Η BofA Securities διατήρησε την αξιολόγηση Ουδέτερη για την 10X Genomics (NASDAQ: TXG) με σταθερή τιμή-στόχο τα 25,00$.
Η απόφαση ακολούθησε την ανακοίνωση των αποτελεσμάτων τρίτου τριμήνου της εταιρείας, τα οποία δεν ανταποκρίθηκαν στις προσδοκίες της αγοράς. Η 10X Genomics ανέφερε συνολικές πωλήσεις 151,6 εκατομμυρίων δολαρίων, που υπολείπονταν σημαντικά των αναμενόμενων 162,3 εκατομμυρίων δολαρίων.
Αυτή η υποαπόδοση παρατηρήθηκε σε διάφορες γραμμές προϊόντων, ιδιαίτερα στα Χωρικά Όργανα και τα Χωρικά Αναλώσιμα, τα οποία εμφάνισαν έσοδα 11,4 εκατομμυρίων δολαρίων και 29,7 εκατομμυρίων δολαρίων αντίστοιχα.
Η απόδοση της εταιρείας διέφερε ανά περιοχή, με την περιοχή EMEA (Ευρώπη, Μέση Ανατολή και Αφρική) να επιτυγχάνει ετήσια ανάπτυξη 18% και την περιοχή APAC (Ασία-Ειρηνικός) να σημειώνει ανάπτυξη 15%. Ωστόσο, η Αμερική παρουσίασε πτώση 11%.
Η διοικητική ομάδα απέδωσε τα χαμηλότερα από τα αναμενόμενα αποτελέσματα σε δύο κύριους παράγοντες: διαταραχές που προέρχονται από αλλαγές στις εμπορικές διαδικασίες και την οργάνωση της εταιρείας, και μια γενική επιφυλακτικότητα στις δαπάνες κεφαλαιουχικού εξοπλισμού από τους πελάτες.
Η BofA Securities τόνισε ότι τα ζητήματα που οδήγησαν στην υστέρηση των κερδών φαίνεται να είναι συγκεκριμένα για την 10X Genomics, λαμβάνοντας υπόψη τη μοναδική θέση της εταιρείας στην αγορά και τις πρόσφατες προκλήσεις που αντιμετώπισε. Η εταιρεία υπέδειξε ότι αυτά τα αποτελέσματα δεν θα πρέπει να ερμηνευθούν ως ενδεικτικά των τάσεων στον ευρύτερο τομέα των Εργαλείων Βιοεπιστημών (LSTools).
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η 10x Genomics ανέφερε μικτά οικονομικά αποτελέσματα για το τρίτο τρίμηνο του 2024. Τα συνολικά έσοδα της εταιρείας ήταν περίπου 151,7 εκατομμύρια δολάρια, μείωση 1% σε σύγκριση με την ίδια περίοδο του προηγούμενου έτους λόγω πτώσης 46% στις πωλήσεις οργάνων.
Ωστόσο, οι πωλήσεις αναλωσίμων σημείωσαν αύξηση 10%, συνεισφέροντας συνολικά περίπου 126,2 εκατομμύρια δολάρια. Η εταιρεία ανέφερε επίσης μετρητά και ισοδύναμα μετρητών περίπου 398 εκατομμυρίων δολαρίων στις 30 Σεπτεμβρίου 2024.
Αντίθετα, το δεύτερο τρίμηνο του 2024 είδε αύξηση εσόδων για την 10x Genomics, με τα συνολικά έσοδα να φτάνουν τα 153 εκατομμύρια δολάρια. Ωστόσο, λόγω των βραδύτερων πωλήσεων οργάνων, η εταιρεία αναθεώρησε προς τα κάτω την καθοδήγηση εσόδων για ολόκληρο το έτος μεταξύ 640 εκατομμυρίων και 660 εκατομμυρίων δολαρίων.
Όσον αφορά τις αξιολογήσεις των αναλυτών, η TD Cowen διατήρησε την αξιολόγηση Hold για την 10X Genomics, ενώ η Morgan Stanley μείωσε την τιμή-στόχο της εταιρείας στα 46,00$, διατηρώντας την αξιολόγηση Overweight για τη μετοχή. Από την άλλη πλευρά, η Canaccord Genuity επανέλαβε την αξιολόγηση Buy.
Η εταιρεία ανακοίνωσε πρόσφατα αλλαγές στην ηγεσία με τον διορισμό της Mennah Moustafa ως Chief Commercial Officer και του Adam Taich ως νέου CFO.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro ρίχνουν περισσότερο φως στην οικονομική κατάσταση και την απόδοση της 10X Genomics στην αγορά. Παρά την πρόσφατη αποτυχία στα κέρδη της εταιρείας, τα InvestingPro Tips αποκαλύπτουν ότι η 10X Genomics διαθέτει περισσότερα μετρητά από χρέος στον ισολογισμό της και τα ρευστά περιουσιακά της στοιχεία υπερβαίνουν τις βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις. Αυτοί οι παράγοντες θα μπορούσαν να παρέχουν κάποια οικονομική σταθερότητα καθώς η εταιρεία αντιμετωπίζει τις τρέχουσες προκλήσεις της.
Ωστόσο, οι κινήσεις της τιμής της μετοχής της εταιρείας ήταν αρκετά ασταθείς, όπως φαίνεται από την ισχυρή απόδοση 32,46% τους τελευταίους τρεις μήνες, σε αντίθεση με τη σημαντική πτώση της τιμής κατά 62,81% από την αρχή του έτους. Αυτή η αστάθεια ευθυγραμμίζεται με τα πρόσφατα προβλήματα απόδοσης της εταιρείας και τις αβεβαιότητες της αγοράς.
Τα δεδομένα του InvestingPro δείχνουν έσοδα 631,73 εκατομμυρίων δολαρίων για τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2023, με αύξηση εσόδων 11,14% για την ίδια περίοδο. Αυτή η ανάπτυξη, αν και θετική, φαίνεται να επιβραδύνεται, όπως υποδεικνύεται από την τριμηνιαία αύξηση εσόδων 4,28% στο δεύτερο τρίμηνο του 2023. Αυτά τα στοιχεία παρέχουν πλαίσιο για την αποτυχία στα κέρδη που συζητήθηκε στο άρθρο.
Για τους επενδυτές που αναζητούν μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 7 επιπλέον συμβουλές για την 10X Genomics, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής υγείας και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης