμηση της εταιρείας από την αγορά σε σχέση με τη λογιστική της αξία. Επιπλέον, το περιθώριο μικτού κέρδους της εταιρείας ανέρχεται σε ένα σταθερό 27,29%, αντανακλώντας την ικανότητά της να διατηρεί ένα σημαντικό μέρος των εσόδων ως μικτό κέρδος.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν τη δέσμευση της Apogee για αποδόσεις στους μετόχους, με την εταιρεία να έχει αυξήσει το μέρισμά της για 12 συνεχόμενα χρόνια και να διατηρεί τις πληρωμές μερισμάτων για εντυπωσιακά 51 χρόνια. Αυτή η συνεπής αύξηση μερίσματος, συμπεριλαμβανομένης μιας αύξησης 4,17% τους τελευταίους δώδεκα μήνες, υπογραμμίζει την οικονομική σταθερότητα της Apogee και την αφοσίωσή της στην ανταμοιβή των μετόχων της.
Επιπλέον, οι αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη της επερχόμενης περιόδου, υποδηλώνοντας εμπιστοσύνη στην επιχειρησιακή απόδοση και τη μελλοντική κερδοφορία της Apogee. Στην πραγματικότητα, η εταιρεία αναμένεται να είναι κερδοφόρα φέτος, όπως υποδεικνύουν οι πρόσφατες προβλέψεις των αναλυτών. Για τους επενδυτές που αναζητούν πρόσθετες πληροφορίες, υπάρχουν πολυάριθμα άλλα InvestingPro Tips διαθέσιμα στο: https://gr.investing.com/pro/APOG.
Αυτά τα οικονομικά μεγέθη και οι στρατηγικές κινήσεις, συμπεριλαμβανομένης της εξαγοράς της UW Solutions, τοποθετούν την Apogee Enterprises ως μια εταιρεία που αξίζει να παρακολουθείται στον κλάδο των αρχιτεκτονικών προϊόντων και υπηρεσιών.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης