Η εμπιστοσύνη των επενδυτών έχει κλονιστεί λόγω των κλιμακούμενων εντάσεων στη Μέση Ανατολή, οδηγώντας σε πτώση των μετοχών και στροφή προς ασφαλή καταφύγια. Οι δείκτες S&P 500 και Nasdaq Composite σημείωσαν σημαντικές απώλειες την Τρίτη, με τον S&P 500 να υποχωρεί έως και 1,4% και τον Nasdaq Composite να πέφτει έως και 2,3% κατά τη διάρκεια της ημέρας. Και οι δύο δείκτες κατάφεραν να περιορίσουν μέρος των απωλειών μέχρι το κλείσιμο της αγοράς, με τον S&P 500 να κλείνει με πτώση 0,9% και τον Nasdaq Composite να τελειώνει 1,5% χαμηλότερα.
Η αυξημένη μεταβλητότητα της αγοράς προκλήθηκε από την εκτόξευση βαλλιστικών πυραύλων του Ιράν κατά του Ισραήλ, μια πράξη αντιποίνων για τις ενέργειες του Ισραήλ εναντίον της Χεζμπολάχ στο Λίβανο, όπως δήλωσε η Τεχεράνη. Το Ισραήλ έχει χαρακτηρίσει την επίθεση σοβαρή και προειδοποίησε για συνέπειες, εγείροντας φόβους για πιθανή κλιμάκωση μεταξύ των δύο χωρών.
Ως απάντηση στις εντάσεις, οι επενδυτές έχουν στραφεί σε παραδοσιακά ασφαλή καταφύγια, όπως ο χρυσός, τα ομόλογα του αμερικανικού δημοσίου και το δολάριο ΗΠΑ. Αυτή η συμπεριφορά αντικατοπτρίζει παρόμοιες περιπτώσεις γεωπολιτικής αστάθειας, όπως οι βραχύβιες αντιδράσεις της αγοράς μετά την εισβολή της Ρωσίας στην Ουκρανία το 2022, όταν παρατηρήθηκαν παρόμοια πρότυπα φυγής προς την ασφάλεια.
Οι αναλυτές της αγοράς παρακολουθούν στενά την κατάσταση, με την πιθανότητα περαιτέρω αναταραχών στην αγορά να εξαρτάται από τα επόμενα βήματα του Ισραήλ και την πιθανότητα εντατικοποίησης της σύγκρουσης. Ο Hasnain Malik, επικεφαλής της στρατηγικής μετοχών αναδυόμενων και μεθοριακών αγορών στην Tellimer, επισήμανε την αυξημένη ευαισθησία της αγοράς σε οποιαδήποτε επιδείνωση των σεναρίων.
Το προηγούμενο του Απριλίου, όπου ιρανικοί πύραυλοι με στόχο το Ισραήλ αναχαιτίστηκαν και ακολούθησαν ισραηλινές αεροπορικές επιδρομές στο Ιράν χωρίς ευρύτερη κλιμάκωση, προσφέρει μια εικόνα για το πώς μπορεί να αντιδράσουν οι αγορές. Οι μετοχές και άλλα επικίνδυνα περιουσιακά στοιχεία είχαν πουληθεί αλλά ανέκαμψαν γρήγορα καθώς οι φόβοι για ευρύτερη σύγκρουση υποχώρησαν. Ωστόσο, ο Allan Small, ανώτερος επενδυτικός σύμβουλος, προειδοποίησε ότι μια κλιμάκωση θα μπορούσε να επηρεάσει αρνητικά τις αγορές.
Οι τιμές του πετρελαίου αποτελούν ιδιαίτερη ανησυχία για τους επενδυτές. Την Τρίτη, οι τιμές του αργού πετρελαίου αυξήθηκαν απότομα εν μέσω ανησυχιών ότι διαταραχές στην προσφορά από την περιοχή του Κόλπου θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε απότομη αύξηση των τιμών, όπως έχει παρατηρηθεί σε προηγούμενες περιόδους αυξημένων εντάσεων στη Μέση Ανατολή. Η Quincy Krosby, επικεφαλής παγκόσμια στρατηγικός της LPL Financial, τόνισε τον κίνδυνο οι στρατιωτικές ενέργειες να επηρεάσουν τις περιοχές παραγωγής πετρελαίου γύρω από το Ιράν.
Πέρα από τους άμεσους γεωπολιτικούς κινδύνους, οι επενδυτές ανησυχούν επίσης για άλλους καταλύτες της αγοράς, συμπεριλαμβανομένων των επερχόμενων αμερικανικών εκλογών τον Νοέμβριο και μιας σημαντικής έκθεσης για την απασχόληση που αναμένεται την Παρασκευή, η οποία θα μπορούσε να επηρεάσει τις αποφάσεις πολιτικής της Ομοσπονδιακής Τράπεζας. Ο δείκτης μεταβλητότητας Cboe, ένα μέτρο της μεταβλητότητας της αγοράς, ανέβηκε στο υψηλότερο επίπεδο τριών εβδομάδων την Τρίτη, σηματοδοτώντας την ανησυχία των επενδυτών.
Οι προσδοκίες για διακυμάνσεις της αγοράς αντικατοπτρίζονται επίσης στην αγορά δικαιωμάτων προαίρεσης, όπου τα δικαιώματα προαίρεσης του SPDR S&P 500 Trust ETF που λήγουν λίγο μετά τις αμερικανικές εκλογές υπονοούν μια κίνηση σχεδόν 2%, υποδεικνύοντας αναμενόμενη μεταβλητότητα σχετικά με το αποτέλεσμα των εκλογών. Ο Matt Amberson, ιδρυτής της ORATS, ερμηνεύει αυτό ως ένδειξη ότι οι traders προετοιμάζονται για σημαντική μεταβλητότητα γύρω από τις εκλογές.
Με την έκθεση για την απασχόληση του Σεπτεμβρίου στον ορίζοντα, τα δικαιώματα προαίρεσης στο ETF SPY δείχνουν μια κίνηση 1,1% την ημέρα της δημοσίευσης της έκθεσης, υποδηλώνοντας ότι οι επενδυτές αναμένουν πιθανές εκπλήξεις στα στοιχεία για την ανεργία.
Καθώς η κατάσταση εξελίσσεται, η ευαισθησία της αγοράς στις γεωπολιτικές εξελίξεις παραμένει υψηλή, με τον Michael Brown, ανώτερο ερευνητικό στρατηγικό της Pepperstone, να σημειώνει ότι οι εισερχόμενες ειδήσεις πιθανότατα θα προκαλέσουν έντονες αντιδράσεις στο εγγύς μέλλον.
Το Reuters συνέβαλε σε αυτό το άρθρο.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης