BELLEVUE, Wash. - Η Smartsheet Inc. (NYSE:SMAR), μια κορυφαία πλατφόρμα διαχείρισης εργασιών για επιχειρήσεις, έχει συνάψει οριστική συμφωνία για να εξαγοραστεί από τις επενδυτικές εταιρείες Blackstone και Vista Equity Partners σε μια συμφωνία αποκλειστικά με μετρητά, αξίας περίπου 8,4 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
Σύμφωνα με τους όρους της συμφωνίας, οι μέτοχοι της Smartsheet θα λάβουν 56,50 δολάρια ανά μετοχή σε μετρητά, που αντιπροσωπεύει premium 41% σε σχέση με τη σταθμισμένη κατά όγκο μέση τιμή 90 ημερών έως τις 17.07.2024, την ημέρα πριν από τη δημοσιοποίηση εικασιών για πιθανή πώληση. Αυτή η προσφορά αντιπροσωπεύει επίσης premium 16% σε σχέση με την υψηλότερη τιμή κλεισίματος της μετοχής της εταιρείας κατά το τελευταίο έτος.
Ο Mark Mader, Διευθύνων Σύμβουλος της Smartsheet, δήλωσε ότι η εξαγορά αποτελεί αναγνώριση της κοινότητας και της πλατφόρμας της εταιρείας, και με τους πόρους της Blackstone και της Vista, αναμένουν επιταχυνόμενη ανάπτυξη και καινοτομία. Η Blackstone σχεδιάζει να χρηματοδοτήσει την επένδυση μέσω του βασικού της οχήματος ιδιωτικών επενδύσεων και μιας στρατηγικής ιδιωτικών επενδύσεων για μεμονωμένους επενδυτές.
Η Vista, μια εταιρεία που επικεντρώνεται σε επιχειρήσεις λογισμικού, δεδομένων και τεχνολογίας, επανέλαβε το αίσθημα υποστήριξης της φιλοδοξίας της Smartsheet να επεκτείνει την εμβέλεια της πλατφόρμας της.
Η συναλλαγή περιλαμβάνει μια περίοδο "go-shop" 45 ημερών που λήγει στις 08.11.2024, κατά τη διάρκεια της οποίας η Smartsheet μπορεί να αναζητήσει εναλλακτικές προτάσεις εξαγοράς. Η συμφωνία αναμένεται να ολοκληρωθεί στο τέταρτο τρίμηνο του οικονομικού έτους της Smartsheet που λήγει στις 31.01.2025, με την επιφύλαξη της έγκρισης των μετόχων και των συνήθων προϋποθέσεων κλεισίματος. Μετά την ολοκλήρωση, η Smartsheet θα γίνει ιδιωτική εταιρεία και οι κοινές μετοχές Κατηγορίας Α της θα διαγραφούν από τις δημόσιες αγορές.
Η Qatalyst Partners ενεργεί ως αποκλειστικός οικονομικός σύμβουλος της Smartsheet, με τη Fenwick & West LLP να παρέχει νομικές συμβουλές. Η Blackstone και η Vista Equity Partners έχουν προσλάβει τις Goldman Sachs & Co. LLC και Morgan Stanley & Co. LLC ως οικονομικούς συμβούλους, με τις Kirkland & Ellis LLP και Simpson Thacher & Bartlett LLP ως νομικούς συμβούλους.
Η Smartsheet είναι γνωστή για την πλατφόρμα διαχείρισης εργασιών της, η οποία χρησιμοποιείται από ένα σημαντικό ποσοστό των εταιρειών Fortune 500 από το 2024. Η επένδυση της Blackstone και της Vista αναμένεται να προωθήσει την ανάπτυξη της εταιρείας στην αγορά επιχειρηματικού λογισμικού. Αυτή η είδηση βασίζεται σε δελτίο τύπου.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Smartsheet Inc. ανακοίνωσε αύξηση των εσόδων κατά 17% για το δεύτερο τρίμηνο του οικονομικού έτους 2025, φτάνοντας τα 276,4 εκατομμύρια δολάρια. Αυτή η ανάπτυξη αντανακλάται επίσης στα ετησιοποιημένα επαναλαμβανόμενα έσοδα της εταιρείας, τα οποία επίσης σημείωσαν αύξηση 17%, φτάνοντας τα 1,093 δισεκατομμύρια δολάρια. Το μέλλον της εταιρείας φαίνεται υποσχόμενο με αναμενόμενα έσοδα μεταξύ 1,116 δισεκατομμυρίων και 1,121 δισεκατομμυρίων δολαρίων για το οικονομικό έτος 2025, και προβλεπόμενη αύξηση των ελεύθερων ταμειακών ροών στα 240 εκατομμύρια δολάρια.
Εκτός από αυτά τα οικονομικά στοιχεία, η Smartsheet φέρεται να βρίσκεται σε συζητήσεις εξαγοράς με μια ομάδα ιδιωτικών επενδύσεων, όπως σημειώνει η KeyBanc Capital Markets, η οποία διατηρεί αξιολόγηση Sector Weight για την εταιρεία. Σύμφωνα με την ανάλυση της KeyBanc, η Smartsheet θα μπορούσε να αποκτήσει υψηλότερη αξία σε μια συναλλαγή ιδιωτικών επενδύσεων.
Επιπλέον, ο Διευθυντής Λειτουργιών της Smartsheet, Stephen Branstetter, έχει παραιτηθεί από τη θέση του, μεταβαίνοντας σε συμβουλευτικό ρόλο. Αυτή η εξέλιξη είναι μέρος της αναδιάρθρωσης της εκτελεστικής δομής της εταιρείας, εισάγοντας ένα μοντέλο διπλής Προεδρίας και καταργώντας τη θέση του COO.
Τέλος, η Smartsheet έχει εισαγάγει ένα νέο μοντέλο τιμολόγησης που έχει οδηγήσει σε υψηλή συμμετοχή και χιλιάδες νέες συναλλαγές, υποδεικνύοντας θετική ανταπόκριση από την αγορά. Αυτές είναι μερικές από τις πρόσφατες εξελίξεις στην πορεία της εταιρείας.
ΙnvestingPro Tips
Καθώς η Smartsheet Inc. (NYSE:SMAR) προετοιμάζεται για τη μετάβασή της σε ιδιωτική εταιρεία υπό την αιγίδα των Blackstone και Vista Equity Partners, η τρέχουσα οικονομική κατάσταση και η απόδοση της εταιρείας στην αγορά παρέχουν μια εικόνα της αποτίμησής της και των δυνατοτήτων που βλέπουν σε αυτήν οι επενδυτικές εταιρείες. Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της Smartsheet ανέρχεται σε 7,24 δισεκατομμύρια δολάρια, αντανακλώντας την κλίμακα και την εμπιστοσύνη των επενδυτών στις δυνατότητες της πλατφόρμας της για επιχειρήσεις.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Smartsheet διαθέτει περισσότερα μετρητά από χρέος στον ισολογισμό της και ότι οι αναλυτές είναι αισιόδοξοι για το μέλλον της εταιρείας, με το καθαρό εισόδημα να αναμένεται να αυξηθεί φέτος. Αυτή η οικονομική σταθερότητα και οι προοπτικές ανάπτυξης είναι πιθανώς παράγοντες που έκαναν τη Smartsheet ελκυστικό στόχο εξαγοράς. Επιπλέον, τα εντυπωσιακά περιθώρια μικτού κέρδους της εταιρείας, τα οποία έφτασαν το 81,61% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2025, υπογραμμίζουν την αποτελεσματικότητά της στη δημιουργία εισοδήματος από τις ροές εσόδων της.
Παρά το γεγονός ότι η εταιρεία δεν ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, υπάρχει ισχυρή πεποίθηση μεταξύ των αναλυτών ότι η Smartsheet θα γίνει κερδοφόρα φέτος. Αυτό το συναίσθημα ενισχύεται από το γεγονός ότι 10 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προβλέψεις κερδών τους για την επερχόμενη περίοδο. Η μετοχή της εταιρείας έχει επίσης διαπραγματευτεί κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, με τιμή 95,58% της κορυφής, υποδεικνύοντας ισχυρή απόδοση στην αγορά με σημαντική αύξηση τιμής τους τελευταίους έξι μήνες.
Για τους αναγνώστες που επιθυμούν να εμβαθύνουν περισσότερο στις οικονομικές λεπτομέρειες της Smartsheet και να εξερευνήσουν πρόσθετα ΙnvestingPro Tips, υπάρχουν αυτή τη στιγμή 11 επιπλέον συμβουλές διαθέσιμες για την SMAR στο InvestingPro, παρέχοντας περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με την απόδοση και τις μελλοντικές προοπτικές της εταιρείας.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης