Την Τρίτη, η CFRA αύξησε τον στόχο τιμής για τις μετοχές της Goldman Sachs (NYSE: GS) από 553,00$ σε 585,00$, διατηρώντας την αξιολόγηση "Ισχυρή Αγορά". Η προσαρμογή αντικατοπτρίζει την πρόβλεψη για υψηλότερους όγκους στις κεφαλαιαγορές και αυξημένα έσοδα από αμοιβές. Ο μελλοντικός δείκτης τιμής προς κέρδη (P/E) της εταιρείας ορίζεται στο 14,0x, που αποτελεί premium σε σύγκριση με τον ιστορικό μέσο όρο πενταετίας του 12,0x. Αυτή η αλλαγή βασίζεται σε μια θετική προοπτική για τον τομέα των κεφαλαιαγορών.
Ο αναλυτής της CFRA αναθεώρησε επίσης τις εκτιμήσεις για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για τα επόμενα χρόνια. Η πρόβλεψη EPS για το 2024 μειώθηκε κατά 0,60$ στα 37,40$, που εξακολουθεί να είναι πάνω από τη συναίνεση των 35,40$. Για το 2025, η εκτίμηση EPS αυξήθηκε κατά 0,75$ στα 41,75$, σε σύγκριση με τη συναίνεση των 40,50$. Η Goldman Sachs ανέφερε EPS τρίτου τριμήνου 8,40$ για το 2024, ξεπερνώντας την εκτίμηση συναίνεσης κατά 1,09$, και έσοδα 12,7 δισ. $, που υπερέβησαν τη συναίνεση των 11,8 δισ. $.
Ο τομέας Global Banking & Markets της εταιρείας παρουσίασε αύξηση εσόδων κατά 7% λόγω ισχυρότερης δραστηριότητας στις κεφαλαιαγορές. Μια αξιοσημείωτη αύξηση 20% σε ετήσια βάση στις αμοιβές επενδυτικής τραπεζικής οφειλόταν στην έκδοση χρέους και μετοχών. Παρόλο που τα έσοδα από τις Σταθερές Αποδόσεις, Νομίσματα και Εμπορεύματα (FICC) μειώθηκαν κατά 12%, αυτό αντισταθμίστηκε περισσότερο από μια αύξηση 18% στα έσοδα από τις συναλλαγές Μετοχών.
Ο τομέας Asset & Wealth Management της Goldman Sachs έδειξε επίσης ισχυρή απόδοση με αύξηση 16% σε ετήσια βάση στα έσοδα. Το τρίμηνο έθεσε ρεκόρ για τις αμοιβές διαχείρισης και άλλες αμοιβές, ενώ τα υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία (AUS) έφτασαν σε νέο υψηλό των 3,10 τρισ. $. Η εταιρεία συνεχίζει να επικεντρώνεται στις εναλλακτικές επενδύσεις, με τα AUS σε αυτή την κατηγορία να ανέρχονται στα 328 δισ. $.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Goldman Sachs ανέφερε σημαντική αύξηση 45% στα κέρδη του τρίτου τριμήνου, που οφείλεται σε ισχυρή απόδοση στην επενδυτική τραπεζική. Η επιτυχία της εταιρείας σημειώθηκε με αύξηση 20% στις αμοιβές επενδυτικής τραπεζικής, φτάνοντας τα 1,87 δισ. $. Στο ίδιο πνεύμα, κορυφαίες τράπεζες της Wall Street, συμπεριλαμβανομένων των Bank of America και Citigroup, ανέφεραν άνοδο στις αμοιβές επενδυτικής τραπεζικής, που αποδίδεται σε αύξηση των συμφωνιών και της έκδοσης εταιρικού χρέους.
Η Goldman Sachs αύξησε επίσης την πρόβλεψή της για το ΑΕΠ της Κίνας το 2024 στο 4,9%, ως απάντηση στην πρόσφατη εφαρμογή μέτρων τόνωσης από την κινεζική κυβέρνηση με στόχο την ενίσχυση της οικονομίας. Εν τω μεταξύ, μεγάλοι χρηματιστηριακοί οίκοι, συμπεριλαμβανομένων των JPMorgan και BofA Global Research, προβλέπουν μείωση 25 μονάδων βάσης στα επιτόκια της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ τον Νοέμβριο.
Από την άλλη πλευρά, οι JPMorgan Chase και Wells Fargo προετοιμάζονται για πτώση των κερδών για το τρίτο τρίμηνο λόγω συρρίκνωσης των εσόδων από τόκους. Παρά την τρέχουσα αισιοδοξία, οι διαπραγματευτές παραμένουν προσεκτικοί λόγω των επερχόμενων εκλογών στις ΗΠΑ και του γεωπολιτικού τοπίου, που θα μπορούσαν να εισαγάγουν ρυθμιστικές και άλλες αβεβαιότητες. Αυτές είναι μερικές από τις πρόσφατες εξελίξεις που διαμορφώνουν το χρηματοοικονομικό τοπίο.
ΙnvestingPro Tips
Η ισχυρή απόδοση και η θετική προοπτική της Goldman Sachs, όπως επισημαίνεται στην ανάλυση της CFRA, υποστηρίζονται περαιτέρω από δεδομένα πραγματικού χρόνου από το InvestingPro. Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται στο εντυπωσιακό ποσό των 173,5 δισ. $, αντικατοπτρίζοντας τη σημαντική θέση της στον χρηματοοικονομικό τομέα. Ο δείκτης P/E της Goldman των 15,77 (προσαρμοσμένος για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το Q2 2024) ευθυγραμμίζεται στενά με την προβολή μελλοντικού P/E της CFRA στο 14,0x, υποδεικνύοντας μια λογική αποτίμηση σε σχέση με τα κέρδη.
Τα InvestingPro Tips αποκαλύπτουν ότι η Goldman Sachs έχει αυξήσει το μέρισμά της για 12 συνεχόμενα χρόνια, επιδεικνύοντας δέσμευση στις αποδόσεις των μετόχων. Αυτό είναι ιδιαίτερα αξιοσημείωτο δεδομένης της πρόσφατης αύξησης μερίσματος της εταιρείας κατά 20% τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Η ισχυρή απόδοση της μετοχής είναι εμφανής στη συνολική απόδοση 73,67% τον τελευταίο χρόνο, που αντιστοιχεί στο θετικό κλίμα που εκφράζεται στην έκθεση της CFRA.
Οι επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένες πληροφορίες μπορούν να έχουν πρόσβαση σε πρόσθετα InvestingPro Tips, με 13 επιπλέον διαθέσιμα για την Goldman Sachs. Αυτά τα tips θα μπορούσαν να παρέχουν πολύτιμο πλαίσιο για την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά, συμπληρώνοντας τη λεπτομερή ανάλυση που παρουσιάζεται στο άρθρο.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης