Την Τρίτη, η Inari Medical Inc. (NASDAQ:NARI) έλαβε επιβεβαίωση της σύστασης Αγοράς και τιμή-στόχο 86,00$ από την BTIG μετά τη δημοσίευση των οικονομικών αποτελεσμάτων της εταιρείας για το τρίτο τρίμηνο. Η Inari Medical ανέφερε έσοδα τρίτου τριμήνου ύψους 153,4 εκατομμυρίων δολαρίων, σημειώνοντας αύξηση 21,4% σε ετήσια βάση και 5% σε τριμηνιαία βάση, ξεπερνώντας την εκτίμηση της αγοράς για 150,7 εκατομμύρια δολάρια.
Η εταιρεία είχε προηγουμένως υποδείξει πρόβλεψη πωλήσεων τρίτου τριμήνου περίπου 150 εκατομμυρίων δολαρίων, καθιστώντας αυτό μια υπεραπόδοση περίπου 3 εκατομμυρίων δολαρίων έναντι των προσδοκιών, που αποδίδεται στην ανάπτυξη των πωλήσεων VTE στις ΗΠΑ και των διεθνών πωλήσεων.
Η εταιρεία αναθεώρησε προς τα πάνω τις προβλέψεις της για τα ετήσια έσοδα κατά 3,5 εκατομμύρια δολάρια στο μέσο σημείο, αναμένοντας πλέον μεταξύ 601,5 εκατομμυρίων και 604,5 εκατομμυρίων δολαρίων, αντιπροσωπεύοντας αύξηση 21,9-22,5% σε ετήσια βάση. Αυτή η προσαρμογή έρχεται μετά το προηγούμενο εύρος που είχε οριστεί μεταξύ 594,5 εκατομμυρίων και 604,5 εκατομμυρίων δολαρίων.
Το αναφερόμενο τρίμηνο είδε επίσης βελτίωση στη λειτουργική ζημία, η οποία μειώθηκε στα 13,6 εκατομμύρια δολάρια. Τα μικτά περιθώρια έδειξαν μια μικρή αύξηση σε τριμηνιαία βάση, φτάνοντας το 87,1%.
Η Inari Medical επανέλαβε τον στόχο της να επιτύχει διατηρήσιμη λειτουργική κερδοφορία στο πρώτο εξάμηνο του 2025. Η απόδοση της εταιρείας αυτό το τρίμηνο υπογραμμίζει τους ισχυρούς υποκείμενους όγκους διαδικασιών στην αγορά των ΗΠΑ, χωρίς ένδειξη επιβράδυνσης ή σημαντικής αλλαγής στη δυναμική της αγοράς.
Η προσδοκία είναι υψηλή για τα αποτελέσματα της Τυχαιοποιημένης Ελεγχόμενης Δοκιμής PEERLESS (RCT), τα οποία θα παρουσιαστούν την Τετάρτη στη συνάντηση Transcatheter Cardiovascular Therapeutics (TCT).
Τα σχόλια της διοίκησης ήταν αισιόδοξα σχετικά με τη δυνατότητα της μηχανικής θρομβεκτομής να συνεχίσει να κερδίζει μερίδιο αγοράς από τα κατευθυνόμενα με καθετήρα θρομβολυτικά (CDT). Με μια μέση τιμή πώλησης περίπου 10.000 δολαρίων, το εναπομείναν μερίδιο αγοράς του CDT αντιπροσωπεύει μια ευκαιρία περίπου 150 εκατομμυρίων δολαρίων.
Η BTIG αναμένει οι μετοχές NARI να σημειώσουν άνοδο μετά από αυτά τα ισχυρά αποτελέσματα τρίτου τριμήνου και την επικείμενη ανακοίνωση των δεδομένων PEERLESS.
Η στρατηγική της Inari Medical περιλαμβάνει τη διατήρηση της βασικής ανάπτυξης στον τομέα VTE των ΗΠΑ, την επέκταση σε νέες γεωγραφικές αγορές και την εισαγωγή νέων προϊόντων που στοχεύουν στη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη, ενώ παράλληλα επικεντρώνεται στη βελτίωση των δεικτών κερδοφορίας. Η διατηρούμενη τιμή-στόχος των 86$ βασίζεται σε ένα προβλεπόμενο πολλαπλάσιο 6,5x στην εκτίμηση πωλήσεων της εταιρείας για τους επόμενους 12-24 μήνες.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Inari Medical έχει δει μια έξαρση δραστηριότητας από εταιρείες αναλυτών. Η Baird αύξησε την τιμή-στόχο για τη μετοχή της Inari Medical στα 66$, διατηρώντας αξιολόγηση Outperform. Η εταιρεία αναμένει ισχυρή απόδοση τρίτου τριμήνου από την Inari Medical, που ενδεχομένως να οδηγήσει σε σημαντική αύξηση της αποτίμησης της μετοχής.
Εν τω μεταξύ, η Needham διατήρησε αξιολόγηση Hold για την εταιρεία, αναμένοντας τα αποτελέσματα της μελέτης PEERLESS που συγκρίνει το σύστημα FlowTriever της Inari με τις παραδοσιακές θεραπείες για πνευμονική εμβολή.
Η Stifel ξεκίνησε την κάλυψη της Inari Medical με αξιολόγηση Hold, αναφέροντας την πιθανή ανάπτυξη της αγοράς έναντι των ανταγωνιστικών και ρυθμιστικών προκλήσεων. Η Deutsche Bank επανέλαβε την αξιολόγηση Buy, εκφράζοντας εμπιστοσύνη στο δυναμικό ανάπτυξης της Inari Medical παρά τις πρόσφατες ανησυχίες για την ασφάλεια. Η Piper Sandler επιβεβαίωσε την αξιολόγηση Neutral, μετά από μια πρόσφατη μελέτη σε ζώα που διερευνούσε την τεχνολογία FlowSaver της εταιρείας.
Η Inari Medical δημοσίευσε πρόσφατα την έκθεση κερδών του δεύτερου τριμήνου, τονίζοντας μια μέτρια υπέρβαση των εσόδων και αναθεωρημένη πρόβλεψη προς τα πάνω, αντανακλώντας ανάπτυξη 17% στην κύρια επιχείρηση Φλεβικής Θρομβοεμβολής στις ΗΠΑ. Ωστόσο, η λειτουργική ζημία ήταν μεγαλύτερη από το αναμενόμενο.
Στο μέτωπο της διοίκησης, ο Kevin Strange πρόκειται να αντικαταστήσει τον Mitch Hill σε μια απροσδόκητη μετάβαση του Οικονομικού Διευθυντή. Αυτές είναι οι πρόσφατες εξελίξεις για την Inari Medical.
Πληροφορίες από το InvestingPro
Η πρόσφατη οικονομική απόδοση της Inari Medical ευθυγραμμίζεται με αρκετούς βασικούς δείκτες και πληροφορίες από το InvestingPro. Το εντυπωσιακό μικτό περιθώριο κέρδους της εταιρείας 87,15% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024 αντανακλά την ισχυρή τιμολογιακή της δύναμη και την αποτελεσματική διαχείριση κόστους, που συνάδει με το αναφερόμενο μικτό περιθώριο 87,1% στο τελευταίο τρίμηνο. Αυτό το υψηλό περιθώριο είναι ιδιαίτερα αξιοσημείωτο δεδομένης της εστίασης της Inari στη βελτίωση των δεικτών κερδοφορίας.
Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να γνωρίζουν ότι η Inari Medical δεν είναι επί του παρόντος κερδοφόρα, με αρνητικό λειτουργικό εισόδημα 20,56 εκατομμυρίων δολαρίων τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Αυτό ευθυγραμμίζεται με τον δηλωμένο στόχο της εταιρείας να επιτύχει διατηρήσιμη λειτουργική κερδοφορία στο πρώτο εξάμηνο του 2025, όπως αναφέρεται στο άρθρο.
Μια συμβουλή από το InvestingPro τονίζει ότι η Inari λειτουργεί με ένα μέτριο επίπεδο χρέους, το οποίο θα μπορούσε να παρέχει οικονομική ευελιξία καθώς η εταιρεία επιδιώκει τις στρατηγικές ανάπτυξής της στις αγορές VTE των ΗΠΑ και διεθνώς. Επιπλέον, η ισχυρή αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 24,67% τους τελευταίους δώδεκα μήνες υποστηρίζει τη θετική προοπτική και την αναθεωρημένη προς τα πάνω καθοδήγηση εσόδων που αναφέρεται στο άρθρο.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 7 επιπλέον συμβουλές για την Inari Medical, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής θέσης και της απόδοσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης