Την Παρασκευή, η TD Cowen επανέλαβε την αξιολόγηση Buy για τις μετοχές της Ascendis Pharma (NASDAQ:ASND), διατηρώντας την τιμή-στόχο στα $157,00. Η ανάλυση της εταιρείας υποδηλώνει ότι τα επερχόμενα δεδομένα της Φάσης 3 ApproaCH για το TransCon CNP αναμένεται να παρουσιάσουν αποτελέσματα παρόμοια με το ανταγωνιστικό φάρμακο Voxzogo, αν και όχι ανώτερα.
Οι δοκιμές Φάσης 2 έδειξαν ότι η αποτελεσματικότητα του TransCon CNP είναι συγκρίσιμη με το Voxzogo, αλλά η ερμηνεία αυτών των αποτελεσμάτων περιπλέκεται από το μικρό μέγεθος του δείγματος και την απουσία βασικών δεδομένων Annualized Height Velocity (AHV).
Το πρωταρχικό τελικό σημείο (EP) για τη δοκιμή Φάσης 3 του TransCon CNP είναι επίσης ελαφρώς διαφορετικό σε σύγκριση με τα τελικά σημεία που χρησιμοποιήθηκαν στις δοκιμές της BioMarin Pharmaceutical (NASDAQ:BMRN) και της BridgeBio Pharma (NASDAQ:BBIO) για το φάρμακό τους AGV. Τονίστηκε ότι το TransCon CNP βρίσκεται περίπου τέσσερα χρόνια πίσω από την ανάπτυξη του Voxzogo.
Επιπλέον, το infigratinib της Ascendis Pharma, ένα φάρμακο που χορηγείται από το στόμα μία φορά την ημέρα, θεωρείται ως πιθανό "σκοτεινό άλογο" από την εταιρεία. Το εν λόγω φάρμακο βρίσκεται επί του παρόντος σε δοκιμές φάσης 3, ενώ τα δεδομένα αναμένεται να ανακοινωθούν στα τέλη του 2025 ή το πρώτο εξάμηνο του 2026. Η αναμονή γύρω από το φάρμακο αυτό προσθέτει στις προοπτικές της εταιρείας, καθώς η αγορά αναμένει τα επικείμενα αποτελέσματα.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Ascendis Pharma έχει κάνει σημαντικά βήματα στην ανάπτυξη φαρμάκων και στην οικονομική της ανάπτυξη. Η εταιρεία έλαβε έγκριση από τις ΗΠΑ για το YORVIPATH, μια θεραπεία για τον υποπαραθυρεοειδισμό των ενηλίκων, και εξασφάλισε συμφωνία χρηματοδότησης ύψους 150 εκατομμυρίων δολαρίων με την Royalty Pharma.
Ενώ η εταιρεία παρουσίασε μείωση των εσόδων του SKYTROFA λόγω προσαρμογών και υψηλότερων εκπτώσεων πωλήσεων, η Ascendis Pharma επιδιώκει να λάβει έγκριση και για τα τρία υποψήφια προϊόντα της μέχρι το τέλος του 2025.
Τα έξοδα Ε&Α της εταιρείας σημείωσαν μείωση 21% σε ετήσια βάση, ενώ τα έξοδα ΓΕ&Δ αυξήθηκαν λόγω των υψηλότερων εξόδων προσωπικού. Η Ascendis Pharma έκλεισε το τρίμηνο με μετρητά και ισοδύναμα ύψους 259 εκατ. ευρώ και οι προβλέψεις για τα έσοδα του SKYTROFA διαμορφώνονται στα 220 έως 240 εκατ. ευρώ για το σύνολο του 2024.
Η επενδυτική εταιρεία Oppenheimer αναβάθμισε πρόσφατα την Ascendis Pharma από Perform σε Outperform. Η αναβάθμιση έρχεται καθώς η Oppenheimer αναμένει την επερχόμενη κυκλοφορία στις ΗΠΑ της θεραπείας υποπαραθυρεοειδισμού της Ascendis Pharma, Yorvipath, και την ανακοίνωση των αποτελεσμάτων της πρώτης γραμμής από τη δοκιμή φάσης 3 της TransCon CNP για την αχονδροπλασία.
Η αισιοδοξία της εταιρείας τροφοδοτείται από τα ισχυρά σήματα ζήτησης για το Yorvipath και τη δυνατότητα ισχυρής αύξησης των πωλήσεων προς μια εκτίμηση για το 2029 για παγκόσμια έσοδα ύψους 1,7 δισ. ευρώ.
InvestingPro Insights
Η Ascendis Pharma (NASDAQ:ASND) διανύει τις δοκιμές Φάσης 3, οι επενδυτές παρακολουθούν στενά τα οικονομικά μεγέθη της εταιρείας και τις προβλέψεις των αναλυτών. Σύμφωνα με τα στοιχεία της InvestingPro, η Ascendis κατέχει επί του παρόντος κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 6,82 δισ. δολαρίων, με αύξηση των εσόδων της κατά εντυπωσιακό ποσοστό 166,54% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το β' τρίμηνο του 2024. Παρά την ανάπτυξη αυτή, η εταιρεία αντιμετωπίζει προκλήσεις, όπως αντικατοπτρίζεται από τον αρνητικό δείκτη P/E του -14,15 και το περιθώριο λειτουργικών εσόδων του -111,27% για την ίδια περίοδο.
Οι συμβουλές της InvestingPro υποδεικνύουν ότι η μετοχή της Ascendis Pharma βρίσκεται επί του παρόντος σε υπερπουλημένο έδαφος, υποδεικνύοντας πιθανές ευκαιρίες αγοράς για επενδυτές που πιστεύουν στη μακροπρόθεσμη αξία της εταιρείας. Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι οι αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη της επόμενης περιόδου, γεγονός που θα μπορούσε να επηρεάσει τη βραχυπρόθεσμη απόδοση της μετοχής. Για όσους εξετάζουν το ενδεχόμενο μιας επένδυσης, υπάρχουν πρόσθετες πληροφορίες διαθέσιμες στο InvestingPro, με 9 ακόμη συμβουλές που θα σας βοηθήσουν να ενημερώσετε τη διαδικασία λήψης αποφάσεων.
Με την επόμενη ημερομηνία κερδών να έχει οριστεί για τις 6 Νοεμβρίου 2024 και την εύλογη αξία να εκτιμάται στα 127,38 δολάρια από το InvestingPro, σε σύγκριση με τον στόχο των αναλυτών στα 176,11 δολάρια, οι επενδυτές ίσως θελήσουν να σταθμίσουν την τρέχουσα τιμή έναντι αυτών των αποτιμήσεων. Καθώς η αγορά αναμένει τα αποτελέσματα των δοκιμών Φάσης 3 τόσο για το TransCon CNP όσο και για το infigratinib, αυτές οι χρηματοοικονομικές μετρήσεις και οι συμβουλές των εμπειρογνωμόνων μπορούν να παρέχουν πολύτιμο πλαίσιο για τις πιθανές μελλοντικές επιδόσεις της Ascendis Pharma.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης