Τη Δευτέρα, η Mizuho Securities επανέφερε την κάλυψη της Kinetik Holdings Inc. (NYSE:KNTK) με αξιολόγηση Outperform και νέο στόχο τιμής στα 47,00 δολάρια. Οι προοπτικές του οίκου για την Kinetik είναι θετικές μετά τις πρόσφατες στρατηγικές συναλλαγές της εταιρείας, οι οποίες αναμένεται να εξορθολογήσουν τις επιχειρηματικές της δραστηριότητες, να επιταχύνουν τη μείωση του χρέους και να ενισχύσουν την παρουσία της στην περιοχή του Βόρειου Delaware.
Αυτές οι στρατηγικές κινήσεις αναμένεται να βοηθήσουν την Kinetik να επιτύχει τον στόχο της για μόχλευση περίπου 3,5 φορές μέχρι το τέλος του 2025 και να δημιουργήσει μια πορεία προς ένα τρέχον EBITDA της τάξης του 1 δισ. δολαρίων ετησίως. Η εξαγορά της Durango είναι ιδιαίτερα αξιοσημείωτη διότι δίνει στην Kinetik μεγαλύτερο έλεγχο στα μη δεσμευμένα βαρέλια υγρών φυσικού αερίου (NGL) upstream, τοποθετώντας την ευνοϊκά σε έναν τομέα που βιώνει σημαντική ενοποίηση.
Η συμφωνία με την Durango θεωρείται επίσης ως ένα μέσο για την τελειοποίηση της στρατηγικής εστίασης της Kinetik στην περιοχή του Βόρειου Delaware. Η εταιρεία πιστεύει ότι η Kinetik μπορεί να κερδίσει από υψηλότερα μοναδιαία περιθώρια κέρδους μέσω πρόσθετων υπηρεσιών που απαιτούνται για την επεξεργασία του παραγόμενου αερίου ώστε να πληροί τις προδιαγραφές, όπως η επεξεργασία και η ανάμειξη.
Οι αναθεωρημένες εκτιμήσεις της Mizuho αντικατοπτρίζουν αυτές τις εξελίξεις, οδηγώντας στον καθορισμό του στόχου τιμής 47 δολαρίων για τη μετοχή της Kinetik Holdings. Οι συναλλαγές θεωρούνται ως ισχυρή ενίσχυση του επενδυτικού προφίλ της Kinetik στα μάτια του οίκου.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η Kinetik Holdings ανακοίνωσε ένα ελπιδοφόρο ξεκίνημα για το 2024, με τα κέρδη του πρώτου τριμήνου να ξεπερνούν τους εσωτερικούς προϋπολογισμούς, υποδεικνύοντας αύξηση κατά 25% των προσαρμοσμένων EBITDA στα 234 εκατ. δολάρια. Η αύξηση αυτή οφείλεται σε μεγάλο βαθμό στην αύξηση του όγκου επεξεργασμένου αερίου κατά 13% σε ετήσια βάση και στις στρατηγικές επεκτάσεις στον τομέα της ενέργειας.
Η Scotiabank διατήρησε την αξιολόγηση Sector Outperform για την Kinetik Holdings, αυξάνοντας τον στόχο της μετοχής στα $48,00 από τα προηγούμενα $42,00, μετά από πρόσφατες συναντήσεις με τη διοίκηση και τους επενδυτές της Kinetik. Η αναθεωρημένη πρόβλεψη της Scotiabank περιλαμβάνει αύξηση της εκτίμησης για τα EBITDA της Kinetik Holdings για το οικονομικό έτος 24 στα 980 εκατ. δολάρια, από 951 εκατ. δολάρια που ήταν η προηγούμενη.
Επιπλέον, οι προβλέψεις του οίκου για τα EBITDA του 2025 και του 2026 έχουν αυξηθεί σε 1,12 δισ. δολάρια και 1,23 δισ. δολάρια αντίστοιχα. Η Citi διατηρεί ουδέτερη αξιολόγηση για την Kinetik Holdings με σταθερή τιμή-στόχο τα 42,00 δολάρια, αναμένοντας ότι η εταιρεία θα επικαιροποιήσει τις προβλέψεις της για τα EBITDA και τις κεφαλαιουχικές δαπάνες του 2024 παράλληλα με την έκθεση αποτελεσμάτων. Η Wells Fargo έχει αναπροσαρμόσει την τιμή-στόχο της μετοχής της εταιρείας στα 40,00 δολάρια από τα προηγούμενα 37,00 δολάρια, αναγνωρίζοντας τις λειτουργικές βελτιώσεις και την αποτελεσματικότητα της Kinetik.
InvestingPro Insights
Η πρόσφατη θετική αξιολόγηση της Mizuho Securities ενισχύεται από τα βασικά οικονομικά μεγέθη και τους δείκτες απόδοσης της αγοράς για την Kinetik Holdings Inc. (NYSE:KNTK). Τα στοιχεία της InvestingPro υπογραμμίζουν ότι η Kinetik έχει κεφαλαιοποίηση αγοράς 2,52 δισ. δολάρια και ισχυρή αύξηση εσόδων κατά 21,48% το α' τρίμηνο του 2024, αναδεικνύοντας τις επεκτεινόμενες δραστηριότητες της εταιρείας. Επιπλέον, με δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) 8,48 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το 1ο τρίμηνο του 2024, η Kinetik παρουσιάζει ελκυστική αποτίμηση σε σύγκριση με τους ανταγωνιστές του κλάδου.
Οι InvestingPro Tips προτείνουν ότι η Kinetik είναι μια εταιρεία που καταβάλλει σημαντικό μέρισμα στους μετόχους, με απόδοση 7,11%, και έχει σημειώσει μεγάλη άνοδο τιμών κατά 29,0% τους τελευταίους έξι μήνες, γεγονός που αντανακλά την ισχυρή εμπιστοσύνη των επενδυτών. Επιπλέον, οι αναλυτές προβλέπουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος, γεγονός που ευθυγραμμίζεται με τις θετικές προοπτικές και τις στρατηγικές πρωτοβουλίες της εταιρείας.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές σχετικά με την Kinetik Holdings. Χρησιμοποιήστε τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για να αποκτήσετε έως και 10% έκπτωση σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+ και να αποκτήσετε πρόσβαση σε αποκλειστικές πληροφορίες που θα μπορούσαν να ενημερώσουν περαιτέρω τις επενδυτικές αποφάσεις.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης