Την Πέμπτη, η BTIG αύξησε τον στόχο τιμής για τις μετοχές της AppLovin Corp (NASDAQ:APP) στα 291$ από τον προηγούμενο στόχο των 202$, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση "Αγορά" για τη μετοχή. Ο αναλυτής της εταιρείας τόνισε την απόδοση της εταιρείας στο τρίτο τρίμηνο, όπου τα έσοδα από το λογισμικό, που σύντομα θα μετονομαστούν σε τμήμα "Διαφήμισης", ξεπέρασαν τις προσδοκίες κατά 11% λόγω της επίδρασης της βελτίωσης του μοντέλου Axon 2.0.
Ο αναλυτής σημείωσε ότι τα πρόσφατα αποτελέσματα και τα σχόλια της διοίκησης κατά τη διάρκεια της τηλεδιάσκεψης για τα κέρδη παρείχαν στοιχεία που υποστηρίζουν την άποψη ότι η βιομηχανία των παιχνιδιών γίνεται μια αγορά όπου ο νικητής παίρνει τα περισσότερα. Επιπλέον, αναφέρθηκε ότι το προϊόν εμπορίου της AppLovin, το AudiencePlus, αναμένεται να είναι σημαντικός συντελεστής στην επιχείρηση της εταιρείας από το επόμενο έτος.
Υπογραμμίστηκε επίσης η πεποίθηση της διοίκησης ότι το AudiencePlus είναι το καλύτερο και ταχύτερα αναπτυσσόμενο προϊόν που έχει αναπτύξει η AppLovin μέχρι σήμερα. Ο αναλυτής εξέφρασε την εμπιστοσύνη του στον πιθανό αντίκτυπο του AudiencePlus, εκτιμώντας ότι θα μπορούσε να ξεπεράσει το 1 δισεκατομμύριο δολάρια σε συνολικά έσοδα έως το 2027, με περίοδο ανάπτυξης 1,5 έως 2 ετών.
Η έκθεση προβλέπει επίσης ότι η AppLovin θα μπορούσε να εξασφαλίσει περίπου το 60% του μεριδίου αγοράς παιχνιδιών έως το 2028.
Οι αναθεωρήσεις στην έκθεση της BTIG αντικατοπτρίζουν σχεδόν 25% αύξηση στις εκτιμήσεις εσόδων από το λογισμικό, οι οποίες αναλύονται λεπτομερώς τόσο για τα τμήματα Gaming όσο και για τα Non-Gaming, συμπεριλαμβανομένου του Commerce. Η εταιρεία επέκτεινε επίσης το πολλαπλάσιο αποτίμησής της κατά 15%, επικαλούμενη τον ισχυρό σύνθετο ετήσιο ρυθμό ανάπτυξης (CAGR) της εταιρείας από το 2023 έως το 2028.
Παρά τη σημαντική αύξηση τόσο στις εκτιμήσεις όσο και στον στόχο τιμής, ο αναλυτής υποδεικνύει ότι ενδέχεται να υπάρχει ακόμη περιθώριο για περαιτέρω ανοδικές προσαρμογές, εκτός εάν υπάρξει ταχύτερη από την αναμενόμενη ανάπτυξη του AudiencePlus και του Commerce. Η AppLovin παραμένει κορυφαία επιλογή στην BTIG.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η AppLovin Corporation ανέφερε ισχυρά κέρδη τρίτου τριμήνου που ξεπέρασαν τις προσδοκίες των αναλυτών, οδηγώντας σε ισχυρή αύξηση των εσόδων και αισιόδοξες προοπτικές για το επόμενο τρίμηνο.
Τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή της εταιρείας για το τρίμηνο ήταν 1,25$, ξεπερνώντας τη συναίνεση των αναλυτών που ήταν 0,92$. Τα έσοδα για την περίοδο έφτασαν τα 1,2 δισεκατομμύρια δολάρια, σημειώνοντας αύξηση 39% σε ετήσια βάση και ξεπερνώντας την εκτίμηση των αναλυτών που ήταν 1,13 δισεκατομμύρια δολάρια.
Τα έσοδα από την πλατφόρμα λογισμικού της AppLovin, ένας σημαντικός μοχλός ανάπτυξης, αυξήθηκαν κατά 66% σε ετήσια βάση στα 835 εκατομμύρια δολάρια. Κοιτάζοντας μπροστά, η εταιρεία παρείχε μια θετική πρόβλεψη για το τέταρτο τρίμηνο του 2024, αναμένοντας έσοδα μεταξύ 1,24 δισεκατομμυρίων και 1,26 δισεκατομμυρίων δολαρίων, τα οποία θα ξεπερνούσαν τη συναίνεση των αναλυτών που ήταν 1,18 δισεκατομμύρια δολάρια. Το προσαρμοσμένο EBITDA προβλέπεται να είναι μεταξύ 740 εκατομμυρίων και 760 εκατομμυρίων δολαρίων, με περιθώριο προσαρμοσμένου EBITDA 60%.
Επιπλέον, το καθαρό εισόδημα της AppLovin για το τρίμηνο εκτοξεύτηκε κατά 300% σε ετήσια βάση στα 434 εκατομμύρια δολάρια. Η εταιρεία ανέφερε επίσης ισχυρές ταμειακές ροές, δημιουργώντας 551 εκατομμύρια δολάρια σε καθαρά μετρητά από λειτουργικές δραστηριότητες, μια αύξηση 177% σε ετήσια βάση.
Σε μια πρόσφατη εξέλιξη, το διοικητικό συμβούλιο της AppLovin αύξησε την εξουσιοδότηση επαναγοράς μετοχών της εταιρείας κατά 2,0 δισεκατομμύρια δολάρια, φέρνοντας τη συνολική εναπομείνασα εξουσιοδότηση στα 2,3 δισεκατομμύρια δολάρια.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη απόδοση της AppLovin Corp ευθυγραμμίζεται με αρκετούς βασικούς δείκτες και πληροφορίες από το InvestingPro. Η αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 41,48% τους τελευταίους δώδεκα μήνες υποστηρίζει την αισιόδοξη προοπτική της BTIG για τη θέση της AppLovin στην αγορά και τις δυνατότητές της. Αυτή η ανάπτυξη ενισχύεται περαιτέρω από μια εντυπωσιακή αύξηση του EBITDA κατά 136,56% την ίδια περίοδο, υποδεικνύοντας ισχυρή λειτουργική αποδοτικότητα.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν ότι το καθαρό εισόδημα της AppLovin αναμένεται να αυξηθεί φέτος, και οι αναλυτές προβλέπουν αύξηση των πωλήσεων στο τρέχον έτος. Αυτές οι προβλέψεις ευθυγραμμίζονται με τη θετική στάση της BTIG για τη μελλοντική απόδοση της εταιρείας, ιδιαίτερα με την αναμενόμενη επιτυχία του AudiencePlus.
Η ισχυρή απόδοση της μετοχής είναι εμφανής στην απόδοση τιμής 312,2% τον τελευταίο χρόνο, διαπραγματευόμενη κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων στο 95,23% αυτής της κορυφής. Αυτό ευθυγραμμίζεται με τον αυξημένο στόχο τιμής της BTIG και διατηρεί την AppLovin ως κορυφαία επιλογή.
Αξίζει να σημειωθεί ότι η AppLovin διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλάσιο κερδών με δείκτη P/E 68,71, το οποίο θα μπορούσε να δικαιολογηθεί από τις ισχυρές προοπτικές ανάπτυξής της. Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 20 επιπλέον συμβουλές για την AppLovin, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης