Την Παρασκευή, η BofA Securities αναθεώρησε την αξιολόγησή της για τη μετοχή της Kellanova (NYSE: K) από ουδέτερη σε αγορά και αύξησε την τιμή-στόχο στα 70,00 δολάρια, από τα προηγούμενα 62,00 δολάρια.
Η αναβάθμιση ακολουθεί την ανακοίνωση ισχυρών αποτελεσμάτων β' τριμήνου από την Kellanova την Πέμπτη. Αυτό σηματοδοτεί το τρίτο συνεχόμενο τρίμηνο σταθερών επιδόσεων της εταιρείας από την απόσχιση του τμήματος δημητριακών της Βόρειας Αμερικής τον Οκτώβριο του 2023.
Ο αναλυτής της BofA Securities τόνισε ότι η αναθεώρηση της αξιολόγησης και του στόχου τιμής βασίζεται σε 17,5 φορές τα προβλεπόμενα κέρδη ανά μετοχή (EPS) του ημερολογιακού έτους 2025, μια αύξηση από τον προηγούμενο πολλαπλασιαστή των 16. Οι πρόσφατες επιδόσεις της εταιρείας έχουν επιδείξει ευρωστία σε όλο το χαρτοφυλάκιο προϊόντων της, θέτοντας τα θεμέλια για διατηρήσιμη δυναμική.
Η Kellanova αύξησε επίσης τις προοπτικές των πωλήσεών της για το έτος, αναμένοντας πλέον πάνω από 3,5% οργανική αύξηση των πωλήσεων, μια αύξηση από την προηγούμενη πρόβλεψη άνω του 3%.
Ο αναλυτής σημείωσε ότι ο στόχος αυτός φαίνεται εφικτός και μπορεί ακόμη και να έχει πιθανή άνοδο, ιδίως λαμβάνοντας υπόψη την αναμενόμενη επιτάχυνση σε διάφορους τομείς, η οποία υποστηρίζεται από τα ισχυρά αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου.
Η εταιρεία είναι έτοιμη να επωφεληθεί από τις προσπάθειες μάρκετινγκ στην Ευρώπη, ιδίως λόγω της καμπάνιας Pringles που συνδέεται με το Euro Cup και άλλα ποδοσφαιρικά γεγονότα, καθώς και από το επερχόμενο λανσάρισμα του Cheez-It στα τέλη του τρίτου τριμήνου.
Στη Λατινική Αμερική, το Μεξικό και η Βραζιλία αναφέρονται ως βασικοί συντελεστές της δύναμης της εταιρείας. Για τη Βόρεια Αμερική, αναμένεται βελτίωση του όγκου μετά τη θετική κάμψη του δεύτερου τριμήνου, με τις ενεργοποιήσεις να αναμένεται να αποδώσουν αποτελέσματα.
Ενώ η περιοχή ΑΜΕΑ εξακολουθεί να θεωρείται ως η πιο δύσκολη, υπήρξε καλύτερη από την αναμενόμενη ελαστικότητα του όγκου το δεύτερο τρίμηνο, η οποία θα μπορούσε να διατηρηθεί και στο δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Kellanova ανακοίνωσε ισχυρά αποτελέσματα δεύτερου τριμήνου για το 2024, σημειώνοντας σημαντική αύξηση της οργανικής αύξησης των καθαρών πωλήσεων και βελτίωση των περιθωρίων κέρδους.
Οι ισχυρές επιδόσεις της εταιρείας, που υπογραμμίζονται από τη διαφοροποιημένη παγκόσμια παρουσία της, είχαν ως αποτέλεσμα μια διαδοχική βελτίωση του όγκου σε διάφορες περιοχές. Αυτό έχει θέσει την Kellanova μπροστά από τους ανταγωνιστές της και έχει εδραιώσει την οικονομική της ευρωστία, όπως αποδεικνύεται από τις αυξημένες ελεύθερες ταμειακές ροές και τη χαμηλή καθαρή δανειακή θέση.
Η εταιρεία, σε συνέχεια αυτών των εξελίξεων, αύξησε τις ετήσιες προβλέψεις της για τις καθαρές πωλήσεις, τα λειτουργικά κέρδη και τα κέρδη ανά μετοχή (EPS). Οι αναλυτές της BofA Securities ανταποκρίθηκαν σε αυτές τις θετικές προοπτικές αναβαθμίζοντας τη μετοχή της εταιρείας από ουδέτερη σε αγορά και αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 70,00 δολάρια.
Εκτός από τις οικονομικές της επιδόσεις, η Kellanova κάνει βήματα προόδου στην επίτευξη θετικών κοινωνικών και περιβαλλοντικών επιπτώσεων μέσω του προγράμματος Better Day Promise.
Η εταιρεία μπορεί επίσης να υπερηφανεύεται για ένα ισχυρό pipeline καινοτομίας, με σχέδια για το λανσάρισμα των Pringles Mingles και την επέκταση των Pringles και Cheez-It σε νέες αγορές.
Παρά τη μείωση του όγκου στη Νιγηρία, τα λειτουργικά κέρδη της εταιρείας στην ΕΜΕΑ αυξήθηκαν κατά 9% σε ουδέτερη συναλλαγματική βάση, κυρίως λόγω της ευρείας ανάπτυξης στις κατηγορίες σνακ και δημητριακών.
InvestingPro Insights
Μετά την αναβάθμιση της Kellanova από την BofA Securities, μια βαθύτερη εμβάθυνση στα οικονομικά μεγέθη της εταιρείας και στις επιδόσεις της αγοράς προσφέρει πρόσθετες πληροφορίες. Σύμφωνα με τα στοιχεία της InvestingPro, η Kellanova διαθέτει κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 21,21 δισ. δολαρίων, με τον δείκτη P/E να διαμορφώνεται στο ισχυρό 23,19. Τα έσοδα της εταιρείας κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024 έφτασαν τα 12,98 δισ. δολάρια, υποδηλώνοντας αύξηση 5,33%. Αυτό ευθυγραμμίζεται με την αισιοδοξία του αναλυτή σχετικά με την ικανότητα της Kellanova να επιτύχει τις αυξημένες προοπτικές πωλήσεων.
Η InvestingPro Tips υποδεικνύει ότι η Kellanova διαπραγματεύεται σε υψηλό δείκτη P/E σε σχέση με την βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών, γεγονός που θα μπορούσε να αποτελέσει σημείο προσοχής για τους επενδυτές που εξετάζουν την αποτίμηση της εταιρείας. Επιπλέον, η μετοχή σημείωσε σημαντική απόδοση την τελευταία εβδομάδα, με συνολική απόδοση τιμής 7,97%, καταδεικνύοντας τη θετική αντίδραση της αγοράς στις πρόσφατες εξελίξεις. Για τους επενδυτές που ενδιαφέρονται για το μερισματικό ιστορικό της εταιρείας, είναι αξιοσημείωτο ότι η Kellanova έχει διατηρήσει τις μερισματικές πληρωμές για 54 συνεχόμενα έτη, γεγονός που θα μπορούσε να προσελκύσει όσους αναζητούν σταθερό εισόδημα.
Για τους αναγνώστες που αναζητούν λεπτομερέστερη ανάλυση και πρόσθετες Συμβουλές InvestingPro, υπάρχουν περαιτέρω πληροφορίες διαθέσιμες στην πλατφόρμα του InvestingPro. Η μετοχή της εταιρείας διαπραγματεύεται επίσης κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, γεγονός που μπορεί να υποδηλώνει την εμπιστοσύνη της αγοράς, αλλά υποδηλώνει επίσης την ανάγκη προσεκτικής αξιολόγησης των σημείων εισόδου. Με την εκτίμηση δίκαιης αξίας της InvestingPro στα 70,63 δολάρια, ελαφρώς πάνω από τον στόχο τιμής της BofA Securities, οι επενδυτές έχουν ένα σημείο δεδομένων που πρέπει να λάβουν υπόψη τους κατά την αξιολόγηση της πιθανής ανόδου των μετοχών της Kellanova.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης