Τη Δευτέρα, η Susquehanna διατήρησε θετική στάση για τη μετοχή της EOG Resources (NYSE:EOG), αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 159 δολάρια από 155 δολάρια.
Η προσαρμογή αυτή ακολουθεί την οικονομική έκθεση της EOG για το δεύτερο τρίμηνο, η οποία παρουσίασε μια παραγωγή και κέρδη ανά μετοχή (EPS) που ξεπέρασαν τις αρχικές εκτιμήσεις.
Η EOG Resources ανακοίνωσε επίσης την αύξηση των προβλέψεων για την παραγωγή υγρών για το σύνολο του έτους, αποδίδοντας τη βελτίωση στην αποτελεσματική απόδοση των εκτεταμένων πλευρικών φρεατίων και στην εφαρμογή βελτιστοποιητών τεχνητής ανύψωσης.
Τα αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου της EOG Resources αποκάλυψαν ότι τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή ανήλθαν σε 3,16 δολάρια, υπερβαίνοντας τις προβλέψεις κατά 0,33 δολάρια. Η συνολική παραγωγή της εταιρείας ξεπέρασε τις προσδοκίες κατά περίπου 2%, αποτέλεσμα της ισχυρής απόδοσης των πηγών.
Η δέσμευση της εταιρείας για καινοτομία και αποτελεσματικότητα είναι εμφανής στις γεωτρήσεις της, με αύξηση 7% στα διανοιγμένα πόδια ανά ημέρα στη λεκάνη Eagle Ford και 10% στη λεκάνη Delaware.
Η προς τα πάνω αναθεώρηση της καθοδήγησης για την παραγωγή υγρών για το σύνολο του έτους κατά περίπου 12.000 βαρέλια ισοδύναμου πετρελαίου ανά ημέρα (Boe/d) στο μέσο του έτους δεν οδήγησε σε αυξημένες κεφαλαιακές δαπάνες για το έτος. Η αύξηση της παραγωγής οφείλεται κυρίως στις εντυπωσιακές επιδόσεις των γεωτρήσεων στις λεκάνες Delaware και Eagle Ford.
Η στρατηγική γεώτρηση της EOG με μεγαλύτερα πλευρικά δίκτυα αναμένεται να επεκτείνει τα πλευρικά δίκτυα Eagle Ford κατά περίπου 20% το 2024, ενώ στη λεκάνη Delaware θα υπάρξουν περισσότερα από 50 πηγάδια που θα χρησιμοποιούν πλευρικά δίκτυα τριών μιλίων, μια σημαντική αύξηση από μόλις τέσσερα το προηγούμενο έτος.
Η οικονομική στρατηγική της EOG αναδεικνύεται από τη σημαντική επιστροφή των ελεύθερων ταμειακών ροών (FCF) στους μετόχους της. Αυτή η επιστροφή κεφαλαίου περιλαμβάνει περίπου 700 εκατ. δολάρια σε επαναγορές μετοχών και 520 εκατ. δολάρια που διανέμονται μέσω του βασικού μερίσματος της εταιρείας. Μια τέτοια κίνηση υπογραμμίζει τη δέσμευση της EOG στην αξία των μετόχων, διατηρώντας παράλληλα την επιχειρησιακή ανάπτυξη και την αποτελεσματικότητά της.
Σημειώνεται επίσης η πρόοδος της εταιρείας στην παραγωγή βάσης, με τις βελτιώσεις να καθοδηγούνται από τους ιδιόκτητους βελτιστοποιητές τεχνητής ανύψωσης. Αυτοί οι βελτιστοποιητές έχουν σχεδιαστεί για να πραγματοποιούν προσαρμογές σε πραγματικό χρόνο, οι οποίες συμβάλλουν καθοριστικά στη μεγιστοποίηση των επιπέδων παραγωγής και στη μείωση των λειτουργικών διακοπών, βελτιώνοντας περαιτέρω τις μετρήσεις απόδοσης της εταιρείας.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η EOG Resources ανακοίνωσε ισχυρά οικονομικά αποτελέσματα με προσαρμοσμένα καθαρά κέρδη ύψους 1,8 δισ. δολαρίων και ελεύθερες ταμειακές ροές ύψους 1,4 δισ. δολαρίων για το τρίμηνο. Η εταιρεία αύξησε τον στόχο της για το σύνολο του έτους 2024 για τη συνολική παραγωγή υγρών κατά 11.800 βαρέλια ημερησίως, γεγονός που αναμένεται να αυξήσει τις προβλεπόμενες ελεύθερες ταμειακές ροές στα 5,7 δισ. δολάρια.
Η αύξηση της λειτουργικής αποδοτικότητας επιτεύχθηκε μέσω μεγαλύτερων πλευρικών αγωγών, βελτιωμένων ταχυτήτων γεώτρησης και εσωτερικών προγραμμάτων κινητήρων γεώτρησης. Η EOG Resources επέκτεινε επίσης τις διεξόδους εμπορίας φυσικού αερίου στις νοτιοανατολικές ΗΠΑ.
Υπό το πρίσμα αυτών των πρόσφατων εξελίξεων, η EOG Resources έχει δεσμευτεί να επιστρέψει 3,5 δισ. δολάρια στους μετόχους το 2024 μέσω μερισμάτων και επαναγοράς μετοχών.
Η εταιρεία αναμένει χαμηλότερη αύξηση της παραγωγής πετρελαίου στις Κάτω 48 ΗΠΑ μέχρι τα μέσα του 2025. Οι στρατηγικές επενδύσεις σε υποδομές περιλαμβάνουν το εργοστάσιο επεξεργασίας φυσικού αερίου Janus στη λεκάνη Delaware, το οποίο αναμένεται να συμβάλει στις μελλοντικές επιδόσεις.
Η EOG Resources είναι βέβαιη για το ευμετάβλητο παράθυρο πετρελαίου του Utica Shale και σχεδιάζει να διπλασιάσει τον αριθμό των πηγών προς πώληση. Η εταιρεία πωλεί φυσικό αέριο εκτεθειμένο στην τιμολόγηση JKM, η οποία έχει προσθέσει σημαντική αύξηση των εσόδων. Η διεθνής στρατηγική της EOG όσον αφορά την τιμολόγηση του φυσικού αερίου περιλαμβάνει τη σύναψη συμβολαίων χαμηλότερου κόστους με ανοδική έκθεση.
InvestingPro Insights
Μετά τις θετικές προοπτικές της Susquehanna για την EOG Resources, τα στοιχεία της InvestingPro παρέχουν μια βαθύτερη οικονομική προοπτική για την απόδοση της εταιρείας. Η κεφαλαιοποίηση της EOG διαμορφώνεται στα εύρωστα 69,89 δισ. δολάρια, αντανακλώντας τη σημαντική παρουσία της στον τομέα της ενέργειας. Οι επενδυτές μπορούν να βρουν καθησυχασμό στον δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) της εταιρείας που είναι 9,49, υποδεικνύοντας ότι η μετοχή μπορεί να είναι υποτιμημένη σε σύγκριση με το δυναμικό κερδών της. Επιπλέον, το ισχυρό περιθώριο μικτού κέρδους 62,73% της εταιρείας τους τελευταίους δώδεκα μήνες, από το β' τρίμηνο του 2024, υπογραμμίζει την αποτελεσματικότητά της στη διαχείριση του κόστους παραγωγής σε σχέση με τα έσοδα.
Από λειτουργικής άποψης, η δέσμευση της EOG για καινοτομία και αποτελεσματικότητα υποστηρίζεται περαιτέρω από δύο InvestingPro Tips. Πρώτον, η εταιρεία διαθέτει περισσότερα μετρητά από ό,τι χρέος στον ισολογισμό της, γεγονός που υποδηλώνει μια σταθερή χρηματοοικονομική θέση που μπορεί να στηρίξει μελλοντικές αναπτυξιακές πρωτοβουλίες. Δεύτερον, η EOG έχει επιδείξει ένα αξιοσημείωτο ιστορικό διατήρησης των μερισματικών πληρωμών για 35 συναπτά έτη, γεγονός που αντικατοπτρίζει τη συνεπή ικανότητά της να δημιουργεί ταμειακές ροές και τη δέσμευσή της να επιστρέφει αξία στους μετόχους. Για τους επενδυτές που ενδιαφέρονται για μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές σχετικά με την EOG Resources, τις οποίες μπορούν να διερευνήσουν για μια πιο τεκμηριωμένη επενδυτική απόφαση.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης