Την Τρίτη, η B.Riley αναπροσάρμοσε τις προοπτικές της για την DigitalBridge Group Inc. (NYSE:DBRG), μειώνοντας τον στόχο τιμής στα $24 από τα προηγούμενα $27, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση buy για τη μετοχή. Η απόφαση του οίκου έρχεται μετά από ενδελεχή ανάλυση, η οποία οδήγησε σε καθοδική αναθεώρηση των μελλοντικών εκτιμήσεων για τα διανεμητέα κέρδη ανά μετοχή της DigitalBridge.
Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος βασίζεται σε μια ανάλυση του συνόλου των στοιχείων, εφαρμόζοντας έναν πολλαπλασιαστή 20x στα αναμενόμενα τρέχοντα κέρδη του 2025 που σχετίζονται με αμοιβές ύψους 165 εκατ. δολαρίων και λαμβάνοντας υπόψη άλλα στοιχεία του ισολογισμού. Η B.Riley διατηρεί την εκτίμησή της για την καθαρή παρούσα αξία των μεταφερόμενων τόκων στα 3,50 δολάρια ανά μετοχή. Παρά τη χαμηλότερη πρόβλεψη κερδών για τα έτη 2024 έως 2026, η εμπεριστατωμένη ανάλυση της εταιρείας υποστηρίζει θετικές προοπτικές για τις μετοχές της DigitalBridge.
Ο οίκος σημειώνει ότι η απόδοση της μετοχής της DigitalBridge, η οποία έχει σημειώσει πτώση 25% από την αρχή του έτους μέχρι σήμερα, έρχεται σε αντίθεση με τη μικρή αύξηση του δείκτη Russell 2000 και αποτελεί μια ευνοϊκή ευκαιρία αγοράς. Η B.Riley αναμένει πιθανή ανάκαμψη των τιμών της DigitalBridge, υποστηριζόμενη από τα αναμενόμενα αποτελέσματα των κερδών τα επόμενα τρίμηνα.
Η διοίκηση της DigitalBridge έχει επαναλάβει τις περισσότερες από τις προβλέψεις της, συμπεριλαμβανομένων του σχηματισμού κεφαλαίου, των κεφαλαίων υπό διαχείριση με αμοιβή (FEEUM) και των κερδών που σχετίζονται με αμοιβές (FRE). Η B.Riley αναμένει επίσης ότι οι επικείμενες εκθέσεις αποτελεσμάτων θα παρέχουν μια σαφέστερη εικόνα του επιχειρηματικού μοντέλου της DigitalBridge, η οποία έχει μεταβεί από μια παλαιά δομή REIT για να επικεντρωθεί στην εναλλακτική διαχείριση περιουσιακών στοιχείων με επίκεντρο τις υποδομές.
Τέλος, ο οίκος υπογράμμισε την τεράστια συνολική απευθυνόμενη αγορά (TAM) για τις ψηφιακές υποδομές, η οποία εκτιμάται ότι ανέρχεται σε περίπου 15 τρισεκατομμύρια δολάρια σύμφωνα με τη διοίκηση της DigitalBridge, υπογραμμίζοντας τις σημαντικές προοπτικές ανάπτυξης στον εν λόγω τομέα.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η DigitalBridge Group Inc. έχει δει μια σειρά αναθεωρήσεων των προοπτικών της μετοχής της από διάφορους οίκους. Η Keefe, Bruyette & Woods προσάρμοσε τον στόχο τιμής στα 17,75 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση Outperform παρά τη μείωση των εκτιμήσεων για το δεύτερο τρίμηνο. Ο οίκος αναμένει καθαρή αύξηση των περιουσιακών στοιχείων υπό διαχείριση με αμοιβή (FEEUM) κατά 4-4,5 δισ. δολάρια ετησίως και θετική αύξηση των κερδών από αμοιβές (FRE).
Η Truist Securities αναθεώρησε την τιμή-στόχο για την DigitalBridge στα 19,00 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση Buy. Η αναπροσαρμογή ακολουθεί την πρόσφατη ημέρα επενδυτών της DigitalBridge, όπου η εταιρεία παρουσίασε τη στρατηγική της να διπλασιάσει το FEEUM της εντός της επόμενης πενταετίας, εστιάζοντας στους 100 κορυφαίους επενδυτές υποδομών.
Η RBC Capital προσάρμοσε επίσης τις προοπτικές της DigitalBridge, μειώνοντας την τιμή-στόχο στα 19 δολάρια, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση Outperform. Η αναθεώρηση αυτή αναγνωρίζει την αλλαγή στο οικονομικό τοπίο της DigitalBridge, συμπεριλαμβανομένης της μείωσης του καθαρού εσωτερικού συντελεστή απόδοσης (IRR) για ορισμένα επενδυτικά οχήματα και συνολικά 1,1 δισ. δολάρια σε νέα κεφάλαια που αντλήθηκαν το πρώτο τρίμηνο.
Τέλος, η DigitalBridge ανακοίνωσε μια ισχυρή αύξηση των κερδών του πρώτου τριμήνου, υπογραμμίζοντας την αύξηση του FEEUM κατά 17% στα 32,5 δισ. δολάρια και την εκτίναξη των εσόδων από αμοιβές κατά 21% στα 72,8 εκατ. δολάρια. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις αντικατοπτρίζουν τη στρατηγική εστίαση της DigitalBridge σε λύσεις ισχύος για κέντρα δεδομένων, με πάνω από 2 γιγαβάτ υπό κατασκευή και ένα pipeline που ξεπερνά τα 5 γιγαβάτ.
InvestingPro Insights
Η πρόσφατη αναπροσαρμογή του στόχου τιμής της B.Riley για την DigitalBridge Group Inc. (NYSE:DBRG) συμπίπτει με αξιοσημείωτα στοιχεία της InvestingPro. Η κεφαλαιοποίηση της DigitalBridge ανέρχεται σε περίπου 2,44 δισ. δολάρια, γεγονός που αντανακλά το μέγεθος και τη σημασία της εταιρείας στην αγορά. Επιπλέον, ο δείκτης P/E της εταιρείας, κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες που οδηγούν στο πρώτο τρίμηνο του 2024, είναι 21,76, γεγονός που μπορεί να υποδηλώνει μια αποτίμηση που θα μπορούσε να προσελκύσει επενδυτές που αναζητούν δυνητικά υποτιμημένες μετοχές. Επιπλέον, παρά τις πρόσφατες μειώσεις των τιμών, με τη μετοχή να έχει υποχωρήσει κατά περίπου 30,69% τους τελευταίους τρεις μήνες, η αύξηση των εσόδων της εταιρείας ήταν ισχυρή, 82,22% κατά την ίδια περίοδο.
Οι συμβουλές της InvestingPro υπογραμμίζουν μερικά βασικά σημεία για τους δυνητικούς επενδυτές. Η DigitalBridge διαπραγματεύεται σε χαμηλούς πολλαπλασιαστές αποτίμησης EBIT, EBITDA και κερδών, γεγονός που θα μπορούσε να υποδηλώνει ότι η μετοχή είναι υποτιμημένη σε σχέση με την κερδοφόρα δύναμή της. Επιπλέον, ενώ οι αναλυτές αναμένουν μείωση των πωλήσεων κατά το τρέχον έτος και πτώση των καθαρών κερδών, η εταιρεία ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Αυτές οι γνώσεις υποδηλώνουν ότι, ενώ υπάρχουν κάποιες βραχυπρόθεσμες προκλήσεις, τα υποκείμενα οικονομικά μεγέθη μπορεί να προσφέρουν μια ασημένια επένδυση για τους μακροπρόθεσμους επενδυτές.
Για τους επενδυτές που επιθυμούν μια βαθύτερη εμβάθυνση στις επιδόσεις και τις δυνατότητες της DigitalBridge, υπάρχουν διαθέσιμες πρόσθετες Συμβουλές της InvestingPro. Αυτές οι συμβουλές παρέχουν μια ολοκληρωμένη ανάλυση που θα μπορούσε να είναι ζωτικής σημασίας για τη λήψη τεκμηριωμένων επενδυτικών αποφάσεων. Χρησιμοποιήστε τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για να αποκτήσετε έκπτωση έως και 10% σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+ και να αποκτήσετε πρόσβαση σε όλο το εύρος των πληροφοριών, συμπεριλαμβανομένων 13 πρόσθετων συμβουλών για την DigitalBridge, στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/DBRG.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης