Η Julius Bär, ο ελβετικός όμιλος ιδιωτικής τραπεζικής, ανακοίνωσε αύξηση των καθαρών κερδών και των καθαρών εισροών νέων χρημάτων στα αποτελέσματα του εξαμήνου 2024, υποδηλώνοντας ανάκαμψη της δυναμικής. Τα καθαρά κέρδη της εταιρείας αυξήθηκαν στα 460 εκατ. ελβετικά φράγκα και οι καθαρές εισροές νέου χρήματος ανήλθαν σε 3,7 δισ. ελβετικά φράγκα, εξαιρουμένης της απομόχλευσης.
Τα λειτουργικά έσοδα αυξήθηκαν κατά 8% σε σύγκριση με το δεύτερο εξάμηνο του 2023 και ο δείκτης κόστους προς έσοδα βελτιώθηκε από 73% σε 71%. Η Julius Bär ανέφερε επίσης πρόοδο στο πρόγραμμα βελτίωσης της αποδοτικότητας του κόστους με εξοικονόμηση 120 εκατ. ελβετικών φράγκων για το πρώτο εξάμηνο του έτους και στοχεύει στη μείωση του δείκτη κόστους προς έσοδα κάτω από το 64% έως το τέλος του 2025.
Βασικά συμπεράσματα
- Τα καθαρά κέρδη της Julius Bär αυξήθηκαν στα 460 εκατ. ελβετικά φράγκα με καθαρές εισροές νέου χρήματος ύψους 3,7 δισ. ελβετικών φράγκων, εξαιρουμένης της απομόχλευσης.
- Τα λειτουργικά έσοδα αυξήθηκαν κατά 8% σε σύγκριση με το δεύτερο εξάμηνο του 2023 και ο δείκτης κόστος/έσοδα βελτιώθηκε στο 71%.
- Η εταιρεία βρίσκεται σε καλό δρόμο με το πρόγραμμα αποδοτικότητας του κόστους, επιτυγχάνοντας εξοικονόμηση 120 εκατ. ελβετικών φράγκων.
- Η Julius Bär στοχεύει σε ένα περιθώριο επαναλαμβανόμενου εισοδήματος 39 έως 40 μονάδων βάσης έως το 2025.
- Ο δείκτης κεφαλαίου CET1 είναι ισχυρός στο 16,3%, με δείκτη κάλυψης ρευστότητας 325%.
Προοπτικές της εταιρείας
- Η Julius Bär στοχεύει σε δείκτη κόστους/εσόδων κάτω του 64% έως το τέλος του 2025.
- Η εταιρεία σχεδιάζει να προσλάβει έως και 60 καθαρούς διαχειριστές σχέσεων μέχρι το τέλος του έτους και να επικεντρωθεί στην ανάπτυξη των δραστηριοτήτων και την αποτελεσματικότητα.
Πτωτικές επισημάνσεις
- Τα κέρδη προ φόρων μειώθηκαν κατά 15% σε 551 εκατ. ελβετικά φράγκα και το περιθώριο προ φόρων μειώθηκε κατά 5 μονάδες βάσης.
- Τα καθαρά έσοδα από χρηματοοικονομικά μέσα σε εύλογη αξία μέσω των αποτελεσμάτων αυξήθηκαν κατά 7%, αλλά επηρεάστηκαν από τη ζημία που σχετίζεται με την πώληση της Kairos.
- Οι υποκείμενες καθαρές πιστωτικές ζημίες αυξήθηκαν κατά 9 εκατ. ελβετικά φράγκα σε 7 εκατ. ελβετικά φράγκα.
Ανοδικές επισημάνσεις
- Τα καθαρά έσοδα από προμήθειες και αμοιβές αυξήθηκαν κατά 14% σε σχεδόν 1,1 δισ. ελβετικά φράγκα, λόγω της στροφής προς προϊόντα με επαναλαμβανόμενες αμοιβές.
- Η εταιρεία έχει ισχυρό δείκτη CET1 16,3% και δείκτη κάλυψης ρευστότητας 325%.
- Η Julius Bär είναι βέβαιη για τη σταθερότητα των καθαρών εσόδων από τόκους κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Λείπει
- Το μεικτό περιθώριο κέρδους ανέκαμψε σε σχέση με το προηγούμενο εξάμηνο, αλλά παραμένει κάτω από το υψηλό πολλών ετών και διαμορφώνεται στις 85 μονάδες βάσης.
- Τα λειτουργικά έξοδα αυξήθηκαν κατά 1% λόγω της αύξησης των δαπανών προσωπικού κατά 4%, παρά τη μείωση των γενικών εξόδων κατά 7%.
Κύρια σημεία ερωτήσεων και απαντήσεων
- Ο Julius Bär καλωσόρισε τον Stefan Bollinger ως διορισμένο διευθύνοντα σύμβουλο και συζήτησε την εφαρμογή της στρατηγικής της εταιρείας.
- Η εταιρεία συζήτησε την επαναγορά μετοχών, δηλώνοντας ότι το κεφάλαιο είναι ισχυρό και δεν αποτελεί θέμα.
- Τα στελέχη εξέφρασαν αισιοδοξία για τις καθαρές ροές στα επόμενα τρίμηνα και επιβεβαίωσαν ότι οι οικονομικοί στόχοι τους για το 2025 εξακολουθούν να ισχύουν.
- Όσον αφορά την έρευνα της FINMA, η εταιρεία διεξάγει ενδελεχή ανάλυση που αναμένεται να ολοκληρωθεί το δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Η εξαμηνιαία έκθεση της Julius Bär για το 2024 αντικατοπτρίζει μια εταιρεία που βρίσκεται σε φάση ανάπτυξης και βελτιστοποίησης της αποδοτικότητας. Με σαφή εστίαση στη μείωση του κόστους και έμφαση στην ενίσχυση του ανθρώπινου δυναμικού των διαχειριστών σχέσεων, η Julius Bär τοποθετείται για βιώσιμη επιχειρηματική ανάπτυξη.
Οι ισχυροί δείκτες κεφαλαίου και η κάλυψη της ρευστότητας της εταιρείας υποδηλώνουν μια εύρωστη οικονομική βάση, ενώ η δέσμευση για την πρόσληψη και τη βελτιστοποίηση του δυναμικού των διαχειριστών σχέσεών της αντανακλά μια στρατηγική προσανατολισμένη στην ενίσχυση των υπηρεσιών προς τους πελάτες και την επέκταση της παρουσίας της στην αγορά. Παρά τις ορισμένες προκλήσεις στα λειτουργικά έσοδα και το μικτό περιθώριο κέρδους, οι συνολικές προοπτικές παραμένουν θετικές, καθώς η Julius Bär συνεχίζει να εκτελεί τις στρατηγικές της πρωτοβουλίες και να προσαρμόζεται στο εξελισσόμενο τοπίο της διαχείρισης πλούτου.
InvestingPro Insights
Τα τελευταία οικονομικά αποτελέσματα της Julius Bär δίνουν την εικόνα μιας εταιρείας σε ανάκαμψη, με αξιοσημείωτη αύξηση των καθαρών κερδών και των καθαρών εισροών νέων χρημάτων. Καθώς οι επενδυτές εξετάζουν τις επιπτώσεις αυτών των αποτελεσμάτων, ορισμένες μετρήσεις και πληροφορίες από την InvestingPro μπορούν να φωτίσουν περαιτέρω την οικονομική υγεία και τις προοπτικές της εταιρείας.
Τα στοιχεία της InvestingPro δείχνουν κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 11,12 δισεκατομμυρίων δολαρίων, υπογραμμίζοντας τη σημαντική παρουσία της εταιρείας στον τομέα της ιδιωτικής τραπεζικής. Ο δείκτης P/E, ένα μέτρο της τρέχουσας τιμής της μετοχής της εταιρείας σε σχέση με τα κέρδη ανά μετοχή, ανέρχεται σε 21,76, υποδηλώνοντας ότι οι επενδυτές είναι διατεθειμένοι να πληρώσουν ένα premium για το δυναμικό κερδών της Julius Bär. Επιπλέον, τα έσοδα της εταιρείας για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το 4ο τρίμηνο του 2023 αναφέρθηκαν στα 3,8516 δισ. δολάρια, παρά τη μείωση της αύξησης των εσόδων κατά την ίδια περίοδο.
Μια συμβουλή της InvestingPro υπογραμμίζει ότι οι αναλυτές προβλέπουν κερδοφορία για την Julius Bär φέτος, γεγονός που ευθυγραμμίζεται με τα θετικά στοιχεία καθαρού κέρδους της εταιρείας. Επιπλέον, η εταιρεία έχει διατηρήσει τις πληρωμές μερίσματος για 15 συνεχόμενα έτη, γεγονός που αποδεικνύει τη δέσμευσή της για απόδοση στους μετόχους ακόμη και σε συνθήκες κυμαινόμενης αγοράς. Αυτό είναι ιδιαίτερα σημαντικό δεδομένου του σημερινού περιβάλλοντος όπου οι επενδυτές αναζητούν σταθερότητα και αξιόπιστες ροές εισοδήματος.
Για όσους επιθυμούν να εμβαθύνουν στα οικονομικά στοιχεία και τις μελλοντικές προοπτικές της εταιρείας, υπάρχουν διαθέσιμες πρόσθετες Συμβουλές InvestingPro. Οι επενδυτές μπορούν να χρησιμοποιήσουν τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για να κερδίσουν έως και 10% έκπτωση σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή διετή συνδρομή Pro+, παρέχοντας πρόσβαση σε μια ολοκληρωμένη σειρά από πληροφορίες που μπορούν να ενημερώσουν για τις επενδυτικές αποφάσεις. Με συνολικά πέντε InvestingPro Tips που παρατίθενται, συμπεριλαμβανομένων των δύο που αναφέρθηκαν παραπάνω, οι συνδρομητές μπορούν να αποκτήσουν μια πιο αποχρωματισμένη κατανόηση των επιδόσεων και των δυνατοτήτων της Julius Bär.
Οι γνώσεις που παρέχει η InvestingPro, σε συνδυασμό με την τελευταία εξαμηνιαία έκθεση της εταιρείας, υποδηλώνουν ότι η Julius Bär πλοηγείται στην αναπτυξιακή της πορεία με στρατηγική εστίαση, παρά τις προκλήσεις στα περιθώρια μικτού κέρδους και στα λειτουργικά έσοδα. Τα συνεχιζόμενα μέτρα αποδοτικότητας κόστους της εταιρείας και οι στρατηγικές επενδύσεις στο εργατικό δυναμικό της υποδηλώνουν μια προληπτική προσέγγιση για την ενίσχυση της θέσης της στην αγορά στο ανταγωνιστικό τοπίο της ιδιωτικής τραπεζικής.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης