ΝΕΑ ΥΟΡΚΗ - Η JetBlue Airways Corporation (NASDAQ: JBLU) τιμολόγησε μια σημαντική προσφορά χρέους, η οποία αποτελείται από 2 δισεκατομμύρια δολάρια σε ομολογίες υψηλής εξασφάλισης που λήγουν το 2031 και ένα δάνειο B ύψους 765 εκατομμυρίων δολαρίων υψηλής εξασφάλισης που λήγει το 2029. Η αεροπορική εταιρεία αύξησε τα προσφερόμενα ομόλογα κατά 500 εκατ. δολάρια, μια κίνηση που ήρθε παράλληλα με τη μείωση του μεγέθους του μακροπρόθεσμου δανείου.
Τα έσοδα από τα εν λόγω χρηματοπιστωτικά μέσα, τα οποία αναφέρονται συλλογικά ως χρηματοδοτήσεις Loyalty, που έχουν προγραμματιστεί να κλείσουν γύρω στις 27 Αυγούστου 2024, προορίζονται για γενικούς εταιρικούς σκοπούς. Οι εν λόγω χρηματοοικονομικές υποχρεώσεις είναι εγγυημένες από ορισμένες θυγατρικές της JetBlue και εξασφαλίζονται με εξασφαλίσεις που σχετίζονται με το πρόγραμμα επιβράβευσης πελατών TrueBlue της αεροπορικής εταιρείας.
Η προσφορά αυτών των ομολόγων απευθύνεται σε ειδικούς θεσμικούς αγοραστές και δεν θα είναι δημόσια διαθέσιμη στις Ηνωμένες Πολιτείες λόγω της απουσίας καταχώρισης σύμφωνα με τον νόμο περί κινητών αξιών ή οποιονδήποτε κρατικό νόμο περί κινητών αξιών. Αυτός ο περιορισμός καθιστά αναγκαία την εξαίρεση από τις απαιτήσεις εγγραφής για πωλήσεις εντός των Ηνωμένων Πολιτειών.
Αυτή η οικονομική κίνηση έρχεται μέσα σε ένα ευρύτερο πλαίσιο μελλοντικών δηλώσεων από την JetBlue, οι οποίες περιλαμβάνουν προσδοκίες για τη λειτουργική και οικονομική πορεία της εταιρείας. Αυτές οι δηλώσεις είναι εγγενώς αβέβαιες και υπόκεινται σε διάφορους κινδύνους και παράγοντες που θα μπορούσαν να προκαλέσουν διαφορά των πραγματικών αποτελεσμάτων από τα προβλεπόμενα.
Οι επενδυτές προειδοποιούνται ότι δεν θα πρέπει να βασίζονται υπερβολικά στις μελλοντικές δηλώσεις, καθώς βασίζονται σε τρέχουσες προσδοκίες και υπόκεινται σε αλλαγές. Οι επιδόσεις και τα οικονομικά αποτελέσματα της JetBlue ενδέχεται να διαφέρουν σημαντικά λόγω παραγόντων όπως ο ανταγωνισμός στον κλάδο, η αστάθεια των τιμών των καυσίμων και οι λειτουργικές διαταραχές, μεταξύ άλλων.
Οι πληροφορίες για την παρούσα έκθεση βασίζονται σε δήλωση δελτίου τύπου της JetBlue Airways Corporation.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η JetBlue Airways έχει δραστηριοποιηθεί στην εξασφάλιση κεφαλαίων μέσω διαφόρων προσφορών χρέους. Η αεροπορική εταιρεία μείωσε το πενταετές μακροπρόθεσμο δάνειό της από 1,25 δισ. δολάρια σε 750 εκατ. δολάρια, ενώ αύξησε την προσφορά ομολόγων σε 2 δισ. δολάρια. Η JetBlue ανακοίνωσε επίσης ότι σχεδιάζει να αντλήσει περίπου 3,15 δισ. δολάρια, αξιοποιώντας το πρόγραμμα επιβράβευσης TrueBlue, και έχει ξεκινήσει μια ιδιωτική προσφορά για να αντλήσει συνολικά 2,75 δισ. δολάρια μέσω ομολόγων υψηλής εξασφάλισης και ενός μακροπρόθεσμου δανείου. Επιπλέον, η JetBlue σκοπεύει να προσφέρει 400 εκατ. δολάρια σε μετατρέψιμες ανώτερες ομολογίες που λήγουν το 2029.
Ο πιστωτικός στρατηγικός αναλυτής της TD Securities, Hans Mikkelsen, σημείωσε ότι περαιτέρω περικοπές από την Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ θα μπορούσαν ενδεχομένως να μειώσουν τη διαθεσιμότητα χρηματοδότησης στην αγορά μοχλευμένων δανείων. Εν τω μεταξύ, η Marina Lukatsky από το Pitchbook τόνισε ότι η αστάθεια της αγοράς έχει διαταράξει τις συναλλαγές μοχλευμένων δανείων για αρκετές εταιρείες, συμπεριλαμβανομένης της JetBlue.
Οι αναλυτές της TD Cowen αύξησαν την τιμή-στόχο της JetBlue στα 6,00 δολάρια από 4,00 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση "Hold" για τη μετοχή. Αυτό ακολούθησε την ανακοίνωση της αεροπορικής εταιρείας για προσαρμοσμένα κέρδη προ φόρων ύψους 34 εκατ. δολαρίων, ξεπερνώντας την εκτίμηση της TD Cowen για ζημίες 0,21 δολαρίων ανά μετοχή.
Πρόκειται για πρόσφατες εξελίξεις στους οικονομικούς ελιγμούς της JetBlue Airways, η οποία διαχειρίζεται ενεργά τα έξοδά της και έχει αναβάλει την απόκτηση 44 νέων αεροσκαφών Airbus, μειώνοντας τις κεφαλαιουχικές της δαπάνες κατά περίπου 3 δισ. δολάρια από το 2025 έως το 2029.
InvestingPro Insights
Η πρόσφατη προσφορά χρέους της JetBlue Airways Corporation αποτελεί έναν σημαντικό οικονομικό ελιγμό στον κλάδο των αεροπορικών εταιρειών, ιδιαίτερα καθώς η εταιρεία παλεύει με τις λειτουργικές της προκλήσεις. Σύμφωνα με τα στοιχεία της InvestingPro, η κεφαλαιοποίηση της JetBlue ανέρχεται σε περίπου 1,59 δισ. δολάρια. Η οικονομική υγεία της εταιρείας βρίσκεται υπό έλεγχο, καθώς λειτουργεί με δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) -1,64, γεγονός που υποδηλώνει ότι επί του παρόντος δεν παράγει κέρδη σε σχέση με την τιμή της μετοχής της. Ο προσαρμοσμένος δείκτης P/E για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το β' τρίμηνο του 2024 υπογραμμίζει περαιτέρω το γεγονός αυτό, στο -3,57.
Οι συμβουλές της InvestingPro υποδεικνύουν ότι η JetBlue ενδέχεται να αντιμετωπίσει δυσκολίες στην εξυπηρέτηση του χρέους της, καθώς καίει γρήγορα τα μετρητά της και έχει βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις που υπερβαίνουν τα ρευστά της στοιχεία. Αυτό είναι ιδιαίτερα σημαντικό δεδομένης της νέας έκδοσης χρέους. Με 10 αναλυτές να έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις εκτιμήσεις τους για τα κέρδη της επόμενης περιόδου, υπάρχει σαφής ανησυχία για την ικανότητα της εταιρείας να εμφανίσει κέρδη στο εγγύς μέλλον.
Οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι η JetBlue δεν καταβάλλει μέρισμα, γεγονός που θα μπορούσε να αποτελέσει παράγοντα για όσους αναζητούν επενδύσεις που παράγουν εισόδημα. Επιπλέον, η μετοχή παρουσιάζει σημαντική μεταβλητότητα, με πτώση της συνολικής απόδοσης της τιμής κατά 22,15% την τελευταία εβδομάδα και μείωση κατά 30,97% το τελευταίο έτος, γεγονός που αντανακλά τις προκλήσεις που αντιμετωπίζει η εταιρεία.
Για όσους ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη εμβάθυνση στην οικονομική υγεία και τις μελλοντικές προοπτικές της JetBlue, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές και πληροφορίες στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/JBLU. Με μια ολοκληρωμένη λίστα συμβουλών και μετρήσεων διαθέσιμη, οι επενδυτές μπορούν να λάβουν πιο τεκμηριωμένες αποφάσεις σχετικά με το ενδιαφέρον τους για την προσφορά χρέους της JetBlue και τις συνολικές επενδυτικές δυνατότητες.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης