Την Τετάρτη, η Citi διατήρησε την αξιολόγηση "Αγορά" για την Cummins (NYSE:CMI) και αύξησε τον στόχο τιμής στα 375 δολάρια από 345 δολάρια. Η αναθεώρηση αντικατοπτρίζει τις ενημερωμένες εκτιμήσεις για τα κέρδη ανά μετοχή (EPS) για τα επόμενα χρόνια, όπως αναλύεται στις πρόσφατες αλλαγές του μοντέλου της εταιρείας.
Η εταιρεία έχει προσαρμόσει την εκτίμησή της για τα EPS της Cummins για το 2024 προς τα πάνω στα 19,65 δολάρια, μια μικρή αύξηση από την προηγούμενη πρόβλεψη των 19,55 δολαρίων. Αυτή η προσαρμογή αποδίδεται σε πιο αισιόδοξες προβλέψεις για την αγορά On-Highway της Βόρειας Αμερικής, η οποία αναμένεται να αποδώσει καλύτερα από ό,τι αρχικά εκτιμήθηκε.
Αντίθετα, η εκτίμηση για τα EPS του 2025 έχει αναθεωρηθεί προς τα κάτω στα 21,65 δολάρια από 21,75 δολάρια. Αυτή η μείωση οφείλεται σε χαμηλότερες προσδοκίες για την αγορά On-Highway της Βόρειας Αμερικής. Ωστόσο, αυτή η αρνητική επίδραση αντισταθμίζεται εν μέρει από τις αναμενόμενες βελτιώσεις στα κέρδη από τα Power Systems, την Accelera και τις συνεισφορές από κοινοπραξίες.
Κοιτάζοντας ακόμη πιο μπροστά, το μοντέλο της Citi προβλέπει μια πιο ουσιαστική αύξηση για τα EPS της Cummins το 2026, θέτοντάς τα στα 26,40 δολάρια, αυξημένα από την προηγούμενη εκτίμηση των 26,20 δολαρίων. Η εταιρεία αναφέρει υψηλότερες υποθέσεις για την απόδοση των Power Systems, τα κέρδη από κοινοπραξίες και τις συνεισφορές από την Accelera ως τους κύριους παράγοντες για αυτή τη βελτιωμένη προοπτική.
Η Cummins, ένας παγκόσμιος ηγέτης στον τομέα της ενέργειας, είναι γνωστή για το ευρύ χαρτοφυλάκιο προϊόντων της, συμπεριλαμβανομένων συστημάτων κίνησης ντίζελ, φυσικού αερίου, ηλεκτρικών και υβριδικών. Αυτή η προσαρμογή του στόχου τιμής από τη Citi σηματοδοτεί την εμπιστοσύνη στην ικανότητα της εταιρείας να αυξήσει τα κέρδη της σε διάφορους τομείς της επιχείρησής της τα επόμενα χρόνια.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Cummins Inc. ανέφερε ισχυρά αποτελέσματα για το δεύτερο τρίμηνο του 2024, με τις πωλήσεις να φτάνουν τα 8,8 δισεκατομμύρια δολάρια, σημειώνοντας αύξηση 2% σε σχέση με το προηγούμενο έτος, και το EBITDA να αυξάνεται στα 1,35 δισεκατομμύρια δολάρια, αντιπροσωπεύοντας το 15,3% των πωλήσεων. Μετά από αυτά τα αποτελέσματα, η Baird αύξησε τον στόχο τιμής για τις μετοχές της Cummins στα 330 δολάρια, ενώ η Citi επιβεβαίωσε την αξιολόγηση "Αγορά" για τη μετοχή, ενισχύοντας την πεποίθησή της για τις θετικές προοπτικές της εταιρείας έως το 2025.
Η Cummins έχει επίσης σχηματίσει στρατηγικές συνεργασίες με την Isuzu Motors και την Daimler Trucks and buses, και έλαβε επιχορήγηση 75 εκατομμυρίων δολαρίων από το Υπουργείο Ενέργειας. Η εταιρεία επέστρεψε αξία στους μετόχους, αυξάνοντας το τριμηνιαίο μέρισμά της κατά 8,3% και επαναγοράζοντας μετοχές αξίας 230 εκατομμυρίων δολαρίων.
Παρά την αναμενόμενη εξασθένηση της αγοράς βαρέων φορτηγών στη Βόρεια Αμερική κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους, η Cummins παραμένει αισιόδοξη λόγω της ισχυρής ζήτησης στην αγορά παραγωγής ενέργειας και της σταθερής απόδοσης στην κινεζική αγορά φορτηγών. Οι αναλυτές σημείωσαν ότι η Cummins αύξησε τις προβλέψεις της για τα έσοδα ολόκληρου του έτους 2024 σε μείωση 3% έως σταθερότητα και το EBITDA σε 15% έως 15,5%.
ΙnvestingPro Tips
Η αισιόδοξη προοπτική της Citi για την Cummins ευθυγραμμίζεται με αρκετούς βασικούς δείκτες και πληροφορίες από το InvestingPro. Η κεφαλαιοποίηση αγοράς της εταιρείας ανέρχεται στα 45,17 δισεκατομμύρια δολάρια, αντικατοπτρίζοντας τη σημαντική παρουσία της στον κλάδο των μηχανημάτων. Η Cummins έχει επιδείξει ισχυρή οικονομική απόδοση, με έσοδα 34,17 δισεκατομμυρίων δολαρίων τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, και αύξηση εσόδων 6,15% κατά την ίδια περίοδο.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν την οικονομική ισχύ και τη θέση της Cummins στην αγορά. Η εταιρεία έχει αυξήσει το μέρισμά της για 18 συνεχόμενα χρόνια, επιδεικνύοντας τη δέσμευσή της στις αποδόσεις των μετόχων. Αυτό υποστηρίζεται περαιτέρω από την τρέχουσα μερισματική απόδοση 2,21% και την εντυπωσιακή αύξηση μερίσματος 15,92% τους τελευταίους δώδεκα μήνες. Επιπλέον, η Cummins λειτουργεί με μέτριο επίπεδο χρέους, το οποίο ευθυγραμμίζεται με τη θετική προοπτική της Citi για τη μελλοντική δυναμική κερδών της εταιρείας.
Η πρόσφατη απόδοση της μετοχής ήταν αξιοσημείωτα ισχυρή, με συνολική απόδοση τιμής 23,41% τους τελευταίους τρεις μήνες και 48,28% τον τελευταίο χρόνο. Αυτή η δυναμική αντικατοπτρίζεται στη διαπραγμάτευση της μετοχής κοντά στο υψηλό 52 εβδομάδων, στο 98,84% αυτού του επιπέδου.
Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει 11 επιπλέον συμβουλές για την Cummins, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση των προοπτικών και της θέσης της εταιρείας στην αγορά.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης