Την Πέμπτη, η BofA Securities διατήρησε την αξιολόγηση Underperform για την Illumina (NASDAQ:ILMN), με σταθερή τιμή-στόχο τα 105,00$. Η απόφαση αυτή έρχεται μετά την πρόσφατη παρουσίαση της σειράς MiSeq i100 από την εταιρεία, τη νέα προσθήκη στη σειρά επιτραπέζιων αλληλουχητών. Το MiSeq i100 είναι σχεδιασμένο για μικρότερα εργαστήρια, με στόχο τη βελτίωση του χρόνου επεξεργασίας, της ευκολίας χρήσης και των λειτουργιών εφοδιαστικής.
Η μετοχή της Illumina είχε σημειώσει άνοδο σχεδόν 7% την τελευταία εβδομάδα εν αναμονή του διαδικτυακού σεμιναρίου για το προϊόν που πραγματοποιήθηκε νωρίτερα σήμερα. Η κυκλοφορία του MiSeq i100 αναμενόταν να αντιμετωπίσει ορισμένες προκλήσεις που αντιμετωπίζουν οι χρήστες αλληλούχησης, ιδιαίτερα όσον αφορά την ταχύτητα και τη φιλικότητα προς το χρήστη. Παρά αυτές τις βελτιώσεις, η BofA Securities παραμένει επιφυλακτική, επικαλούμενη πιθανό εσωτερικό ανταγωνισμό με τα υπάρχοντα προϊόντα της Illumina.
Σύμφωνα με μαρτυρίες που παρουσιάστηκαν κατά τη διάρκεια της εκδήλωσης, οι ερευνητές εξετάζουν το ενδεχόμενο να μεταφέρουν τον όγκο των δειγμάτων τους από παλαιότερα μοντέλα στο νέο MiSeq i100. Αυτή η μετατόπιση θα μπορούσε να οδηγήσει σε σημαντικό κανιβαλισμό των πωλήσεων από τους υπάρχοντες πελάτες του MiSeq της Illumina και εκείνους που χρησιμοποιούν τα μοντέλα χαμηλότερης κατηγορίας NextSeq.
Η BofA Securities εξέφρασε ανησυχίες σχετικά με τις διαρθρωτικές προκλήσεις που αντιμετωπίζει η Illumina, οι οποίες ενδέχεται να εμποδίσουν την ικανότητα της εταιρείας να επιτύχει σημαντική αύξηση των εσόδων. Η στάση της εταιρείας απέναντι στη μετοχή της Illumina αντικατοπτρίζει τον σκεπτικισμό σχετικά με τη θέση της εταιρείας στην αγορά και τις προοπτικές μακροπρόθεσμης απόδοσης.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Illumina βρίσκεται στην πρώτη γραμμή αρκετών σημαντικών εξελίξεων. Η εταιρεία λάνσαρε τη νέα σειρά συστημάτων αλληλούχησης MiSeq i100, σχεδιασμένη για την ενίσχυση των δυνατοτήτων αλληλούχησης επόμενης γενιάς. Αυτά τα συστήματα, που αναμένεται να είναι εμπορικά διαθέσιμα το 2025, απλοποιούν τις λειτουργίες και μειώνουν τον χρόνο προετοιμασίας. Η Illumina ανέφερε επίσης μια μετάβαση στελεχών, με τον Scott Davies να αναλαμβάνει τη θέση του απερχόμενου Γενικού Νομικού Συμβούλου και Γραμματέα, Charles Dadswell.
Η Illumina διαχειρίστηκε επίσης αποτελεσματικά τις οικονομικές της υποχρεώσεις. Η εταιρεία αποπλήρωσε πλήρως το χρέος της πιστωτικής της συμφωνίας ύψους 761 εκατομμυρίων δολαρίων και εξέδωσε ομόλογα συνολικής ονομαστικής αξίας 500 εκατομμυρίων δολαρίων με επιτόκιο 4,650% που λήγουν το 2026. Όσον αφορά την οικονομική ανάλυση, η TD Cowen αναβάθμισε τη μετοχή της Illumina από Hold σε Buy μετά την απόσχιση της GRAIL, ενώ η Scotiabank προσάρμοσε την τιμή-στόχο της μετοχής της εταιρείας στα 164$. Η Illumina ανέφερε βασικά έσοδα 1,1 δισεκατομμυρίων δολαρίων, με μη GAAP λειτουργικά περιθώρια στο 22,2%.
Στον τομέα της υγειονομικής περίθαλψης, ο Οργανισμός Τροφίμων και Φαρμάκων των ΗΠΑ ενέκρινε το διαγνωστικό κιτ TruSight Oncology Comprehensive της Illumina, το οποίο είναι ικανό να προφιλάρει πάνω από 500 γονίδια. Η Leerink Partners διατήρησε την αξιολόγηση Outperform και την τιμή-στόχο των 160,00$ για τις μετοχές της Illumina, συμπίπτοντας με την κυκλοφορία του νέου συστήματος MiSeq i100 της εταιρείας, ενώ η Citi διατήρησε την αξιολόγηση Buy και την τιμή-στόχο των 155,00$ μετά την κυκλοφορία του προϊόντος.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα του InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο για την τρέχουσα οικονομική κατάσταση και την απόδοση στην αγορά της Illumina (NASDAQ:ILMN). Παρά την επιφυλακτική στάση της BofA Securities, η Illumina έχει δείξει ισχυρή βραχυπρόθεσμη απόδοση στην αγορά, με απόδοση τιμής 12,78% τον τελευταίο μήνα και εντυπωσιακή απόδοση 23,71% τους τελευταίους τρεις μήνες. Αυτή η πρόσφατη ανοδική τάση συμβαδίζει με την αύξηση 7% που αναφέρθηκε στο άρθρο πριν από την κυκλοφορία του MiSeq i100.
Ωστόσο, τα οικονομικά μεγέθη της εταιρείας παρουσιάζουν μια πιο σύνθετη εικόνα. Τα έσοδα της Illumina για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024 ανήλθαν σε 4.429 εκατομμύρια δολάρια, με ελαφρά μείωση 0,72% σε ετήσια βάση. Τα στοιχεία αυτά υποστηρίζουν τις ανησυχίες της BofA Securities σχετικά με την ικανότητα της Illumina να επιτύχει σημαντική αύξηση των εσόδων.
Τα InvestingPro Tips επισημαίνουν ότι ενώ η Illumina δεν είναι επί του παρόντος κερδοφόρα τους τελευταίους δώδεκα μήνες, οι αναλυτές προβλέπουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος. Αυτή η πρόβλεψη υποδηλώνει δυνατότητα βελτίωσης των οικονομικών επιδόσεων της Illumina, η οποία θα μπορούσε να επηρεαστεί από την υποδοχή νέων προϊόντων όπως το MiSeq i100.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 5 επιπλέον συμβουλές για την Illumina, παρέχοντας βαθύτερες γνώσεις σχετικά με την οικονομική υγεία και τη θέση της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης