Την Παρασκευή, η Baird ξεκίνησε την κάλυψη της V2X, Inc. (NYSE:VVX) με αξιολόγηση Outperform και τιμή-στόχο τα 75,00 δολάρια. Η εταιρεία τόνισε τη δυνατότητα σημαντικής ανατίμησης της μετοχής καθώς η εταιρεία προχωρά στη χρηματοοικονομική της στρατηγική μετά τη συγχώνευση.
Η V2X, γνωστή για τον ρόλο της ως κύριος ανάδοχος στην εθνική ασφάλεια των ΗΠΑ, αντλεί το 94% των εσόδων της από αυτόν τον τομέα. Τα συμβόλαια της εταιρείας είναι καλά διαφοροποιημένα τόσο εγχώρια όσο και διεθνώς, γεγονός που η Baird θεωρεί ως ισχυρή βάση για ανάπτυξη.
Ο αναλυτής της Baird σημείωσε τη δυνατότητα της εταιρείας για σχεδόν 30% ανοδικό περιθώριο και μια πορεία προς 50% ανατίμηση καθώς η V2X συνεχίζει να μειώνει το χρέος της. Αναμένεται ότι η διοίκηση της εταιρείας θα βελτιστοποιήσει τις λειτουργίες μετά τη συγχώνευση του 2022, οδηγώντας σε αυξημένες ελεύθερες ταμειακές ροές (FCF) και προβλεπόμενη μείωση των δεικτών χρέους στο 3,0x μέχρι το τέλος του έτους.
Κοιτάζοντας περαιτέρω στο μέλλον, η Baird προβλέπει ότι οι δείκτες χρέους της V2X θα μπορούσαν να πέσουν σε ένα εκτιμώμενο 2,3x μέχρι το 2025. Αυτή η απομόχλευση θεωρείται ως βασικός παράγοντας για τη μελλοντική απόδοση της μετοχής και αποτελεί κεντρικό στοιχείο της θετικής προοπτικής της Baird.
Η αξιολόγηση Outperform από την Baird αντικατοπτρίζει την εμπιστοσύνη στη στρατηγική τοποθέτηση και τη δημοσιονομική διαχείριση της V2X, καθώς και στον ρόλο της εταιρείας στην υποστήριξη των συμφερόντων εθνικής ασφάλειας των ΗΠΑ. Η τιμή-στόχος των 75,00 δολαρίων υποδηλώνει μια ισχυρή αναπτυξιακή πορεία για τις μετοχές της εταιρείας στο εγγύς μέλλον.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η V2X, Inc. έχει σημειώσει σημαντικά βήματα. Η εταιρεία έχει εξασφαλίσει ένα συμβόλαιο DLA ύψους 11,9 δισεκατομμυρίων δολαρίων, παρέχοντας λύσεις IT, συμπεριλαμβανομένης της κυβερνοασφάλειας και των υπηρεσιών cloud. Το συμβόλαιο JETS 2.0 θα μπορούσε να επεκταθεί για επιπλέον πέντε χρόνια μετά την αρχική πενταετή βασική περίοδο. Επιπλέον, η V2X έχει επιλεγεί για σημαντικά συμβόλαια, συμπεριλαμβανομένου ενός συμβολαίου 747 εκατομμυρίων δολαρίων από το Ναυτικό των ΗΠΑ για την υποστήριξη αεροσκαφών αντιπάλων F-5 και μιας εντολής εργασίας 3,7 δισεκατομμυρίων δολαρίων για την ενίσχυση των δυνατοτήτων εκπαίδευσης του Στρατού των ΗΠΑ παγκοσμίως.
Αυτές οι πρόσφατες εξελίξεις έρχονται μετά από μια πλήρη προσφορά μετοχών που ολοκληρώθηκε από την V2X, με τους αναδόχους υπό την ηγεσία της Goldman Sachs & Co. LLC, της Morgan Stanley & Co. LLC και της Robert W. Baird & Co. Incorporated να ασκούν πλήρως το δικαίωμά τους για αγορά πρόσθετων μετοχών. Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι η V2X δεν θα λάβει κανένα έσοδο από αυτήν την πώληση καθώς διεξήχθη αποκλειστικά από τον πωλητή μέτοχο.
Στο οικονομικό μέτωπο, η V2X ανέφερε σημαντική αύξηση των εσόδων του δεύτερου τριμήνου του 2024, φτάνοντας σε ρεκόρ 1,1 δισεκατομμυρίων δολαρίων, μια αύξηση 10% από το προηγούμενο έτος. Αυτό οδήγησε σε αυξημένη πρόβλεψη εσόδων για το έτος, που αναμένεται τώρα να είναι μεταξύ 4,175 δισεκατομμυρίων και 4,275 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Το συνολικό ανεκτέλεστο υπόλοιπο της εταιρείας παραμένει ισχυρό στα 12,2 δισεκατομμύρια δολάρια.
Παρά το γεγονός ότι ορισμένα προγράμματα ολοκληρώνονται, η V2X προβλέπει ανάπτυξη στο ανεκτέλεστο υπόλοιπο, ιδιαίτερα στο τρίτο και τέταρτο τρίμηνο, που οφείλεται σε αναθέσεις και παγκόσμια παρουσία. Η εταιρεία αναμένει επίσης να προσθέσει περίπου 300 εκατομμύρια δολάρια ετήσιων εσόδων τα επόμενα χρόνια. Ωστόσο, ενώ τα περιθώρια αναμένεται να βελτιωθούν αργότερα μέσα στο έτος, δεν προβλέπεται να φτάσουν το 8% το 2025.
Πληροφορίες από το InvestingPro
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro προσθέτουν βάθος στην αισιόδοξη προοπτική της Baird για την V2X, Inc. (NYSE:VVX). Η αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 6,92% τους τελευταίους δώδεκα μήνες και η ακόμη πιο εντυπωσιακή αύξηση 9,65% στο πιο πρόσφατο τρίμηνο ευθυγραμμίζονται με τη θετική άποψη της Baird για το δυναμικό ανάπτυξης της V2X. Αυτή η αναπτυξιακή πορεία υποστηρίζεται περαιτέρω από μια συμβουλή του InvestingPro που δείχνει ότι τα καθαρά έσοδα αναμένεται να αυξηθούν φέτος, και οι αναλυτές προβλέπουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα στο τρέχον οικονομικό έτος.
Η ισχυρή απόδοση της μετοχής είναι εμφανής στις πρόσφατες κινήσεις της τιμής, με τα δεδομένα του InvestingPro να δείχνουν απόδοση 22,78% τον τελευταίο μήνα και σημαντική απόδοση 32,41% τους τελευταίους έξι μήνες. Αυτά τα στοιχεία επιβεβαιώνουν την πρόβλεψη της Baird για σημαντικό δυναμικό ανατίμησης της μετοχής.
Ωστόσο, οι επενδυτές θα πρέπει να σημειώσουν ότι η V2X λειτουργεί επί του παρόντος με αρνητικό δείκτη P/E -179,31, αντανακλώντας την πρόσφατη μη κερδοφορία της. Μια συμβουλή του InvestingPro επισημαίνει επίσης ότι η εταιρεία υποφέρει από αδύναμα περιθώρια μικτού κέρδους, γεγονός που αντανακλάται στο αναφερόμενο περιθώριο μικτού κέρδους 7,58% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες.
Για τους αναγνώστες που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 8 επιπλέον συμβουλές για την V2X, παρέχοντας μια βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης