Την Πέμπτη, η Truist Securities προσάρμοσε τις προοπτικές της για την Riskified Ltd. (NYSE: RSKD), μειώνοντας την τιμή-στόχο στα 7,00 δολάρια από τα προηγούμενα 8,00 δολάρια, ενώ εξακολουθεί να υποστηρίζει τη μετοχή με αξιολόγηση Buy. Η αναπροσαρμογή ακολουθεί τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου της Riskified, τα οποία ξεπέρασαν τις εκτιμήσεις σε έσοδα, μικτό περιθώριο κέρδους και κέρδη.
Η εταιρεία έχει επεκτείνει με επιτυχία την πελατειακή της βάση και τις προσφορές προϊόντων της, ιδίως με νέους πελάτες που υιοθετούν τη βασική της υπηρεσία Chargeback Guarantee και άλλα νεότερα προϊόντα.
Παρά τις θετικές αυτές εξελίξεις, η Riskified αναμένει συνεχιζόμενες οικονομικές προκλήσεις και μείωση των διακριτικών δαπανών, γεγονός που ώθησε την εταιρεία να μειώσει την πρόβλεψη εσόδων της για το δεύτερο εξάμηνο του οικονομικού έτους 2024. Παρ' όλα αυτά, η Riskified βελτίωσε την πρόβλεψή της για το προσαρμοσμένο EBITDA και επιβεβαίωσε το εύρος στόχου για το περιθώριο κέρδους του οικονομικού έτους 2026, το οποίο κυμαίνεται στο 15-20%.
Η Truist Securities πιστεύει ότι η τρέχουσα αποτίμηση και ο ισχυρός ισολογισμός της Riskified την παρουσιάζουν ως μια ελκυστική επενδυτική ευκαιρία βαθιάς αξίας. Η απόφαση της εταιρείας να διατηρήσει την αξιολόγηση Buy παρά τη μειωμένη τιμή-στόχο αντανακλά την εμπιστοσύνη στο επιχειρηματικό μοντέλο και τη θέση της Riskified στην αγορά. Οι προσπάθειες της εταιρείας για διαφοροποίηση σε διάφορους κλάδους και γεωγραφικές περιοχές έχουν αναγνωριστεί ως πλεονέκτημα, ιδίως υπό το πρίσμα των εξαγορών νέων πελατών και της ενσωμάτωσης προϊόντων.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Riskified Ltd. ανακοίνωσε αύξηση των εσόδων της κατά 8% σε ετήσια βάση το δεύτερο τρίμηνο του 2024, με αύξηση των εσόδων της κατά 10% το πρώτο εξάμηνο του έτους, η οποία οφείλεται εν μέρει στη στρατηγική της εταιρείας για την πρόσβαση στην αγορά. Η αύξηση αυτή αντανακλάται σε αύξηση του ακαθάριστου όγκου των εμπορευμάτων κατά 15%.
Η εταιρεία πέτυχε επίσης το υψηλότερο περιθώριο μικτού κέρδους από την εισαγωγή της στο χρηματιστήριο, περίπου 54% για το πρώτο εξάμηνο του έτους. Ωστόσο, λόγω των αναμενόμενων μακροοικονομικών προκλήσεων, η εταιρεία αναθεώρησε τις προβλέψεις της για τα έσοδα του έτους 2024 σε 320 έως 325 εκατομμύρια δολάρια.
Η DA Davidson προσάρμοσε πρόσφατα τις προοπτικές της για την Riskified, μειώνοντας τον στόχο τιμής στα 5 δολάρια από τα προηγούμενα 7 δολάρια, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση "ουδέτερη". Η προσαρμογή αυτή προκλήθηκε από τις επικαιροποιημένες προβλέψεις της εταιρείας, που αντανακλούν τις αναμενόμενες μακροοικονομικές προκλήσεις. Παρά τις προκλήσεις αυτές, οι προοπτικές προσαρμοσμένου EBITDA της Riskified αυξήθηκαν.
Επιπλέον, η Riskified έκλεισε το δεύτερο τρίμηνο με ισχυρή ταμειακή θέση ύψους 422 εκατ. δολαρίων και χωρίς χρέος. Η εταιρεία επενδύει επίσης στην έρευνα και την ανάπτυξη για να βελτιώσει τις τεχνολογικές της προσφορές και να επεκτείνει το μερίδιο αγοράς της.
InvestingPro Insights
Καθώς η Riskified Ltd. (NYSE: RSKD) συνεχίζει να περιηγείται στην αγορά, τα τρέχοντα δεδομένα και οι γνώσεις της InvestingPro προσφέρουν μια ολοκληρωμένη εικόνα της οικονομικής της κατάστασης και της απόδοσης της μετοχής της. Με κεφαλαιοποίηση αγοράς περίπου 786,14 εκατ. δολάρια και αξιοσημείωτη αύξηση εσόδων κατά 12,46% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024, η εταιρεία επιδεικνύει ικανότητα επέκτασης παρά τους οικονομικούς αντίθετους ανέμους. Η ανάπτυξη αυτή υπογραμμίζεται περαιτέρω από την τριμηνιαία αύξηση των εσόδων κατά 10,89% το α' τρίμηνο του 2024, αναδεικνύοντας την ανθεκτικότητα της Riskified σε ένα δύσκολο περιβάλλον.
Οι συμβουλές της InvestingPro υπογραμμίζουν ότι οι επιθετικές επαναγορές μετοχών της διοίκησης και ο ισολογισμός με περισσότερα μετρητά από ό,τι χρέος αποτελούν θετικά μηνύματα για τους επενδυτές. Επιπλέον, η υψηλή απόδοση της εταιρείας στους μετόχους και το γεγονός ότι τα ρευστά διαθέσιμα υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις μπορούν να προσφέρουν πρόσθετη επιβεβαίωση. Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι η εταιρεία δεν ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, γεγονός που αντικατοπτρίζεται σε έναν αρνητικό δείκτη P/E της τάξης του -15,63. Παρόλα αυτά, οι αναλυτές προβλέπουν ότι η Riskified θα καταστεί κερδοφόρα φέτος, γεγονός που θα μπορούσε να αποτελέσει κομβική στιγμή για την εταιρεία.
Το InvestingPro επισημαίνει επίσης ότι η μετοχή έχει σημειώσει σημαντική πτώση τιμών την τελευταία εβδομάδα, τον τελευταίο μήνα και τους τελευταίους τρεις μήνες, με την τρέχουσα τιμή να κυμαίνεται στο 69,22% του υψηλού 52 εβδομάδων. Για τους επενδυτές που εξετάζουν το ενδεχόμενο ανάκαμψης της μετοχής, ίσως αξίζει να σημειωθεί ότι η δίκαιη αξία της Riskified εκτιμάται από το InvestingPro στα 5,93 δολάρια, ελαφρώς χαμηλότερα από τον στόχο των αναλυτών στα 6,00 δολάρια.
Για όσους ενδιαφέρονται για βαθύτερη ανάλυση, είναι διαθέσιμες πρόσθετες Συμβουλές της InvestingPro, οι οποίες προσφέρουν περαιτέρω πληροφορίες σχετικά με την απόδοση της Riskified και τις πιθανές επενδυτικές ευκαιρίες.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης