Τη Δευτέρα, η Mizuho αναπροσάρμοσε την τιμή-στόχο για τις μετοχές της Constellation Energy (NASDAQ:CEG) στα 255 δολάρια, αυξημένη από τον προηγούμενο στόχο των 189 δολαρίων, διατηρώντας παράλληλα ουδέτερη στάση για τη μετοχή. Η αναθεώρηση ακολουθεί την πρόσφατη ανακοίνωση της Constellation Energy σχετικά με τα σχέδιά της για τη Μονάδα 1 του πυρηνικού σταθμού TMI.
Η εταιρεία σκοπεύει να θέσει σε λειτουργία τη μονάδα έως το 2028, γεγονός που αναμένεται να αυξήσει τον βασικό ρυθμό ανάπτυξης των κερδών ανά μετοχή (EPS) από τουλάχιστον 10% σε τουλάχιστον 13% ετησίως κατά την περίοδο 2024-2030.
Η στρατηγική της Constellation Energy περιλαμβάνει μια 20ετή Εικονική Συμφωνία Αγοράς Ενέργειας (VPPA) σταθερής τιμής με τη Microsoft (MSFT), η οποία αναμένεται να συμβάλει στις προοπτικές ανάπτυξης της εταιρείας. Εκτιμάται ότι η VPPA θα παρέχει στην Constellation Energy τιμή περίπου 104 δολαρίων ανά μεγαβατώρα, ποσοστό σημαντικά υψηλότερο από αυτά που εξασφαλίζουν οι ανταγωνιστές Ανεξάρτητοι Παραγωγοί Ενέργειας (IPPs).
Η ανάλυση της εταιρείας υποδεικνύει ότι η διαδικασία επανεκκίνησης της μονάδας Crane ενέχει διαχειρίσιμο επίπεδο κινδύνου. Η εκτεταμένη εμπειρία της Constellation Energy στη λειτουργία του σταθμού, σε συνδυασμό με τη διεξοδική δέουσα επιμέλεια, θεωρείται ότι μετριάζει τις πιθανές προκλήσεις. Η αύξηση της τιμής-στόχου στα 255 δολάρια αποδίδεται σε υψηλότερους πολλαπλασιαστές αποτίμησης και στην παρούσα αξία του έργου Crane.
Η έκθεση της Mizuho αντικατοπτρίζει μια ισορροπημένη άποψη για τους κινδύνους και τις ανταμοιβές που σχετίζονται με τη μετοχή της Constellation Energy, αναγνωρίζοντας τα πιθανά οφέλη της υψηλότερης τιμολόγησης που ήδη αντανακλώνται στην αξία της μετοχής. Η ουδέτερη αξιολόγηση της εταιρείας υποδηλώνει μια προσεκτική αισιοδοξία για τη μελλοντική απόδοση της εταιρείας με βάση τις πρόσφατες εξελίξεις.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Constellation Energy έχει βρεθεί στο επίκεντρο αρκετών σημαντικών εξελίξεων. Τα ισχυρά οικονομικά αποτελέσματα της εταιρείας για το δεύτερο τρίμηνο ανέφεραν κέρδη GAAP 2,58 δολαρίων ανά μετοχή και προσαρμοσμένα λειτουργικά κέρδη 1,68 δολαρίων ανά μετοχή. Η πρόβλεψη για τα προσαρμοσμένα λειτουργικά κέρδη ολόκληρου του έτους αυξήθηκε επίσης σε εύρος 7,60 έως 8,40 δολάρια ανά μετοχή.
Η Constellation Energy έχει εξασφαλίσει συμφωνία αγοράς ενέργειας με τη Microsoft, μια κίνηση που θεωρείται ως πιθανό μοντέλο για την αύξηση της παραγωγής στις υπάρχουσες εγκαταστάσεις τους. Η συμφωνία αναμένεται να έχει σημαντικές οικονομικές επιπτώσεις, με εκτιμώμενη αξία περίπου 2 δισεκατομμυρίων δολαρίων σε μετοχικό κεφάλαιο. Επιπλέον, η εταιρεία έχει συνάψει 20ετή συμφωνία αγοράς ενέργειας με τη Microsoft, σηματοδοτώντας τη μεγαλύτερη συμφωνία αυτού του είδους για την ενεργειακή εταιρεία.
Οι αναλυτικές εταιρείες Wells Fargo, Jefferies και Barclays έχουν ενημερώσει τις θέσεις τους για την Constellation Energy. Η Wells Fargo αύξησε την τιμή-στόχο στα 300 δολάρια, διατηρώντας αξιολόγηση Overweight, ενώ η Jefferies ξεκίνησε την κάλυψη με αξιολόγηση Hold και η Barclays με αξιολόγηση Overweight. Οι εταιρείες τόνισαν τη μοναδική θέση της Constellation στην αγορά και τις δυνατότητες για μελλοντική ανάπτυξη.
Τέλος, τα αποτελέσματα της δημοπρασίας δυναμικότητας της Constellation Energy ξεπέρασαν τις προσδοκίες, οδηγώντας σε αυξημένες προβλέψεις κερδών για το 2025 και το 2026. Η εταιρεία έχει επίσης διαθέσει πάνω από 2,3 δισεκατομμύρια δολάρια κεφαλαίου για το 2024 και το 2025, υποδεικνύοντας μια ισχυρή οικονομική βάση για τα επόμενα χρόνια. Αυτές είναι μερικές από τις πρόσφατες εξελίξεις για την Constellation Energy.
ΙnvestingPro Tips
Πρόσφατα δεδομένα από το InvestingPro υπογραμμίζουν την οικονομική κατάσταση της Constellation Energy (NASDAQ:CEG), με κεφαλαιοποίηση αγοράς περίπου 79,73 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Κατά τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, η εταιρεία παρουσιάζει δείκτη P/E 30,52, υποδεικνύοντας πόσο είναι διατεθειμένοι να πληρώσουν οι επενδυτές για κάθε δολάριο κερδών, το οποίο αποτελεί σημαντικό μέτρο κατά την αξιολόγηση της αξίας της μετοχής. Ο δείκτης PEG, ο οποίος μετρά την τιμή της μετοχής σε σχέση με την ανάπτυξη των κερδών της, βρίσκεται στο ελκυστικό 0,15, υποδηλώνοντας δυνατότητες για μελλοντική ανάπτυξη.
Όσον αφορά την κερδοφορία, η Constellation Energy ανέφερε μικτό κέρδος 4,602 δισεκατομμυρίων δολαρίων και λειτουργικό εισόδημα 2,795 δισεκατομμυρίων δολαρίων κατά την ίδια περίοδο, με περιθώριο μικτού κέρδους 19,55% και περιθώριο λειτουργικού εισοδήματος 11,87%. Αυτά τα στοιχεία αντικατοπτρίζουν την ικανότητα της εταιρείας να μετατρέπει αποτελεσματικά τα έσοδα σε κέρδος. Παρά τη μείωση των εσόδων κατά 10,8% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024, η εταιρεία έχει παρουσιάσει σημαντική αύξηση του EBITDA κατά 92,28%, υποδεικνύοντας βελτιωμένη λειτουργική αποδοτικότητα.
Τα InvestingPro Tips τονίζουν ότι ο ρυθμός αύξησης του μερίσματος της Constellation Energy είναι αξιοσημείωτος, έχοντας αυξηθεί κατά 25,0% τους τελευταίους δώδεκα μήνες έως το δεύτερο τρίμηνο του 2024. Επιπλέον, η μετοχή της εταιρείας έχει σημειώσει εντυπωσιακές αποδόσεις, με συνολική απόδοση τιμής από την αρχή του έτους 119,31%, γεγονός που μπορεί να ενδιαφέρει τους επενδυτές που αναζητούν ανάπτυξη στο χαρτοφυλάκιό τους. Για όσους ενδιαφέρονται για περαιτέρω πληροφορίες, το InvestingPro παρέχει μια σειρά από πρόσθετες συμβουλές για την Constellation Energy, προσφέροντας πιο λεπτομερή ανάλυση και επενδυτική καθοδήγηση.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης