Την Πέμπτη, η BofA Securities εξέφρασε ισχυρές προοπτικές για την O'Reilly Automotive (NASDAQ: ORLY), αυξάνοντας την τιμή-στόχο στα 1.290 δολάρια από τα προηγούμενα 1.204 δολάρια και διατηρώντας την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή. Η αναπροσαρμογή αυτή ακολουθεί την παρουσία της εταιρείας στην O'Reilly 2024 Analyst Day, η οποία πραγματοποιήθηκε στο κέντρο διανομής της εταιρείας.
Η εκδήλωση, η οποία φιλοξενήθηκε από τη διοίκηση της εταιρείας έξω από το Σικάγο, IL, παρείχε πληροφορίες σχετικά με τη θέση και τις προοπτικές της O'Reilly στην αγορά. Οι αναλυτές υπογράμμισαν τα "ανταγωνιστικά πλεονεκτήματα" της εταιρείας, σημειώνοντας το σημαντικό μέρος των πωλήσεων που προέρχεται από επαγγελματίες πελάτες, το οποίο αντιπροσωπεύει πλέον περίπου το 47% των συνολικών εσόδων της O'Reilly.
Η O'Reilly Automotive είναι σε θέση να επωφεληθεί από την εξελισσόμενη αυτοκινητοβιομηχανία, με τις αναδυόμενες τεχνολογίες, όπως τα συστήματα stop/start, που αναμένεται να δημιουργήσουν υψηλότερες πωλήσεις ανά συναλλαγή. Επιπλέον, η αυξημένη καταπόνηση των εξαρτημάτων του οχήματος λόγω του μεγαλύτερου βάρους των ηλεκτρικών οχημάτων (EV) και των υβριδικών οχημάτων, καθώς και οι εξελίξεις στα συστήματα υποβοήθησης του οδηγού, θεωρούνται ευνοϊκοί παράπλευροι άνεμοι του κλάδου που θα μπορούσαν να ενισχύσουν περαιτέρω τις ευκαιρίες της O'Reilly στην αγορά.
Η εκτιμώμενη απευθυνόμενη αγορά της εταιρείας στις Ηνωμένες Πολιτείες έχει αναθεωρηθεί προς τα πάνω σε 150 έως 160 δισεκατομμύρια δολάρια. Αυτό αντικατοπτρίζει αύξηση από το εύρος των 130 έως 140 δισεκατομμυρίων δολαρίων που εκτιμήθηκε στην περσινή Ημέρα Αναλυτών το 2022. Η αναθεωρημένη εκτίμηση της αγοράς υπογραμμίζει τις δυνατότητες ανάπτυξης της O'Reilly σύντομα.
Σε άλλες πρόσφατες ειδήσεις, η O'Reilly Automotive βρέθηκε στο επίκεντρο αρκετών προσαρμογών των αναλυτών μετά την έκθεση κερδών του β' τριμήνου και την αναθεωρημένη καθοδήγηση για το σύνολο του έτους 2024. Η εταιρεία λιανικής πώλησης ανταλλακτικών αυτοκινήτων ανακοίνωσε κέρδη ανά μετοχή (EPS) β' τριμήνου ύψους 10,55 δολαρίων, υπολειπόμενα των εκτιμώμενων 10,83 δολαρίων. Για το 2024, η εταιρεία αναμένει ότι τα κέρδη ανά μετοχή θα κυμανθούν από 40,75 έως 41,25 δολάρια και ότι η αύξηση των συγκρίσιμων πωλήσεων των καταστημάτων θα κυμανθεί μεταξύ 2% και 4%.
Η Morgan Stanley διατήρησε την αξιολόγηση Equal-weight για τη μετοχή της O'Reilly, αλλά αύξησε τον στόχο της μετοχής στα 1.100 δολάρια. Οι Wells Fargo, Evercore ISI και Jefferies αύξησαν επίσης τους στόχους τιμών τους στα $1.250, $1.230 και $1.260 αντίστοιχα, ενώ η RBC Capital μείωσε το στόχο της στα $1.115.
Η εταιρεία εξασφάλισε πρόσφατα ομόλογα ανώτερης εξασφάλισης ύψους 500 εκατ. δολαρίων, παρέχοντας πρόσθετα κεφάλαια για πιθανή επιχειρηματική επέκταση ή αναχρηματοδότηση υφιστάμενου χρέους. Η O'Reilly Automotive έχει επίσης επεκτείνει την παρουσία της, ανοίγοντας 37 νέα καταστήματα στις Ηνωμένες Πολιτείες και το Μεξικό και εισερχόμενη στην καναδική αγορά μέσω της εξαγοράς της Vast Auto.
InvestingPro Insights
Με την O'Reilly Automotive (NASDAQ: ORLY) να έχει τραβήξει την προσοχή μετά την Ημέρα Αναλυτή και την αναβαθμισμένη τιμή-στόχο από την BofA Securities, τα στοιχεία της InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο για τους επενδυτές που εξετάζουν τη μετοχή. Από τους τελευταίους δώδεκα μήνες που έληξαν το δεύτερο τρίμηνο του 2024, η O'Reilly διαθέτει σημαντική κεφαλαιοποίηση αγοράς ύψους 66,02 δισεκατομμυρίων δολαρίων, γεγονός που καταδεικνύει τη σημαντική παρουσία της στον κλάδο της αγοράς αυτοκινήτου μετά την αγορά. Ο δείκτης P/E της εταιρείας ανέρχεται σε 28,44, ο οποίος, ενώ είναι ενδεικτικός της εμπιστοσύνης των επενδυτών, αντανακλά επίσης μια premium τιμολόγηση σε σχέση με τη βραχυπρόθεσμη αύξηση των κερδών, όπως σημειώνεται σε ένα από τα InvestingPro Tips. Αυτό τεκμηριώνεται περαιτέρω από τον δείκτη PEG 2,66, γεγονός που υποδηλώνει ότι ο υψηλός δείκτης P/E ενδέχεται να μην δικαιολογείται πλήρως από τις προβλέψεις για την αύξηση των κερδών.
Στο λειτουργικό μέτωπο, η O'Reilly παρουσίασε αύξηση εσόδων κατά 6,99% τους τελευταίους δώδεκα μήνες, με περιθώριο μικτού κέρδους 51,16%, γεγονός που σηματοδοτεί ισχυρή κερδοφορία στις βασικές επιχειρηματικές της δραστηριότητες. Επιπλέον, η απόδοση του ενεργητικού της εταιρείας είναι εντυπωσιακή 17,15%, αναδεικνύοντας την αποτελεσματική χρήση του ενεργητικού της για τη δημιουργία κερδών. Από άποψη αποτίμησης, οι InvestingPro Tips επισημαίνουν ότι η O'Reilly διαπραγματεύεται με υψηλούς πολλαπλασιαστές αποτίμησης EBITDA και εσόδων, τους οποίους οι επενδυτές θα πρέπει να σταθμίσουν σε σχέση με τις προοπτικές ανάπτυξης και τη θέση της εταιρείας στον κλάδο.
Για όσους αναζητούν περαιτέρω πληροφορίες, πάνω από 13 επιπλέον InvestingPro Tips είναι διαθέσιμα στη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/ORLY, παρέχοντας μια πιο ολοκληρωμένη ανάλυση της οικονομικής κατάστασης της O'Reilly Automotive και των δυνατοτήτων της αγοράς. Αυτές οι συμβουλές περιλαμβάνουν παρατηρήσεις σχετικά με τη χαμηλή μεταβλητότητα των τιμών της εταιρείας, την ικανότητά της να καλύπτει τις πληρωμές τόκων με ταμειακές ροές και το μέτριο επίπεδο χρέους της, τα οποία θα μπορούσαν να είναι καθοριστικά για τη λήψη μιας τεκμηριωμένης επενδυτικής απόφασης.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης