Η Barclays PLC (BARC.L) ανακοίνωσε τα οικονομικά της αποτελέσματα για το δεύτερο τρίμηνο και το πρώτο εξάμηνο του 2024, επιδεικνύοντας πρόοδο σύμφωνα με το τριετές σχέδιό της που αποσκοπεί στην ενίσχυση της απόδοσης της τράπεζας και την επίτευξη υψηλότερων αποδόσεων. Η απόδοση των ενσώματων ιδίων κεφαλαίων (RoTE) της τράπεζας κατά το δεύτερο τρίμηνο διαμορφώθηκε στο 9,9%, πλησιάζοντας τον στόχο της να ξεπεράσει το 10% για το σύνολο του έτους.
Τα συνολικά έσοδα για το τρίμηνο ανήλθαν σε 6,3 δισ. στερλίνες, ενώ τα καθαρά έσοδα από τόκους αναμένεται πλέον να ανέλθουν σε περίπου 11 δισ. στερλίνες για το έτος. Η Barclays ανακοίνωσε επίσης ότι θα καταβάλει συνολικά 1,2 δισ. στερλίνες για το πρώτο εξάμηνο, αποτελούμενη από μερίσματα και πρόγραμμα επαναγοράς μετοχών.
Βασικά συμπεράσματα
- Το RoTE της Barclays στο β' τρίμηνο ήταν 9,9%, πλησιάζοντας τον στόχο για το 2024 που είναι πάνω από 10%.
- Τα συνολικά έσοδα του β΄ τριμήνου ήταν 6,3 δισ. στερλίνες, με την καθοδήγηση για τα καθαρά έσοδα από τόκους για το 2024 να αυξάνεται στα 11 δισ. στερλίνες.
- Η τράπεζα ανακοίνωσε συνολική πληρωμή 1,2 δισ. στερλινών για το H1, συμπεριλαμβανομένων των μερισμάτων και των επαναγορών.
- Η εξοικονόμηση κόστους και η διαχείριση των πιστώσεων παραμένουν στο επίκεντρο, με το συνολικό κόστος να αυξάνεται μόνο κατά 1% το β΄ τρίμηνο.
- Ο δείκτης CET1 της Barclays διαμορφώθηκε στο 13,6%, εντός του στοχευόμενου εύρους 13-14%.
Προοπτικές της εταιρείας
- Η τράπεζα προβλέπει διαρθρωτική αύξηση των εσόδων από αντιστάθμιση κινδύνου κατά περίπου 2 δισ. δολάρια έως το 2026.
- Η Barclays πρόκειται να διατηρήσει την πειθαρχία στο κόστος, επιτυγχάνοντας 0,4 δισ. στερλίνες σε ακαθάριστη εξοικονόμηση αποδοτικότητας για το α' εξάμηνο.
- Η αύξηση του ισολογισμού του Ηνωμένου Βασιλείου αναμένεται να συνεχιστεί, με θετικούς δείκτες απόδοσης.
- Η καταναλωτική τράπεζα των ΗΠΑ αναμένει χαμηλότερη επιβάρυνση για το σύνολο του έτους σε σχέση με το 2023, παρά την αύξηση της επιβάρυνσης του β' τριμήνου στα 309 εκατ. δολάρια.
- Η τράπεζα βρίσκεται σε καλό δρόμο με το σχέδιό της και δεν προβλέπει αλλαγές στην καθοδήγηση ή τη διανομή κεφαλαίου.
Πτωτικές επισημάνσεις
- Το β΄ τρίμηνο σημειώθηκε υψηλότερη απομείωση σε σύγκριση με το προηγούμενο έτος.
- Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο (NIM) μειώθηκε από 11,1% το α' τρίμηνο σε 10,4% το β' τρίμηνο.
- Τα έσοδα από τα κεντρικά γραφεία μειώθηκαν κατά 207 εκατ. στερλίνες μετά την πώληση του ιταλικού χαρτοφυλακίου ενυπόθηκων δανείων.
Σημαντικά στοιχεία για την ανοδική πορεία
- Τα έσοδα αυξήθηκαν κατά 7%, ενισχυμένα από την αύξηση των υπολοίπων των καρτών κατά 1,7 δισ. δολάρια.
- Η τράπεζα δημιούργησε 35 μονάδες βάσης κεφαλαίου από τα κέρδη το β' τρίμηνο.
- Η Barclays παραμένει καλά κεφαλαιοποιημένη με ισχυρή θέση ρευστότητας.
Misses
- Η τράπεζα ανακοίνωσε μείωση του NIM κυρίως λόγω της αυξημένης απόσβεσης των ανταμοιβών πελατών.
Στιγμιότυπα ερωτήσεων και απαντήσεων
- Τα στελέχη συζήτησαν την εν εξελίξει πώληση της μονάδας απόκτησης εμπόρων, περιγράφοντάς την ως πολύπλοκη και αναμένοντας περαιτέρω ενημέρωση.
- Η τράπεζα επικεντρώνεται στη βελτίωση της κεφαλαιακής αποτελεσματικότητας και αναμένει τους τελικούς κανόνες του Ηνωμένου Βασιλείου και των ΗΠΑ προτού σχολιάσει τις επιπτώσεις των κανονισμών της Βασιλείας 3.1.
- Ο στρατηγικός στόχος της Barclays περιλαμβάνει τη διατήρηση των RWAs της επενδυτικής τράπεζας σε σταθερά επίπεδα, ενώ παράλληλα αυξάνει τα RWAs σε άλλους τομείς με υψηλότερες αποδόσεις.
Η Barclays συνεχίζει να εφαρμόζει τη στρατηγική της για την επανεξισορρόπηση, βελτιώνοντας τις λειτουργικές και οικονομικές επιδόσεις σε όλους τους τομείς της. Η εστίαση της τράπεζας στην πειθαρχημένη εκτέλεση την έχει διατηρήσει σε καλό δρόμο για την επίτευξη των στρατηγικών της στόχων, όπως αποδεικνύεται από τα σταθερά αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου. Τα στελέχη της τράπεζας παραμένουν προσηλωμένα στην επίτευξη μιας πιο εύρωστης και αποτελεσματικής λειτουργίας, ενώ παράλληλα περιηγούνται στην πολυπλοκότητα των κανονιστικών αλλαγών και του μακροοικονομικού περιβάλλοντος.
InvestingPro Insights
Η Barclays PLC (BARC.L) επέδειξε ανθεκτικότητα στα τελευταία οικονομικά της αποτελέσματα, με έμφαση στη διατήρηση μιας σταθερής πορείας επιδόσεων. Σύμφωνα με τα στοιχεία της InvestingPro, η Barclays κατέχει σήμερα κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 42,93 δισ. δολαρίων, γεγονός που αντικατοπτρίζει τη σημαντική παρουσία της στον χρηματοπιστωτικό τομέα.
Μία από τις αξιοσημείωτες συμβουλές της InvestingPro επισημαίνει τον δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) της Barclays, ο οποίος διαμορφώνεται σε προσαρμοσμένο 7,22 για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το α' τρίμηνο του 2024. Πρόκειται για βελτίωση από τον τρέχοντα δείκτη P/E του 8,76, γεγονός που υποδηλώνει ότι τα κέρδη της τράπεζας αυξάνονται ταχύτερα από την τιμή της μετοχής της, υποδηλώνοντας ενδεχομένως μια υποτιμημένη μετοχή.
Ένας άλλος βασικός δείκτης είναι ο δείκτης τιμής προς λογιστική αξία (P/B) της τράπεζας, ο οποίος είναι 0,47 για την ίδια περίοδο. Αυτός ο χαμηλός δείκτης P/B θα μπορούσε να υποδηλώνει ότι η αγορά υποτιμά τα περιουσιακά στοιχεία της τράπεζας σε σχέση με την τιμή της μετοχής της ή ότι οι επενδυτές δεν είναι σίγουροι για τη μελλοντική ανάπτυξη.
Τα στοιχεία της InvestingPro αποκαλύπτουν επίσης μια μερισματική απόδοση 4,39% από τον Φεβρουάριο του 2024, σε συνδυασμό με μια αύξηση του μερίσματος κατά 8,87% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το πρώτο τρίμηνο του 2024. Αυτό καταδεικνύει τη δέσμευση της Barclays να επιστρέφει αξία στους μετόχους, γεγονός που ευθυγραμμίζεται με την ανακοίνωση της τράπεζας για συνολική πληρωμή 1,2 δισ. στερλινών για το πρώτο εξάμηνο του έτους.
Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες πληροφορίες, με συνολικά 15 InvestingPro Tips διαθέσιμες για την Barclays, παρέχοντας μια βαθύτερη εμβάθυνση στην οικονομική υγεία και την απόδοση της μετοχής της τράπεζας. Αυτές οι συμβουλές μπορούν να χρησιμεύσουν ως πολύτιμη πηγή για όσους επιθυμούν να λάβουν τεκμηριωμένες επενδυτικές αποφάσεις σχετικά με την Barclays PLC.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης