Την Παρασκευή, η HSBC προσάρμοσε τις προοπτικές της για τις μετοχές της Constellation Brands (NYSE:STZ), μειώνοντας την τιμή-στόχο στα 285$ από τα προηγούμενα 300$, διατηρώντας παράλληλα την αξιολόγηση "διακράτησης" για τη μετοχή. Η προσαρμογή ακολούθησε τη μείωση των μετοχών της εταιρείας κατά 4,7% την Τετάρτη, μετά τα αποτελέσματα του δεύτερου τριμήνου που αποκάλυψαν χαμηλότερες από τις αναμενόμενες πωλήσεις μπύρας.
Η έκθεση της Constellation Brands έδειξε ότι η Corona Extra παρουσίασε πτώση 3% στις μειώσεις αποθεμάτων, γεγονός που η εταιρεία αποδίδει σε προσωρινά ζητήματα. Η διοίκηση εξέφρασε την πεποίθησή της για γρήγορη ανάκαμψη της μάρκας. Υπονόησαν επίσης ότι η υστέρηση θα μπορούσε να οφείλεται εν μέρει σε μία λιγότερη ημέρα πωλήσεων στο τρίμηνο, γεγονός που ενδέχεται να επηρέασε σημαντικά τα στοιχεία των πωλήσεων.
Παρά την πτώση στις πωλήσεις της Corona Extra, η διοίκηση της Constellation Brands παραμένει αισιόδοξη για την απόδοση της μάρκας για το υπόλοιπο του έτους. Επιπλέον, η Modelo Especial και η Pacifico έδειξαν θετικές τάσεις, με τη Modelo Especial να σημειώνει αύξηση 5% στις μειώσεις αποθεμάτων και την Pacifico να επιτυγχάνει αξιοσημείωτη αύξηση 23%, παρά τη συνολική αδυναμία του κλάδου.
Ο τομέας της μπύρας της Constellation Brands επέδειξε ανθεκτικότητα με αύξηση 5,7% στα έσοδα και 12,9% στα λειτουργικά κέρδη. Αυτά τα στοιχεία υπογραμμίζουν τη δύναμη της επιχείρησης μπύρας της εταιρείας σε ένα δύσκολο τρίμηνο. Η προσδοκία της εταιρείας για ανάκαμψη της Corona Extra και η συνεχιζόμενη επιτυχία των άλλων μαρκών μπύρας της συμβάλλουν στις προοπτικές για το έτος.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Constellation Brands έχει βιώσει σημαντικές εξελίξεις. Η Jefferies διατήρησε την αξιολόγηση "Αγορά" για την Constellation Brands αλλά μείωσε την τιμή-στόχο στα 309$ λόγω των προκλήσεων που αντιμετωπίζει ο τομέας της μπύρας.
Η Truist Securities αναθεώρησε επίσης τις εκτιμήσεις της για τις πωλήσεις και τα κέρδη ανά μετοχή της εταιρείας, οδηγώντας σε μείωση της τιμής-στόχου της μετοχής στα 255,00$. Ωστόσο, οι Roth/MKM, Evercore ISI και Goldman Sachs επανέλαβαν τις αξιολογήσεις τους "Αγορά" ή "Υπεραπόδοση", εκφράζοντας εμπιστοσύνη στην ανάπτυξη της εταιρείας.
Τα αποτελέσματα της εταιρείας για το 2ο τρίμηνο του οικονομικού έτους 2025 ανέδειξαν σχεδόν 6% αύξηση στις καθαρές πωλήσεις και 13% αύξηση στα λειτουργικά κέρδη στον τομέα της μπύρας. Ωστόσο, ο τομέας κρασιού και οινοπνευματωδών ποτών παρουσίασε μείωση στις αποστολές και τις καθαρές πωλήσεις. Αναλυτές από την Evercore ISI και την Goldman Sachs έχουν προσαρμόσει τις οικονομικές προοπτικές τους για την εταιρεία, με την Evercore ISI να μειώνει την τιμή-στόχο της από 310,00$ σε 300,00$ και την Goldman Sachs να διατηρεί σταθερή την τιμή-στόχο στα 300$.
Παρά τις πιθανές βραχυπρόθεσμες αντιξοότητες, αυτές οι εταιρείες εκφράζουν εμπιστοσύνη στην ανάπτυξη της Constellation Brands, ιδιαίτερα στον τομέα της μπύρας. Η Roth/MKM αναμένει ότι οι ισχυρές αποστολές μπύρας θα οδηγήσουν την Constellation Brands προς την καθοδήγησή της για το οικονομικό έτος 2025. Αυτές είναι οι πρόσφατες εξελίξεις για την Constellation Brands.
ΙnvestingPro Tips
Παρά τις πρόσφατες προκλήσεις που αντιμετώπισε η Constellation Brands, ιδιαίτερα με τις πωλήσεις της Corona Extra, τα δεδομένα του InvestingPro αποκαλύπτουν ορισμένες θετικές πτυχές της οικονομικής υγείας της εταιρείας. Η αύξηση των εσόδων της εταιρείας κατά 5,25% τους τελευταίους δώδεκα μήνες συμβαδίζει με την αύξηση 5,7% στα έσοδα του τομέα της μπύρας που αναφέρεται στο άρθρο, υποδεικνύοντας σταθερή απόδοση σε όλη την επιχείρηση.
Τα ΙnvestingPro Tips τονίζουν ότι η Constellation Brands έχει αυξήσει το μέρισμά της για 10 συνεχόμενα χρόνια, επιδεικνύοντας δέσμευση στις αποδόσεις των μετόχων ακόμη και σε δύσκολες περιόδους. Αυτό υποστηρίζεται περαιτέρω από την τρέχουσα μερισματική απόδοση 1,66% και την ισχυρή αύξηση μερίσματος κατά 13,48% τους τελευταίους δώδεκα μήνες.
Η κερδοφορία της εταιρείας είναι επίσης αξιοσημείωτη, με περιθώριο λειτουργικού κέρδους 33,15% για τους τελευταίους δώδεκα μήνες, αντανακλώντας αποτελεσματικές λειτουργίες παρά τις πιέσεις της αγοράς. Αυτό συμβαδίζει με την αύξηση 12,9% στα λειτουργικά κέρδη για τον τομέα της μπύρας που αναφέρεται στο άρθρο.
Για τους επενδυτές που αναζητούν πιο ολοκληρωμένη ανάλυση, το InvestingPro προσφέρει πρόσθετες συμβουλές και μετρήσεις για την αξιολόγηση της απόδοσης και των δυνατοτήτων της Constellation Brands. Η πλατφόρμα αυτή τη στιγμή παραθέτει 6 επιπλέον συμβουλές για την STZ, παρέχοντας βαθύτερη κατανόηση της οικονομικής θέσης της εταιρείας και των προοπτικών της αγοράς.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης