Την Παρασκευή, η Broadcom Limited (NASDAQ:AVGO) διατήρησε την αξιολόγηση Buy και τον στόχο τιμής 210,00 δολαρίων σύμφωνα με την Benchmark. Η εταιρεία ανακοίνωσε μια μέτρια νίκη για το τρίμηνο του Ιουλίου, αλλά εξέδωσε οδηγίες ελαφρώς κάτω από τις εκτιμήσεις της συναίνεσης.
Τα αποτελέσματα ήταν σταθερά, αν και η επιχείρηση AI δεν επέδειξε την ισχυρή δυναμική που ανέμεναν οι επενδυτές. Αυτό οδήγησε σε πτώση άνω των 10 δολαρίων στην τιμή της μετοχής της Broadcom μετά το πέρας των ωρών.
Η πρόβλεψη εσόδων AI της Broadcom για το οικονομικό έτος 24 αυξήθηκε από περίπου 11 δισεκατομμύρια δολάρια σε 12 δισεκατομμύρια δολάρια, με τα έσοδα AI του τέταρτου τριμήνου να προβλέπονται σε περίπου 3,5 δισεκατομμύρια δολάρια, από τα εκτιμώμενα 3,15 δισεκατομμύρια δολάρια στο τρίμηνο του Ιουλίου. Τα έσοδα από το AI του 3ου τριμήνου ήταν περίπου σταθερά σε διαδοχικό επίπεδο, γεγονός που αποδίδεται σε μεταβλητά πρότυπα παραγγελιών από τον μεγαλύτερο πελάτη της AI, την Google.
Αντίθετα, η επιχείρηση VMware της εταιρείας σημείωσε επιθετική ανάπτυξη το 3ο τρίμηνο, σημειώνοντας άνοδο άνω του 40% σε διαδοχικό επίπεδο. Η Ετησιοποιημένη Αξία Κρατήσεων για τον τομέα αυτό έφτασε τα 2,5 δισεκατομμύρια δολάρια, σημειώνοντας αύξηση 32% σε διαδοχική βάση. Η Broadcom ανέφερε επίσης ότι τα έσοδά της από ημιαγωγούς εκτός AI σταθεροποιήθηκαν, με τις κρατήσεις να αυξάνονται κατά 20% σε διαδοχικό επίπεδο, γεγονός που υποδηλώνει ανάκαμψη σε τομείς που πρόσφατα αντιμετώπισαν σημαντική κυκλική ύφεση.
Παρά την έλλειψη της αναμενόμενης δυναμικής στον τομέα AI της Broadcom, οι συνολικές επιδόσεις και προοπτικές της εταιρείας κρίθηκαν σταθερές, με την επισήμανση αρκετών θεμελιωδών δυνατών σημείων. Η ανάλυση της Benchmark υποδεικνύει ότι η τρέχουσα μεταβλητότητα της τιμής της μετοχής αποτελεί ευκαιρία για τους επενδυτές να ασχοληθούν με μια εταιρεία που βρίσκεται στην πρώτη γραμμή της υιοθέτησης της τεχνητής νοημοσύνης στον κλάδο. Η εταιρεία διατηρεί την αξιολόγηση "Buy" και τον στόχο τιμής, ο οποίος βασίζεται σε 29 φορές τη νέα εκτίμηση EPS για το FY26 ύψους 7,23 δολαρίων.
Σε άλλα πρόσφατα νέα, η Broadcom Limited παρουσιάζει ισχυρή ανάπτυξη στον τομέα της τεχνητής νοημοσύνης (AI), με τις Morgan Stanley, Mizuho, Bernstein SocGen Group, Cantor Fitzgerald και JPMorgan να διατηρούν θετικές αξιολογήσεις και να αυξάνουν τους στόχους τιμών.
Τα έσοδα του AI προβλέπεται να τριπλασιαστούν σε ετήσια βάση σε περισσότερα από 12 δισεκατομμύρια δολάρια το οικονομικό έτος 2024. Τα έσοδα τρίτου τριμήνου της Broadcom ξεπέρασαν τις προσδοκίες στα 13,07 δισ. δολάρια, σημειώνοντας σημαντική αύξηση των εσόδων της κατά 47% σε σχέση με το προηγούμενο έτος, στα 13,1 δισ. δολάρια.
Οι κρατήσεις της Broadcom για το VMware αποκτούν δυναμική, με στόχο έσοδα ύψους 4 δισ. δολαρίων για το προσεχές τρίμηνο, ξεπερνώντας τις προηγούμενες προσδοκίες της διοίκησης. Οίκοι αναλυτών όπως οι JPMorgan, Piper Sandler και Cantor Fitzgerald έχουν εκφράσει την εμπιστοσύνη τους στη στρατηγική τοποθέτηση της Broadcom, με την JPMorgan να αυξάνει τον στόχο τιμής της από τα 200 δολάρια στα 210 δολάρια.
Οι οικονομικές προοπτικές της Broadcom είναι ισχυρές, με τα κορυφαία στον κλάδο μικτά περιθώρια κέρδους (GM) και λειτουργικά περιθώρια κέρδους (OM) να προβλέπονται στο 76% και 59% για το οικονομικό έτος 2024. Οι ελεύθερες ταμειακές ροές (FCF) προβλέπεται να αυξηθούν δυνητικά σε περίπου 21 δισ. δολάρια το οικονομικό έτος 2025.
Η Broadcom έχει επίσης σημειώσει σημαντικά βήματα στον τομέα του λογισμικού, ιδίως με την VMware, επιτυγχάνοντας υψηλά ποσοστά ανανέωσης λογισμικού και μετατροπής/επάνω πώλησης στη λύση VCF full stack.
InvestingPro Insights
Η Broadcom Limited (NASDAQ:AVGO) συνεχίζει να επιδεικνύει τη δύναμή της στον κλάδο των ημιαγωγών. Με μια ισχυρή κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 711,36 δισ. δολαρίων, τα οικονομικά στοιχεία της εταιρείας αντικατοπτρίζουν τη σημαντική παρουσία της στην αγορά. Τα δεδομένα της InvestingPro επισημαίνουν μια αξιοσημείωτη αύξηση των εσόδων τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το γ' τρίμηνο του 2024, με αύξηση 32,04%, τονίζοντας την επέκταση των δραστηριοτήτων της εταιρείας. Επιπλέον, το Περιθώριο Λειτουργικού Εισοδήματος κατά την ίδια περίοδο διαμορφώνεται στο υγιές 34,41%, υπογραμμίζοντας την αποτελεσματικότητα της εταιρείας στην κερδοφόρα διαχείριση των δραστηριοτήτων της.
Οι επενδυτές μπορεί να βρουν ιδιαίτερα καθησυχαστική τη δέσμευση της εταιρείας στις αποδόσεις των μετόχων- ένα από τα InvestingPro Tips τονίζει ότι η Broadcom όχι μόνο διατηρεί αλλά και αυξάνει το μέρισμά της επί 15 συναπτά έτη. Αυτό αποτελεί απόδειξη της σταθερής οικονομικής της θέσης και μήνυμα εμπιστοσύνης στις μελλοντικές της επιδόσεις. Επιπλέον, οι αναλυτές είναι αισιόδοξοι για την αύξηση των πωλήσεων της εταιρείας κατά το τρέχον έτος, η οποία ευθυγραμμίζεται με την επιθετική ανάπτυξη που παρατηρείται στην επιχείρηση VMware και τη σταθεροποίηση των εσόδων της από ημιαγωγούς εκτός AI.
Για όσους ενδιαφέρονται για μια βαθύτερη ανάλυση, η InvestingPro προσφέρει πρόσθετες πληροφορίες, συμπεριλαμβανομένων συνολικά 14 συμβουλών που παρέχουν μια πιο ολοκληρωμένη ματιά στις επενδυτικές δυνατότητες της Broadcom. Ειδικότερα, η Broadcom διαπραγματεύεται σε υψηλό πολλαπλασιαστή κερδών, γεγονός που υποδηλώνει ότι η αγορά έχει υψηλές προσδοκίες για τη μελλοντική αύξηση των κερδών της. Για μια πιο λεπτομερή επενδυτική ανάλυση, επισκεφθείτε τη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/AVGO για να εξερευνήσετε το πλήρες φάσμα των συμβουλών και των μετρήσεων της InvestingPro.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης