Την Παρασκευή, η Susquehanna Financial Group αύξησε τον στόχο της τιμής της μετοχής για τη Fiserv (NYSE:FI) στα 230$ από 190$, επαναλαμβάνοντας παράλληλα τη θετική αξιολόγηση για την εταιρεία. Οι αναλυτές της εταιρείας επισήμαναν διάφορες εταιρικές πρωτοβουλίες που θα μπορούσαν δυνητικά να επιτρέψουν στη Fiserv να επιτύχει διψήφια αύξηση εσόδων στο μέσο του κύκλου.
Μεταξύ αυτών των πρωτοβουλιών είναι η σταθεροποίηση των εσόδων από την επεξεργασία τραπεζικών συναλλαγών μέσω καινοτόμων προϊόντων όπως το CashFlow Central και το XD, η σταδιακή κατάργηση παρωχημένων τραπεζικών πυρήνων σε συνδυασμό με στρατηγικές πρόσθετων πωλήσεων, η απόκτηση μεριδίου αγοράς με υπηρεσίες δικτύου STAR, η επιτυχία στον τομέα των εκδοτών και η επέκταση της διείσδυσης της πλατφόρμας Clover με πρόσθετες προσφορές λογισμικού.
Οι αναλυτές της Susquehanna πιστεύουν ότι αυτές οι στρατηγικές δεν αντικατοπτρίζονται πλήρως στην τρέχουσα αποτίμηση της μετοχής, η οποία διαπραγματεύεται περίπου 16 φορές τα κέρδη. Υποδεικνύουν ότι εάν η Fiserv μπορέσει πράγματι να αυξήσει τα έσοδά της κατά διψήφιο ποσοστό κατά τη διάρκεια μιας περιόδου μέσου κύκλου, η τρέχουσα τιμή της μετοχής δεν τιμολογεί επαρκώς αυτή τη δυνατότητα.
Υπό το φως της αναμενόμενης επιτάχυνσης της αύξησης των εσόδων, η Susquehanna έχει αυξήσει τις εκτιμήσεις της για τη Fiserv και έχει διευρύνει το πολλαπλάσιο αποτίμησης. Ο αναθεωρημένος στόχος τιμής των 230$ λαμβάνει υπόψη τις προσδοκίες της εταιρείας για την οικονομική απόδοση της εταιρείας.
Η Fiserv, ένας πάροχος τεχνολογίας χρηματοοικονομικών υπηρεσιών, έχει επικεντρωθεί σε διάφορους τομείς ανάπτυξης, συμπεριλαμβανομένης της καινοτομίας προϊόντων και της επέκτασης της αγοράς. Οι προσπάθειες της εταιρείας να καταργήσει παλαιά συστήματα και να προωθήσει νεότερα, πιο σχετικά προϊόντα αποτελούν μέρος της ευρύτερης στρατηγικής της για τη διατήρηση ανταγωνιστικού πλεονεκτήματος στον τομέα της χρηματοοικονομικής τεχνολογίας.
Ο αυξημένος στόχος τιμής από τη Susquehanna αντικατοπτρίζει την εμπιστοσύνη στην ικανότητα της Fiserv να εκτελέσει τις βασικές της πρωτοβουλίες και να επιτύχει την αναμενόμενη αύξηση των εσόδων. Αυτή η προσαρμογή στην αποτίμηση λειτουργεί ως ένδειξη της θετικής προοπτικής της εταιρείας για τις οικονομικές προοπτικές της Fiserv.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Fiserv, ένας κορυφαίος παγκόσμιος πάροχος τεχνολογικών λύσεων πληρωμών και χρηματοοικονομικών υπηρεσιών, έχει δει πολυάριθμες προσαρμογές στους στόχους τιμών των μετοχών της από διάφορες χρηματοοικονομικές εταιρείες.
Οι Baird, Bernstein, RBC Capital, TD Cowen και BMO Capital έχουν όλες εκφράσει εμπιστοσύνη στη στρατηγική ανάπτυξης της Fiserv και στις μελλοντικές προοπτικές της. Αξιοσημείωτο είναι ότι η Baird αύξησε τον στόχο τιμής για τις μετοχές της Fiserv στα 210$, ενώ η Bernstein έθεσε νέο στόχο στα 244$, με τις δύο εταιρείες να διατηρούν αξιολόγηση Outperform.
Η Fiserv ανέφερε πρόσφατα αύξηση 7% σε ετήσια βάση στα έσοδα του δεύτερου τριμήνου του 2024, φτάνοντας σε ρεκόρ τα 5,11 δισεκατομμύρια δολάρια, και αύξηση 31% στα κέρδη του δεύτερου τριμήνου.
Παρά την αναμενόμενη μη ταμειακή επιβάρυνση απομείωσης μεταξύ 400 εκατομμυρίων και 600 εκατομμυρίων δολαρίων λόγω της λήξης της κοινοπραξίας της με την Wells Fargo, η Fiserv διατηρεί τις μεσοπρόθεσμες προοπτικές απόδοσης, προβλέποντας οργανική αύξηση εσόδων 9-12% και αύξηση προσαρμοσμένων κερδών ανά μετοχή 14-18% για το 2025 και το 2026.
Στο στρατηγικό μέτωπο, η Fiserv έχει συνάψει πολυετή συμφωνία για τη συνέχιση της παροχής υπηρεσιών επεξεργασίας για τους εμπορικούς πελάτες της Wells Fargo και διεύρυνε τη συνεργασία της με την PayPal για τη βελτίωση της διαδικασίας πληρωμής για τους εμπόρους των ΗΠΑ. Αυτές είναι μερικές από τις πρόσφατες εξελίξεις για τη Fiserv.
ΙnvestingPro Tips
Η πρόσφατη απόδοση και τα οικονομικά μεγέθη της Fiserv ευθυγραμμίζονται με την αισιόδοξη προοπτική της Susquehanna. Σύμφωνα με τα δεδομένα του InvestingPro, η Fiserv έχει επιδείξει ισχυρή ανάπτυξη, με συνολική απόδοση τιμής 73,1% τον τελευταίο χρόνο και 33,24% τους τελευταίους έξι μήνες. Αυτή η ισχυρή απόδοση αντικατοπτρίζεται στη διαπραγμάτευση της μετοχής κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, με την τρέχουσα τιμή στο 98,43% της κορυφής της.
Η οικονομική υγεία της εταιρείας φαίνεται σταθερή, με κεφαλαιοποίηση αγοράς 112,69 δισεκατομμυρίων δολαρίων και έσοδα 19,78 δισεκατομμυρίων δολαρίων τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Η αύξηση των εσόδων της Fiserv κατά 7,2% κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου, σε συνδυασμό με ένα υγιές περιθώριο μικτού κέρδους 60,96%, υποστηρίζει τη δυνατότητα για τη διψήφια ανάπτυξη που προβλέπει η Susquehanna.
Τα InvestingPro Tips υπογραμμίζουν ότι η Fiserv διαπραγματεύεται σε χαμηλό δείκτη P/E σε σχέση με την βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών της, με δείκτη PEG 0,72. Αυτό υποδηλώνει ότι η μετοχή μπορεί να είναι υποτιμημένη λαμβάνοντας υπόψη τις προοπτικές ανάπτυξής της, ευθυγραμμιζόμενη με την άποψη της Susquehanna ότι η τρέχουσα αποτίμηση δεν αντικατοπτρίζει πλήρως τις δυνατότητες της εταιρείας.
Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 12 επιπλέον συμβουλές για τη Fiserv, παρέχοντας βαθύτερες γνώσεις σχετικά με την οικονομική θέση και την απόδοση της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης