Την Παρασκευή, η Jefferies προσάρμοσε τις προοπτικές της για τη μετοχή της Constellation Brands, κορυφαίας εταιρείας ποτών, αυξάνοντας ελαφρώς την τιμή-στόχο στα 311 δολάρια από 310 δολάρια. Ο οίκος διατήρησε την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή της εταιρείας, η οποία διαπραγματεύεται στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης με τον κωδικό NYSE:STZ.
Η αναθεώρηση αντανακλά τη θετική άποψη για τον τομέα της μπύρας της εταιρείας, ο οποίος αναμένεται να συνεχίσει την ανοδική του πορεία. Η Jefferies σημειώνει ότι η Constellation Brands κερδίζει χώρο στα ράφια και επωφελείται από τα ευνοϊκά δημογραφικά στοιχεία, τα οποία αναμένεται να συμβάλουν σε ένα θετικό οικονομικό έτος 2025 παρά τη συνολική αδυναμία της κατηγορίας.
Αν και ο τομέας Wine & Spirits της Constellation Brands έχει αντιμετωπίσει προκλήσεις, ο αναλυτής προβλέπει βελτίωση των τάσεων, με ανατροπή της ανάπτυξης να αναμένεται στο δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Η αισιοδοξία του οίκου βασίζεται επίσης στη σταθερή αύξηση του όγκου της Constellation Brands, τα διευρυνόμενα περιθώρια κέρδους, τις καλύτερες ελεύθερες ταμειακές ροές και τη δυνατότητα για αυξημένη επιστροφή κεφαλαίου στους μετόχους.
Το σχόλιο του αναλυτή υποδηλώνει ότι με 13 φορές το EBITDA, η μετοχή της Constellation Brands δεν έχει ακόμη συνειδητοποιήσει πλήρως την αξία αυτών των θετικών επιχειρηματικών εξελίξεων. Η ανθεκτική αύξηση του όγκου και οι οικονομικές επιδόσεις της εταιρείας είναι κεντρικά στοιχεία για τις θετικές προοπτικές της Jefferies.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η Kuaishou Technology, μια εξέχουσα πλατφόρμα σύντομων βίντεο στην Κίνα, έλαβε αξιολόγηση Buy από την Citi. Ο οίκος υπογράμμισε την αξιοσημείωτη δέσμευση των χρηστών της Kuaishou, την ισχυρή αύξηση της ακαθάριστης αξίας των εμπορευμάτων του ηλεκτρονικού εμπορίου και τη δυνατότητα για συνεχή επέκταση του περιθωρίου κέρδους. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υποδηλώνουν ότι οι υπερπόντιες δραστηριότητες της Kuaishou βελτιώνουν τη νομισματοποίηση και μειώνουν τις απώλειες.
Εν τω μεταξύ, η Constellation Brands ξεκίνησε το οικονομικό έτος 2025 με ισχυρή ανάπτυξη, κυρίως λόγω του τμήματος μπύρας. Οι καθαρές πωλήσεις της εταιρείας ξεπέρασαν τις επιδόσεις του συνολικού κλάδου των καταναλωτικών συσκευασμένων προϊόντων, ενώ επέστρεψε 185 εκατ. δολάρια στους μετόχους μέσω μερισμάτων και εκτέλεσε επαναγορές μετοχών ύψους 200 εκατ. δολαρίων. Παρά την πτώση των καθαρών πωλήσεων κατά 7% στον τομέα του κρασιού και των αλκοολούχων ποτών, η εταιρεία βρίσκεται σε καλό δρόμο για να επιτύχει τις προβλέψεις της για το σύνολο του έτους.
Επιπλέον, το χαρτοφυλάκιο μπύρας της Constellation Brands πέτυχε υψηλό μονοψήφιο ποσοστό αύξησης των καθαρών πωλήσεων, σηματοδοτώντας το 57ο συνεχόμενο τρίμηνο αύξησης των εξαντλήσεων. Η εταιρεία είναι αισιόδοξη για το δεύτερο εξάμηνο του έτους, αναμένοντας αύξηση των καθαρών πωλήσεων της Enterprise κατά 6% έως 7% για το πρώτο τρίμηνο της χρήσης 2025 και αύξηση των συγκρίσιμων λειτουργικών εσόδων της Enterprise για ολόκληρο το έτος κατά 8% έως 10%. Η ανάλυση αυτή προέρχεται από την πρόσφατη κλήση της εταιρείας για τα κέρδη και τις σημειώσεις των αναλυτών.
InvestingPro Insights
Η Constellation Brands (NYSE:STZ) διαπραγματεύεται επί του παρόντος με έναν μελλοντικό δείκτη P/E 18,65, αντανακλώντας ένα κλίμα της αγοράς που ευθυγραμμίζεται με τις αισιόδοξες προοπτικές της Jefferies. Η εταιρεία έχει επιδείξει ισχυρές οικονομικές επιδόσεις με περιθώριο μικτού κέρδους 51,12% κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2023. Αυτό το ισχυρό περιθώριο στηρίζει την ικανότητα της εταιρείας να παράγει σημαντικά κέρδη σε σχέση με τα έσοδα, γεγονός που αποτελεί θετικό δείκτη για τους επενδυτές που εξετάζουν την κερδοφορία και την αποτελεσματικότητα της εταιρείας.
Η InvestingPro Tips υποδηλώνει περαιτέρω εμπιστοσύνη στην οικονομική υγεία της Constellation Brands, σημειώνοντας ότι η εταιρεία όχι μόνο ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, αλλά έχει επίσης αυξήσει το μέρισμά της για 9 συνεχόμενα έτη. Μια τέτοια συνεπής αύξηση του μερίσματος, η οποία ήταν 13,48% το 1ο τρίμηνο του 2023, μπορεί να είναι ιδιαίτερα ελκυστική για τους επενδυτές που εστιάζουν στο εισόδημα. Επιπλέον, τα ρευστά διαθέσιμα της Constellation Brands υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της, παρέχοντας ένα μαξιλάρι που καθησυχάζει τους επενδυτές για την ικανότητα της εταιρείας να ανταποκριθεί στις άμεσες οικονομικές υποχρεώσεις της.
Για όσους επιθυμούν να εμβαθύνουν στο επενδυτικό προφίλ της Constellation Brands, υπάρχουν διαθέσιμες πρόσθετες Συμβουλές InvestingPro. Οι υποψήφιοι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για να κερδίσουν έως και 10% έκπτωση σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+, αποκτώντας πρόσβαση σε μια σειρά από εμπεριστατωμένες αναλύσεις και δεδομένα που θα τους βοηθήσουν να λάβουν τις επενδυτικές τους αποφάσεις.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης