Η Northern Trust Corporation (NTRS) ανακοίνωσε ισχυρά κέρδη για το δεύτερο τρίμηνο του 2024, με αξιοσημείωτο κέρδος προ φόρων από την ανταλλαγή κοινών μετοχών Visa Class B, σταθερή αύξηση των αμοιβών στον τομέα Wealth and Asset Management και αύξηση των περιουσιακών στοιχείων υπό θεματοφυλακή και διαχείριση. Τα καθαρά κέρδη ανήλθαν σε 896 εκατ. δολάρια, με τα κέρδη ανά μετοχή να διαμορφώνονται στα 4,34 δολάρια.
Η εταιρεία υπογράμμισε τις στρατηγικές επενδύσεις στην επιχειρηματική ανθεκτικότητα και την τεχνολογική υποδομή, οι οποίες χρηματοδοτήθηκαν από τη νομισματοποίηση των μετοχών της Visa. Παρά τις αυξημένες δαπάνες και τη χρέωση αναδιάρθρωσης, η Northern Trust διατηρεί ισχυρά επίπεδα κεφαλαίων και συνέχισε να επιστρέφει κεφάλαια στους μετόχους μέσω μερισμάτων και επαναγοράς μετοχών.
Βασικά συμπεράσματα
- Οι προμήθειες εμπιστευμάτων αυξήθηκαν κατά 6%, με την αύξηση των προμηθειών εμπιστευμάτων Wealth Management να ανέρχεται στο 9% σε ετήσια βάση.
- Η Northern Trust ανέφερε κέρδη προ φόρων ύψους σχεδόν 900 εκατ. δολαρίων από την ανταλλαγή μετοχών Visa Class B.
- Τα καθαρά κέρδη για το τρίμηνο ανήλθαν σε 896 εκατ. δολάρια, με κέρδη ανά μετοχή 4,34 δολάρια.
- Τα περιουσιακά στοιχεία υπό φύλαξη και διαχείριση, καθώς και τα περιουσιακά στοιχεία υπό διαχείριση, σημείωσαν αύξηση σε ετήσια βάση.
- Η εταιρεία επέστρεψε 405 εκατ. δολάρια στους μετόχους μέσω μερισμάτων και επαναγοράς μετοχών.
- Η Northern Trust σχεδιάζει να συνεχίσει να επενδύει στην επιχειρηματική ανθεκτικότητα και την τεχνολογία με τα έσοδα της Visa.
- Ο αριθμός των εργαζομένων σε ισοδύναμο πλήρους απασχόλησης μειώθηκε κατά 2% και η εταιρεία στοχεύει σε εξοικονόμηση κόστους τουλάχιστον 50% από μια δαπάνη αναδιάρθρωσης ύψους 200 εκατ. δολαρίων.
Προοπτικές της εταιρείας
- Η Northern Trust επικεντρώνεται σε επεκτάσιμες νέες επιχειρηματικές ευκαιρίες με μια προσέγγιση πωλήσεων πολλαπλών συνδέσεων.
- Οι επενδύσεις στην τεχνολογική υποδομή και την ανθεκτικότητα θα συνεχιστούν για τα επόμενα τρίμηνα.
- Το υπόλοιπο 50% των μετοχών της Visa θα μετατραπεί σε χρήμα στο μέλλον.
- Η εταιρεία στοχεύει σε μακροπρόθεσμη αύξηση των εξόδων κατά 5% ή λιγότερο και αναμένει λειτουργική μόχλευση τελών κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους.
Πτωτικές επισημάνσεις
- Η εταιρεία αντιμετωπίζει ανταγωνιστικές πιέσεις στον τομέα της διαχείρισης πλούτου, γεγονός που οδηγεί σε πιθανές προσαρμογές στην τιμολόγηση.
- Ανακοινώθηκε δαπάνη αναδιάρθρωσης ύψους 200 εκατ. δολαρίων για τη βελτίωση της παραγωγικότητας και της αποδοτικότητας του εργατικού δυναμικού.
- Ο αριθμός των εργαζομένων πλήρους απασχόλησης μειώθηκε κατά 500 άτομα σε σύγκριση με το προηγούμενο έτος.
- Οι δαπάνες αυξήθηκαν κατά 6,6%, με τις δαπάνες για εξωτερικές υπηρεσίες και εξοπλισμό/λογισμικό να αυξάνονται κατά 12% και 3% αντίστοιχα.
Ανοδικές επισημάνσεις
- Η διαχείριση περιουσιακών στοιχείων παρουσίασε θετικές ροές ρευστότητας για έκτο συνεχόμενο τρίμηνο.
- Η εξυπηρέτηση περιουσιακών στοιχείων παρουσίασε υγιή όγκο συναλλαγών και αύξηση των νέων εργασιών.
- Η Northern Trust ορίστηκε θεματοφύλακας για τη Nest Invest, το μεγαλύτερο συνταξιοδοτικό πρόγραμμα εργασίας στο Ηνωμένο Βασίλειο.
- Η εταιρεία ανέφερε ισχυρά επίπεδα κεφαλαίων και κανονιστικών δεικτών, με τον δείκτη κοινών μετοχών της κατηγορίας 1 να αυξάνεται στο 12,6%.
Misses
- Η εταιρεία δεν παρείχε συγκεκριμένες εκτιμήσεις για τα έσοδα ή τα έξοδα από αμοιβές για τα επόμενα τρίμηνα.
- Η απώλεια ενός πελάτη θα επηρεάσει τα έσοδα από αμοιβές κατά μερικά εκατομμύρια δολάρια.
- Η εταιρεία απέφυγε να δώσει λεπτομερείς προβλέψεις για την αύξηση των εξόδων το 2025.
Κύρια σημεία των ερωτήσεων και απαντήσεων
- Τα στελέχη τόνισαν την ανάγκη προσαρμογής της τιμολόγησης των καταθέσεων πλούτου ως απάντηση στους ανταγωνιστές.
- Η εταιρεία έλαβε μέτρα για τη μείωση του κόστους των καταθέσεων σε ευθυγράμμιση με τη μείωση των επιτοκίων της ΕΚΤ.
- Η Northern Trust είναι σε θέση να μεταφέρει τις μειώσεις των επιτοκίων στους πελάτες της μειώνοντας τις αποδόσεις των καταθέσεων.
- Δεν υπάρχουν επί του παρόντος σχέδια για την αλλαγή της δυνατότητας των πελατών να επιλέγουν χρηματικά κεφάλαια με απόδοση 5%, αλλά θα εξεταστούν προσαρμογές με βάση τις ανταγωνιστικές πιέσεις.
Η Northern Trust Corporation συνεχίζει να περιηγείται στο ανταγωνιστικό τοπίο της διαχείρισης πλούτου, αξιοποιώντας τα στρατηγικά κέρδη και εστιάζοντας στη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη και ανθεκτικότητα. Με ένα σαφές σχέδιο για την αξιοποίηση των περιουσιακών της στοιχείων και τη διατήρηση της λειτουργικής της αποτελεσματικότητας, η εταιρεία παραμένει ένας ισχυρός παίκτης στον κλάδο των χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών.
InvestingPro Insights
Η Northern Trust Corporation (NTRS) επέδειξε ισχυρές οικονομικές επιδόσεις κατά το δεύτερο τρίμηνο του 2024, υποστηριζόμενες από τη σταθερή αύξηση των προμηθειών και ένα σημαντικό κέρδος προ φόρων. Εμβαθύνοντας περισσότερο στην οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά, βρίσκουμε αρκετές πληροφορίες από την InvestingPro που μπορεί να ενδιαφέρουν τους επενδυτές:
InvestingPro Data:
- Η εταιρεία μπορεί να υπερηφανεύεται για κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 17,27 δισεκατομμυρίων δολαρίων, γεγονός που υποδηλώνει τη σημαντική παρουσία της στον τομέα των χρηματοοικονομικών υπηρεσιών.
- Με δείκτη τιμής προς κέρδη (P/E) 11,72 και προσαρμοσμένο δείκτη P/E για τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το β' τρίμηνο του 2024 στο 11,36, η Northern Trust διαπραγματεύεται σε χαμηλή αποτίμηση σε σχέση με τη βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών.
- Η μερισματική απόδοση της εταιρείας κατά την ημερομηνία που παρέχεται ανέρχεται σε 3,48%, γεγονός που αποδεικνύει τη δέσμευσή της στην απόδοση των μετόχων, καθώς διατηρεί τις μερισματικές πληρωμές για 54 συναπτά έτη.
Συμβουλές InvestingPro:
- Οι αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τα κέρδη τους για την προσεχή περίοδο, γεγονός που υποδηλώνει ότι οι επενδυτές θα πρέπει να παρακολουθούν τις επερχόμενες οικονομικές καταστάσεις για πιθανές αλλαγές στις προοπτικές της εταιρείας.
- Παρά τα αδύναμα περιθώρια μικτού κέρδους, η Northern Trust προβλέπεται να είναι κερδοφόρα φέτος, και ήταν κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Αυτό υποδηλώνει την ικανότητα της εταιρείας να διαχειρίζεται αποτελεσματικά τα οικονομικά της μεγέθη παρά τις πιέσεις στα περιθώρια κέρδους.
Για τους επενδυτές που επιθυμούν να διερευνήσουν περαιτέρω αυτές τις μετρήσεις και να αποκαλύψουν πρόσθετες πληροφορίες, υπάρχουν περισσότερες Συμβουλές της InvestingPro διαθέσιμες στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/NTRS. Χρησιμοποιήστε τον κωδικό κουπονιού PRONEWS24 για να αποκτήσετε έως και 10% έκπτωση σε μια ετήσια συνδρομή Pro και μια ετήσια ή εξαμηνιαία συνδρομή Pro+ και να αποκτήσετε πρόσβαση σε επιπλέον 5 InvestingPro Tips που θα μπορούσαν να ενημερώσουν τις επενδυτικές σας αποφάσεις για την Northern Trust Corporation.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης