Η Baird αναπροσάρμοσε τις προοπτικές της για την Zscaler (NASDAQ: ZS), ηγέτη στις λύσεις ασφαλείας που βασίζονται στο cloud. Ο αναλυτής του οίκου μείωσε τον στόχο τιμής για την Zscaler στα 225 δολάρια από τον προηγούμενο στόχο των 260 δολαρίων. Παρά την αλλαγή αυτή, η Baird συνεχίζει να διατηρεί την αξιολόγηση Outperform για τις μετοχές της εταιρείας.
Η Zscaler ανακοίνωσε πρόσφατα κέρδη που ξεπέρασαν τις προσδοκίες, ωστόσο η μετοχή της εταιρείας σημείωσε πτώση στις μεταμεσονύκτιες συναλλαγές. Αυτό αποδόθηκε στην καθοδήγηση της εταιρείας για τις χρεώσεις του πρώτου εξαμήνου, η οποία υποδήλωνε μια προσεκτική πρόβλεψη.
Η καθοδήγηση ανέφερε ότι αναμενόταν αμετάβλητη έως ελαφρώς χαμηλότερη παραγωγικότητα σε ετήσια βάση κατά το πρώτο εξάμηνο, με αναμενόμενη βελτίωση κατά το δεύτερο εξάμηνο, καθώς οι νέοι αντιπρόσωποι θα επιτύχουν πλήρη παραγωγικότητα.
Ο αναλυτής σημείωσε ότι οι μη ακυρώσιμες χρεώσεις, οι οποίες παρέχουν σαφή εικόνα των μελλοντικών δεσμεύσεων συμβάσεων, αναμένεται να επηρεάσουν αρνητικά τις χρεώσεις του πρώτου εξαμήνου. Ωστόσο, προβλέπεται σημαντική επιτάχυνση των χρεώσεων για το δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Τα αναδυόμενα προϊόντα της Zscaler σημειώνουν επίσης αύξηση της υιοθέτησης, ιδίως οι λύσεις ασφαλείας με τεχνητή νοημοσύνη, οι οποίες αντιπροσωπεύουν πλέον πάνω από το 20% των νέων εργασιών. Η ισχυρή υποδομή cloud της εταιρείας, η ανθεκτικότητα και το πλεονέκτημα των δεδομένων επισημάνθηκαν ως βασικοί παράγοντες από τον αναλυτή.
Ο αναλυτής της Baird κατέληξε στο συμπέρασμα ότι τα δυνατά σημεία της Zscaler ευθυγραμμίζονται καλά με τις μακροπρόθεσμες τάσεις προς μοντέλα ασφάλειας μηδενικής εμπιστοσύνης, γεγονός που αναμένεται να στηρίξει την ανάπτυξη και τη θέση της εταιρείας στην αγορά στο μέλλον. Παρά την αναθεωρημένη τιμή-στόχο, η αξιολόγηση Outperform της εταιρείας υποδηλώνει την πίστη στη συνεχή επιτυχία της Zscaler.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Zscaler ανακοίνωσε αύξηση των εσόδων κατά 30% σε ετήσια βάση και περιθώριο ελεύθερων ταμειακών ροών ρεκόρ 27%, ξεπερνώντας τόσο τις εσωτερικές οδηγίες όσο και τις προσδοκίες των αναλυτών.
Παρά τις ισχυρές επιδόσεις, οι προοπτικές της εταιρείας για το οικονομικό έτος 2025, που περιλαμβάνουν την προβλεπόμενη αύξηση των εσόδων και των χρεώσεων κατά 19,5% και 20,5% αντίστοιχα, ανταποκρίθηκαν αλλά δεν ξεπέρασαν τις προσδοκίες.
Οι αναλυτικές εταιρείες Rosenblatt, Mizuho Securities, Cantor Fitzgerald και UBS διατήρησαν τις ουδέτερες αξιολογήσεις τους, προσαρμόζοντας τους στόχους τιμών τους με βάση τις πρόσφατες εξελίξεις. Οι συνεργασίες της Zscaler με την Google και την NVIDIA για την ενίσχυση των μέτρων ασφαλείας και την ενσωμάτωση προηγμένων τεχνολογιών τεχνητής νοημοσύνης έχουν επίσης επισημανθεί ως σημαντικές.
InvestingPro Insights
Καθώς η Zscaler διανύει το οικονομικό της έτος, οι τελευταίες μετρήσεις από την InvestingPro ρίχνουν φως στην οικονομική υγεία της εταιρείας και στις επιδόσεις της αγοράς. Με ένα ισχυρό περιθώριο μικτού κέρδους 77,94% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το τρίτο τρίμηνο του 2024, η Zscaler αποδεικνύει την ικανότητά της να διατηρεί την κερδοφορία στις δραστηριότητές της. Η ισχύς αυτή υπογραμμίζεται περαιτέρω από την αξιοσημείωτη ετήσια αύξηση των εσόδων κατά 37,16% κατά την ίδια περίοδο, γεγονός που αντανακλά την ικανότητα της εταιρείας να επεκτείνει την εμβέλειά της στην αγορά.
Οι InvestingPro Tips τονίζουν ότι οι αναλυτές είναι αισιόδοξοι για τις προοπτικές της Zscaler, αναμένοντας αύξηση των καθαρών κερδών και των πωλήσεων κατά το τρέχον έτος. Αυτό ευθυγραμμίζεται με τις θετικές προοπτικές της Baird για την εταιρεία, παρά την πρόσφατη προσαρμογή της τιμής-στόχου. Επιπλέον, τα ρευστά διαθέσιμα της Zscaler ξεπερνούν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της, υποδεικνύοντας μια σταθερή οικονομική βάση για την αντιμετώπιση των άμεσων υποχρεώσεων.
Ενώ η εταιρεία δεν παρουσίασε κέρδη τους τελευταίους δώδεκα μήνες, οι αναλυτές προβλέπουν ότι η Zscaler θα είναι κερδοφόρα φέτος. Αυτό το μελλοντικό συναίσθημα αντανακλάται στην ισχυρή απόδοση της εταιρείας κατά 21,98% κατά το προηγούμενο έτος, αναδεικνύοντας την εμπιστοσύνη των επενδυτών. Για όσους αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει 12 πρόσθετες συμβουλές για την Zscaler στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/ZS, παρέχοντας βαθύτερες πληροφορίες για την απόδοση και τις δυνατότητες της εταιρείας.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης