Την Τρίτη, η Morgan Stanley διατήρησε την αξιολόγηση Overweight για τη μετοχή της DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG), αλλά μείωσε την τιμή-στόχο στα 47,00 δολάρια από τα προηγούμενα 51,00 δολάρια. Η προσαρμογή ακολουθεί τις προβλέψεις της DraftKings για το δεύτερο τρίμηνο και το σύνολο του έτους 2024 για τα EBITDA, οι οποίες υπολείπονται των προσδοκιών της Morgan Stanley λόγω της ασθενέστερης κερδοφορίας. Αυτό αποδόθηκε στο αυξημένο κόστος που σχετίζεται με την απόκτηση περισσότερων πελατών και όχι σε αύξηση του κόστους ανά πελάτη.
Οι επιδόσεις του πρόσφατου τριμήνου ώθησαν τη Morgan Stanley να προβεί σε ενδελεχή ανάλυση των οικονομικών των χρηστών, εστιάζοντας στις δυνατότητες ανάπτυξης και κερδοφορίας της DraftKings. Ως αποτέλεσμα, ο οίκος αναθεώρησε τις εκτιμήσεις του για να λάβει υπόψη του υψηλότερα έσοδα σε συνδυασμό με μια πιο παρατεταμένη περίοδο μέχρι την επίτευξη κερδοφορίας EBITDA.
Η επανάληψη της αξιολόγησης Overweight από τη Morgan Stanley υποδηλώνει τη συνεχιζόμενη εμπιστοσύνη της στο δυναμικό της DraftKings, παρά τις βραχυπρόθεσμες προκλήσεις που εντοπίστηκαν. Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος αντανακλά μια πιο επιφυλακτική προοπτική σχετικά με το χρονικό πλαίσιο για την επίτευξη των στόχων κερδοφορίας της εταιρείας.
Η προσαρμογή των οικονομικών προβλέψεων της DraftKings και η επακόλουθη αλλαγή του στόχου τιμής από τη Morgan Stanley έρχονται καθώς η εταιρεία περιηγείται στο ανταγωνιστικό τοπίο της απόκτησης πελατών στον κλάδο του διαδικτυακού στοιχήματος. Η ανάλυση της εταιρείας υποδηλώνει ότι ενώ τα έσοδα μπορεί να αυξηθούν, η πορεία προς την κερδοφορία EBITDA μπορεί να διαρκέσει περισσότερο από ό,τι αναμενόταν προηγουμένως.
Η επικαιροποιημένη τιμή-στόχος των 47,00 δολαρίων αντιπροσωπεύει την τρέχουσα αποτίμηση της Morgan Stanley για την DraftKings Inc. με βάση τα τελευταία διαθέσιμα οικονομικά στοιχεία και τις συνθήκες της αγοράς. Η DraftKings, ως εταιρεία εισηγμένη στο NASDAQ, συνεχίζει να είναι ένας παρακολουθούμενος παίκτης στην αγορά διαδικτυακών αθλητικών στοιχημάτων.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η DraftKings σημείωσε σημαντική αύξηση στην απόκτηση πελατών και στα έσοδα. Η πρόσφατη τριμηνιαία έκθεση της εταιρείας ανέφερε αύξηση 80% σε νέους πελάτες online αθλητικών στοιχημάτων (OSB) και iGaming σε ετήσια βάση και αύξηση 26% στα έσοδα σε 1,104 δισ. δολάρια. Αξίζει να σημειωθεί ότι η DraftKings μείωσε επίσης το κόστος μάρκετινγκ κατά πάνω από 40% και ανακοίνωσε πρόγραμμα επαναγοράς μετοχών ύψους έως και 1 δισεκατομμυρίου δολαρίων.
Όσον αφορά την οικονομική καθοδήγηση, η DraftKings αναθεώρησε προς τα κάτω τα προβλεπόμενα EBITDA για το 2024 σε ένα εύρος από 340 έως 420 εκατομμύρια δολάρια. Η προσαρμογή αυτή οφείλεται κυρίως στην αύξηση του φορολογικού συντελεστή Αθλητικό Στοίχημα στο Ιλινόις. Ωστόσο, η εταιρεία διατηρεί την πρόβλεψή της για προσαρμοσμένο EBITDA από 900 εκατομμύρια έως 1 δισεκατομμύριο δολάρια για το οικονομικό έτος 2025.
Οι αναλυτές των Truist Securities, Stifel και Oppenheimer έχουν προσαρμόσει τους στόχους τιμών τους για την DraftKings, επικαλούμενοι λόγους όπως οι αλλαγές στη δυναμική των κερδών και των ζημιών και οι επερχόμενες προσαυξήσεις υψηλής φορολογίας. Οι αναθεωρήσεις των τιμών-στόχων κυμαίνονται από 48 έως 55 δολάρια, αλλά όλες οι εταιρείες διατηρούν την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή.
Στο μέτωπο της συγχώνευσης, η DraftKings ανακοίνωσε την ομαλή εξέλιξη της ενσωμάτωσης της Jackpocket, αναμένοντας θετικό προσαρμοσμένο EBITDA από την εξαγορά κατά το οικονομικό έτος 2025. Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις υπογραμμίζουν τις συνεχείς προσπάθειες της DraftKings να πλοηγηθεί στις αλλαγές του κλάδου και να διατηρήσει την ανάπτυξη.
InvestingPro Insights
Καθώς η Morgan Stanley παρέχει αναθεωρημένες προοπτικές για την DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG), είναι πολύτιμο να εξετάσετε τα τελευταία δεδομένα και συμβουλές της InvestingPro που θα μπορούσαν να ενημερώσουν περαιτέρω τους επενδυτές. Σύμφωνα με στοιχεία σε πραγματικό χρόνο, η DraftKings διαθέτει κεφαλαιοποίηση αγοράς 14,49 δισ. δολαρίων, υπογραμμίζοντας τη σημαντική παρουσία της στην αγορά online αθλητικών στοιχημάτων. Παρά τις πρόσφατες προκλήσεις, η εταιρεία έχει σημειώσει αξιοσημείωτη αύξηση των εσόδων της, με αύξηση 43,26% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Αυτό ευθυγραμμίζεται με την πρόβλεψη των αναλυτών για αύξηση των πωλήσεων κατά το τρέχον έτος, ένα θετικό σημάδι για τους δυνητικούς επενδυτές.
Ωστόσο, ο δρόμος προς την κερδοφορία φαίνεται να αποτελεί θέμα ανησυχίας, όπως αντικατοπτρίζεται στον αρνητικό δείκτη P/E της DraftKings, ο οποίος ανέρχεται σε -34,83, σηματοδοτώντας ότι η εταιρεία δεν είναι επί του παρόντος κερδοφόρα. Οι συμβουλές της InvestingPro υποδεικνύουν ότι, ενώ οι αναλυτές προβλέπουν ότι η DraftKings θα γίνει κερδοφόρα φέτος, η μετοχή είναι ευμετάβλητη και τα πήγε άσχημα τον τελευταίο μήνα, με συνολική απόδοση τιμής -21,16%. Επιπλέον, η μετοχή θεωρείται ότι βρίσκεται σε υπερπουλημένη περιοχή σύμφωνα με τον δείκτη σχετικής ισχύος (RSI), γεγονός που θα μπορούσε να ενδιαφέρει τους επενδυτές που αναζητούν πιθανή ανάκαμψη.
Για όσους σκέφτονται να προσθέσουν τη DraftKings στο χαρτοφυλάκιό τους, αξίζει να σημειωθεί ότι η εταιρεία λειτουργεί με μέτριο επίπεδο χρέους και δεν καταβάλλει μέρισμα στους μετόχους. Με αυτές τις γνώσεις στο χέρι, οι επενδυτές μπορεί να βρουν πρόσθετη αξία στις 13 άλλες συμβουλές της InvestingPro που είναι διαθέσιμες στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/DKNG, οι οποίες παρέχουν μια πιο ολοκληρωμένη άποψη της οικονομικής κατάστασης και της θέσης της DraftKings στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης