Η Johnson Controls International plc (JCI) ανακοίνωσε ισχυρές οικονομικές επιδόσεις για το τρίτο τρίμηνο του 2024, με οργανική αύξηση των πωλήσεων κατά 3% και διευρυμένο περιθώριο κέρδους στον τομέα 17,9%, ξεπερνώντας τις προσδοκίες. Η εταιρεία ανακοίνωσε την εκποίηση των δραστηριοτήτων της Residential and Light Commercial HVAC και Air Distribution Technologies, οι οποίες αντιπροσωπεύουν περίπου το 20% των σημερινών πωλήσεων.
Στο πλαίσιο της στρατηγικής της στροφής, η Johnson Controls επικεντρώνεται στο να γίνει ένας καθαρός πάροχος λύσεων για εμπορικά κτίρια, δίνοντας ιδιαίτερη έμφαση στα κέντρα δεδομένων. Η εταιρεία έχει επίσης ξεκινήσει το σχέδιο διαδοχής του Διευθύνοντος Συμβούλου της, διορίζοντας τον Patrick Decker στο Διοικητικό Συμβούλιο, και αναμένει να αυστηροποιήσει τις προβλέψεις της για τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή για το σύνολο του έτους σε ένα εύρος από 3,66 έως 3,69 δολάρια.
Βασικά συμπεράσματα
- Η Johnson Controls ανακοίνωσε περιθώριο κέρδους τομέα 17,9% και οργανική αύξηση πωλήσεων 3%, ανταποκρινόμενη στις προβλέψεις της.
- Η εταιρεία παρήγαγε πάνω από 500 εκατ. δολάρια σε ελεύθερες ταμειακές ροές και είδε αύξηση των υπηρεσιών κατά 9%.
- Ανακοινώθηκαν δύο σημαντικές εκποιήσεις, με αποτέλεσμα η εταιρεία να επικεντρωθεί εκ νέου σε λύσεις για εμπορικά κτίρια.
- Αναφέρεται ισχυρή προσαρμοσμένη απόδοση EPS, με το ανεκτέλεστο υπόλοιπο να αντισταθμίζει τα αυξημένα εταιρικά έξοδα.
- Η εταιρεία αναμένει αύξηση των πωλήσεων κατά 7% το 4ο τρίμηνο, με περιθώριο EBITA στον τομέα γύρω στο 19% και προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή από 1,23 έως 1,26 δολάρια.
- Η Johnson Controls εστιάζει στην ανάπτυξη των υπηρεσιών και των ψηφιακών προσφορών, αναμένοντας μεσαίο έως υψηλό μονοψήφιο ποσοστό ανάπτυξης στις δραστηριότητες παροχής υπηρεσιών και μεσαίο μονοψήφιο ποσοστό ανάπτυξης στις δραστηριότητες συστημάτων.
Προοπτικές της εταιρείας
- Οι προβλέψεις για τα προσαρμοσμένα κέρδη ανά μετοχή για το σύνολο του έτους περιορίστηκαν στα 3,66 έως 3,69 δολάρια.
- Η αύξηση των πωλήσεων του τέταρτου τριμήνου προβλέπεται να είναι περίπου 7%, με περιθώριο EBITA του τομέα περίπου 19%.
- Οι προσδοκίες για το σύνολο του έτους περιλαμβάνουν οργανική αύξηση των πωλήσεων κατά περίπου 3% και διεύρυνση του περιθωρίου EBITA του τομέα κατά περίπου 110 μονάδες βάσης.
- Η εταιρεία στοχεύει να γίνει ένας ολοκληρωμένος πάροχος λύσεων για εμπορικά κτίρια, με ιδιαίτερη έμφαση στα κέντρα δεδομένων.
Πτωτικές επισημάνσεις
- Η περιοχή Ασίας-Ειρηνικού παρουσίασε μείωση των πωλήσεων λόγω των αδυναμιών στην Κίνα.
- Ο τομέας Fire & Security παρουσίασε κάποια εξασθένηση, αν και μεσοπρόθεσμα αναμένεται ανάπτυξη σε μεσαίο μονοψήφιο ποσοστό.
Ανοδικές επισημάνσεις
- Η αύξηση των υπηρεσιών ήταν ισχυρή κατά 9%, επικυρώνοντας τις προσπάθειες μετασχηματισμού της εταιρείας.
- Ο τομέας Global Products και ο τομέας Global Residential παρουσίασαν οργανική αύξηση των πωλήσεων, με την APAC να αυξάνεται με μεσαίο μονοψήφιο ποσοστό.
- Ο τομέας Building Solutions σημείωσε αύξηση των παραγγελιών κατά 5% και οργανική αύξηση των πωλήσεων κατά 4%.
Misses
- Η εταιρεία αντιμετώπισε μια δύσκολη σύγκριση σε σχέση με το προηγούμενο έτος, λόγω των ισχυρών παραγγελιών στο τρίτο τρίμηνο του προηγούμενου έτους.
Σημαντικά σημεία ερωτήσεων και απαντήσεων
- Η Johnson Controls συζήτησε το ενδεχόμενο μεγάλων παραγγελιών στον κάθετο τομέα των κέντρων δεδομένων τα επόμενα τρίμηνα.
- Η εταιρεία εξέφρασε εμπιστοσύνη στη στρατηγική και την ηγεσία, συμπεριλαμβανομένης της επικείμενης μετάβασης του CEO.
- Η Johnson Controls αναμένει ότι η μετατροπή των ελεύθερων ταμειακών ροών θα είναι πάνω από 85% για το έτος και ότι θα συνεχίσει να βελτιώνεται μακροπρόθεσμα.
Συνοπτικά, η Johnson Controls διανύει μια περίοδο στρατηγικής αναπροσαρμογής, αποχωρώντας από ορισμένες επιχειρήσεις για να επικεντρωθεί σε βασικούς τομείς ανάπτυξης, ιδίως στους τομείς των εμπορικών κτιρίων και των κέντρων δεδομένων. Τα ισχυρά οικονομικά αποτελέσματα και οι αισιόδοξες προβλέψεις της εταιρείας αντικατοπτρίζουν την εμπιστοσύνη στη μελλοντική κατεύθυνση και τη λειτουργική στρατηγική της.
InvestingPro Insights
Η Johnson Controls International plc (JCI) έχει επιδείξει ισχυρές οικονομικές επιδόσεις και μια πιο προσεκτική ματιά στα δεδομένα σε πραγματικό χρόνο από το InvestingPro εμπλουτίζει την κατανόηση της τρέχουσας θέσης της εταιρείας στην αγορά. Με κεφαλαιοποίηση αγοράς 48,03 δισ. δολαρίων, η εταιρεία αποτελεί σημαντικό παίκτη στον κλάδο. Ο δείκτης P/E, ένα μέτρο της τρέχουσας τιμής της μετοχής της εταιρείας σε σχέση με τα κέρδη της ανά μετοχή, βρίσκεται στο 28,59, γεγονός που υποδηλώνει ότι οι επενδυτές μπορεί να αναμένουν υψηλότερη αύξηση των κερδών στο μέλλον σε σύγκριση με τα τρέχοντα κέρδη της εταιρείας.
Οι συμβουλές της InvestingPro για την JCI υπογραμμίζουν ότι η εταιρεία έχει καταφέρει να διατηρήσει σταθερά τις πληρωμές μερισμάτων για εντυπωσιακά 54 συνεχόμενα έτη, αναδεικνύοντας τη δέσμευσή της στις αποδόσεις των μετόχων. Αυτό υποστηρίζεται περαιτέρω από το γεγονός ότι η JCI έχει αυξήσει το μέρισμά της για 3 συνεχόμενα έτη. Ένα τέτοιο ιστορικό μπορεί να προσελκύσει τους επενδυτές που εστιάζουν στο εισόδημα, ιδίως αν ληφθεί υπόψη η τρέχουσα μερισματική απόδοση του 2,14%.
Στο λειτουργικό μέτωπο, η JCI διαπραγματεύεται με υψηλό πολλαπλασιαστή αποτίμησης EBITDA, ο οποίος μπορεί να αποτελεί ένδειξη της εμπιστοσύνης της αγοράς στη μελλοντική κερδοφορία και τις προοπτικές ανάπτυξής της. Αυτό ευθυγραμμίζεται με τις προβλέψεις των αναλυτών ότι η εταιρεία θα παραμείνει κερδοφόρα φέτος, ένα συναίσθημα που υποστηρίζεται από την κερδοφορία της κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Επιπλέον, η πρόσφατη μεγάλη άνοδος της τιμής της εταιρείας κατά 32,48% τους τελευταίους έξι μήνες αντανακλά το θετικό κλίμα των επενδυτών και τη δυναμική της αγοράς.
Για τους αναγνώστες που ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη εμβάθυνση στα οικονομικά στοιχεία και τις μελλοντικές προοπτικές της JCI, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές και πληροφορίες. Από τώρα, υπάρχουν διαθέσιμες 10 ακόμη Συμβουλές της InvestingPro για την JCI στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/JCI, οι οποίες μπορούν να παρέχουν στους επενδυτές μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση της οικονομικής κατάστασης και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης