Την Παρασκευή, η Braze Inc (NASDAQ:BRZE) διατήρησε την αξιολόγηση Buy και την τιμή-στόχο των $70,00 από τη χρηματιστηριακή Needham. Η εταιρεία πέτυχε τα πρώτα της λειτουργικά κέρδη Non-GAAP αυτό το τρίμηνο και ανέφερε την εξασφάλιση του δεύτερου και τρίτου οκταψήφιου συμβολαίου της. Οι εξελίξεις αυτές υποδηλώνουν δυνατότητες περαιτέρω επέκτασης εντός των 100 κορυφαίων πελατών της Braze.
Τα αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου της εταιρείας έδειξαν ελπιδοφόρα σημάδια, συμπεριλαμβανομένων αξιοσημείωτων κερδών συμβολαίων. Ωστόσο, οι μετρήσεις πωλήσεων, όπως η αύξηση των δεσμευμένων υπολειπόμενων υποχρεώσεων απόδοσης (cRPO), η διατήρηση των καθαρών εσόδων (NRR) και οι καθαρές προσθήκες πελατών ήταν ελαφρώς κατώτερες των προσδοκιών, υποδεικνύοντας ένα συνεπές αλλά περιορισμένο περιβάλλον πωλήσεων.
Η αύξηση των cRPO παρουσίασε διαδοχική πτώση κατά περίπου 500 μονάδες βάσης, η οποία ήταν μεγαλύτερη από την αναμενόμενη, ιδίως αν ληφθεί υπόψη ο αντίκτυπος της εξαγοράς της North Star.
Παρά τη χαμηλότερη από την αναμενόμενη αύξηση του cRPO, οι καθαρές προσθήκες πελατών της εταιρείας παρέμειναν συνεπείς με τα τελευταία τρίμηνα. Οι προβλέψεις της Braze για τα έσοδα του οικονομικού έτους 2025 σημείωσαν μικρή αύξηση, γεγονός που υποδηλώνει θετικές προοπτικές. Ωστόσο, η καθοδήγηση σχετικά με την κερδοφορία δείχνει ότι η λειτουργική κερδοφορία Non-GAAP αναμένεται να παραμείνει σταθερή, γεγονός που θα μπορούσε να αποτελέσει σταθερό θεμέλιο για την αξία της μετοχής της εταιρείας.
Το σχόλιο του αναλυτή υπογράμμισε τη σημασία του πρώτου μη GAAP λειτουργικού κέρδους της εταιρείας και της επιτυχίας της στην εξασφάλιση σημαντικών συμβολαίων ως βασικών δεικτών της αναπτυξιακής της πορείας. Η προσδοκία είναι ότι η επέκταση της εταιρείας εντός της πελατειακής της βάσης έχει σημαντικά περιθώρια προόδου.
Συνοψίζοντας, ενώ οι μετρήσεις των πωλήσεων της Braze Inc. έχουν παρουσιάσει κάποια εξασθένηση, η προς τα πάνω προσαρμογή της πρόβλεψης εσόδων για το οικονομικό έτος 25 και η επίτευξη λειτουργικής κερδοφορίας Non-GAAP θεωρούνται θετικά σημάδια για την οικονομική υγεία και τη σταθερότητα της μετοχής της εταιρείας στο μέλλον.
InvestingPro Insights
Καθώς η Braze Inc (NASDAQ:BRZE) διανύει την αναπτυξιακή της πορεία, τα δεδομένα σε πραγματικό χρόνο από την InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο για την οικονομική υγεία και την απόδοση της μετοχής της. Η εταιρεία κατέχει κεφαλαιοποίηση αγοράς περίπου 4,48 δισεκατομμυρίων δολαρίων, υποδεικνύοντας σημαντική παρουσία στην αγορά. Παρά το γεγονός ότι δεν είναι κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, η Braze έχει παρουσιάσει ισχυρές αποδόσεις πρόσφατα, με αύξηση 18,66% τον τελευταίο μήνα και 19,98% τους τελευταίους τρεις μήνες, γεγονός που αντανακλά την εμπιστοσύνη των επενδυτών στις δυνατότητες ανάπτυξής της.
Μία από τις αξιοσημείωτες συμβουλές της InvestingPro για την Braze είναι ότι η εταιρεία διαθέτει περισσότερα μετρητά από ό,τι χρέος στον ισολογισμό της, γεγονός που αποτελεί θετικό σημάδι για την οικονομική σταθερότητα και τις πιθανές μελλοντικές επενδύσεις. Επιπλέον, τα ρευστά διαθέσιμα της Braze υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της, παρέχοντάς της ένα μαξιλάρι για να διαχειρίζεται τις δραστηριότητές της και να επενδύει σε ευκαιρίες ανάπτυξης.
Οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι ενώ οι αναλυτές δεν αναμένουν ότι η Braze θα είναι κερδοφόρα φέτος, τα έσοδα της εταιρείας έχουν αυξηθεί κατά 33,12% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2023, γεγονός που αναδεικνύει την ικανότητά της να αυξάνει τις πωλήσεις της. Ωστόσο, η εταιρεία διαπραγματεύεται με υψηλό πολλαπλασιαστή αποτίμησης εσόδων και υψηλό πολλαπλασιαστή Price/Book 10,28, γεγονός που μπορεί να εγείρει ερωτήματα σχετικά με την αποτίμησή της. Για όσους ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές για την BRZE, τις οποίες μπορείτε να βρείτε στην πλατφόρμα InvestingPro.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης