Την Τετάρτη, η DA Davidson διατήρησε την αξιολόγηση Ουδέτερη για την Qualys (NASDAQ: QLYS) αλλά αύξησε την τιμή-στόχο της μετοχής από 120,00$ σε 147,00$. Η προσαρμογή ακολουθεί την επίδοση της Qualys στο τρίτο τρίμηνο, η οποία ξεπέρασε τις προσδοκίες με σημαντική υπέρβαση των εσόδων και των υπολογισμένων τρεχουσών τιμολογήσεων (CCB). Η εταιρεία ανέφερε επίσης υψηλότερα κέρδη προ τόκων, φόρων, αποσβέσεων και απομειώσεων (EBITDA) και κέρδη ανά μετοχή (EPS) από το αναμενόμενο.
Τα θετικά αποτελέσματα αποδόθηκαν σε μεγάλο βαθμό στην καλύτερη από την αναμενόμενη δραστηριότητα πρόσθετων πωλήσεων, όπως υποδεικνύεται από το ποσοστό καθαρής επέκτασης βάσει δολαρίου των τελευταίων δώδεκα μηνών (DBNER) που αυξήθηκε από 102% σε 103%. Παρά το ισχυρό τρίμηνο, ο αναλυτής επισήμανε κάποιες ανησυχίες σχετικά με το pipeline του τέταρτου τριμήνου, το οποίο φαίνεται να είναι ασθενέστερο από ό,τι θα προτιμούσε η διοίκηση.
Επιπλέον, η πρόβλεψη για την ανάπτυξη του CCB των τελευταίων δώδεκα μηνών υποδηλώνει αύξηση 7-8% σε ετήσια βάση καθώς η εταιρεία εξέρχεται από το ημερολογιακό έτος 2024. Αυτή η προβολή υποδεικνύει ότι η ανάπτυξη των εσόδων για το ημερολογιακό έτος 2025 αναμένεται να παραμείνει στο εύρος μεσαίου μονοψήφιου αριθμού (MSD).
Ο αναλυτής κατέληξε στο συμπέρασμα ότι, δεδομένων των προοπτικών, οι μετοχές της Qualys φαίνεται να είναι πλήρως αποτιμημένες στο 21 φορές της αξίας της επιχείρησης προς τις ελεύθερες ταμειακές ροές του ημερολογιακού έτους 2025 (EV/CY25 FCF). Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος αντικατοπτρίζει την πρόσφατη οικονομική επίδοση, ενώ η αξιολόγηση Ουδέτερη υποδεικνύει μια προσεκτική στάση για την τρέχουσα αποτίμηση της μετοχής.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η εταιρεία κυβερνοασφάλειας Qualys ανέφερε αύξηση 8% σε ετήσια βάση στα έσοδα του δεύτερου τριμήνου του 2024, φτάνοντας τα 148,7 εκατομμύρια δολάρια. Παρά τις προκλήσεις, συμπεριλαμβανομένης της μειωμένης ζήτησης για την αυτόνομη προσφορά Διαχείρισης Ευπαθειών (VM) και του αυξημένου ανταγωνισμού από το νέο εργαλείο της Crowdstrike, Falcon Network Vulnerability Assessment, η εταιρεία συνεχίζει να καινοτομεί. Η Qualys πρόσφατα λάνσαρε το πρώτο Κέντρο Λειτουργιών Κινδύνου (ROC) βασισμένο στο cloud με Διαχείριση Επιχειρηματικού TruRisk (ETM), με στόχο την απλοποίηση της διαχείρισης κινδύνων κυβερνοασφάλειας.
Επιπλέον, η Qualys παρουσίασε το TruRisk Eliminate, ένα προϊόν σχεδιασμένο για την ενίσχυση της διαχείρισης ευπαθειών, και σχεδιάζει να επεκτείνει την πλατφόρμα GovCloud. Η εταιρεία προβλέπει αύξηση 8-10% στα έσοδα για το πλήρες έτος 2024, εκτιμώντας τα μεγέθη μεταξύ 601,5 εκατομμυρίων και 608,5 εκατομμυρίων δολαρίων.
Αναλυτές από τις Jefferies, TD Cowen, Canaccord Genuity, RBC Capital και JPMorgan έχουν προσαρμόσει τις προοπτικές τους για τις μετοχές της Qualys λόγω αυτών των εξελίξεων. Η Jefferies ξεκίνησε την κάλυψη της Qualys με αξιολόγηση Διακράτησης και έθεσε τιμή-στόχο 135,00$, εκφράζοντας επιφυλάξεις για σημαντικές προοπτικές ανάπτυξης. Η TD Cowen διατηρεί επίσης αξιολόγηση Διακράτησης, παρά το γεγονός ότι αναθεώρησε δύο φορές την τιμή-στόχο της για την Qualys λόγω των προαναφερθέντων προκλήσεων.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσθέτουν βάθος στην ανάλυση της Qualys (NASDAQ: QLYS). Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται σε 4,72 δισεκατομμύρια δολάρια, με δείκτη P/E 27,62, ευθυγραμμιζόμενη με την άποψη του αναλυτή για την αποτίμηση. Η Qualys διαθέτει εντυπωσιακά περιθώρια μικτού κέρδους 81,5% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, υπογραμμίζοντας την επιχειρησιακή της αποδοτικότητα.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν ότι η Qualys διαθέτει περισσότερα μετρητά από χρέος στον ισολογισμό της, γεγονός που θα μπορούσε να παρέχει οικονομική ευελιξία ενόψει του ασθενέστερου pipeline του τέταρτου τριμήνου που αναφέρεται στο άρθρο. Επιπλέον, 18 αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα πάνω τις προβλέψεις τους για τα κέρδη της επερχόμενης περιόδου, υποδηλώνοντας πιθανή αισιοδοξία παρά τις προσεκτικές προοπτικές.
Αυτές οι πληροφορίες συμπληρώνουν τη συζήτηση του άρθρου σχετικά με την απόδοση και την αποτίμηση της Qualys. Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 11 επιπλέον συμβουλές για την Qualys, παρέχοντας μια ευρύτερη προοπτική για την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης