Αναλυτής της B. Riley αύξησε την τιμή-στόχο για τις μετοχές της Telos Corp. (NASDAQ: TLS) στα 5,00 δολάρια, από τα προηγούμενα 4,00 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση Buy για τη μετοχή.
Η αναπροσαρμογή ακολουθεί την πρόσφατη ανακοίνωση της Telos Corp. ότι εξασφάλισε μια προνομιακή θέση στη σύμβαση εκσυγχρονισμού των υποδομών της Πολεμικής Αεροπορίας των ΗΠΑ ύψους 12,5 δισ. δολαρίων, η οποία οδήγησε σε σημαντική άνοδο της τιμής της μετοχής της εταιρείας, κλείνοντας την ημέρα με άνοδο 25,3%.
Το συμβόλαιο, το οποίο είναι μια συμφωνία απεριόριστης παράδοσης/απεριόριστης ποσότητας (IDIQ), έχει ως στόχο τον εκσυγχρονισμό, τη λειτουργία και τη συντήρηση της δικτυακής υποδομής για όλες τις τοποθεσίες της Πολεμικής Αεροπορίας. Το έργο αναμένεται να ολοκληρωθεί έως τον Αύγουστο του 2034.
Σύμφωνα με τον αναλυτή, η σύμβαση αυτή θα μπορούσε δυνητικά να προσθέσει περίπου 50 εκατομμύρια δολάρια σε ετήσια έσοδα με μεικτό περιθώριο κέρδους χαμηλού έως μεσαίου 20% στην επιχείρηση Secure Networks της Telos.
Ο αναλυτής επεσήμανε ότι η σύμβαση της Πολεμικής Αεροπορίας, μαζί με άλλα τέσσερα ομοσπονδιακά κυβερνητικά συμβόλαια που εξασφαλίστηκαν από το 2023, αντιπροσωπεύει μια αγορά που μπορεί να απευθυνθεί σε περίπου 24,5 δισεκατομμύρια δολάρια.
Τα συμβόλαια αναμένεται να αναζωογονήσουν την ανάπτυξη του τομέα Secure Networks της εταιρείας, ο οποίος σημείωσε πτώση από το μέγιστο των εσόδων του ύψους περίπου 119 εκατ. δολαρίων το οικονομικό έτος 21 σε προβλεπόμενα έσοδα περίπου 33 εκατ. δολαρίων για το οικονομικό έτος 24.
Παρά τη σημαντική ανάκαμψη της μετοχής της Telos από την πτώση σχεδόν 47% μετά τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου του 2024, ο αναλυτής εκτιμά ότι η μετοχή έχει περαιτέρω περιθώρια ανόδου. Η αισιοδοξία του βασίζεται στην αναμενόμενη βελτίωση των βασικών οικονομικών μεγεθών έως το FY25, η οποία υποστηρίζεται από την ευνοϊκή επίλυση σημαντικών αναθέσεων προγραμμάτων, την επέκταση του προγράμματος TSA PreCheck και τις πιθανές συνεισφορές από νέες αναθέσεις συμβολαίων.
Η αναθεωρημένη τιμή-στόχος βασίζεται σε έναν εκτιμώμενο πολλαπλασιαστή της αξίας της επιχείρησης προς τις πωλήσεις του FY25 περίπου 2x, μια αύξηση από τον προηγούμενο πολλαπλασιαστή 1,5x.
Η Telos Corporation εξασφάλισε σύμβαση ύψους 12,5 δισεκατομμυρίων δολαρίων από το Υπουργείο Αεροπορίας για τον εκσυγχρονισμό των υποδομών των βάσεων. Αυτό ευθυγραμμίζεται με τις πρόσφατες επιτυχίες της εταιρείας στην εξασφάλιση ομοσπονδιακών κυβερνητικών συμβολαίων, τα οποία συνολικά αντιπροσωπεύουν μια αγορά 24,5 δισεκατομμυρίων δολαρίων.
Επιπλέον, η Telos ανέφερε ότι ξεπέρασε τις οικονομικές προβλέψεις της για το δεύτερο τρίμηνο του 2024, καταγράφοντας έσοδα ύψους 28,5 εκατ. δολαρίων. Η αύξηση αυτή προήλθε κυρίως από τους τομείς Security Solutions και Secure Networks, συνεισφέροντας 17,9 εκατ. δολάρια και 10,6 εκατ. δολάρια αντίστοιχα.
Ωστόσο, παρά τα ισχυρά αυτά αποτελέσματα, η BMO Capital Markets προσάρμοσε τις προοπτικές της Telos, μειώνοντας τον στόχο τιμής στα 3 δολάρια από τα προηγούμενα 4 δολάρια, διατηρώντας την αξιολόγηση Market Perform. Ο οίκος εξέφρασε αισιοδοξία σχετικά με την αύξηση των θέσεων TSA PreCheck, που αποτελεί δυνητικό παράγοντα αύξησης των εσόδων, αλλά σημείωσε επίσης ανησυχίες σχετικά με τις παρατεταμένες διαμαρτυρίες και τις καθυστερήσεις στην εξασφάλιση μεγάλων συμβάσεων.
InvestingPro Insights
Υπό το πρίσμα της πρόσφατης αναβάθμισης από τους αναλυτές και της πιθανής αύξησης των εσόδων από το συμβόλαιο της Πολεμικής Αεροπορίας των Ηνωμένων Πολιτειών, τα στοιχεία της InvestingPro παρέχουν πρόσθετο πλαίσιο για τους επενδυτές που εξετάζουν την Telos Corp. (NASDAQ: TLS). Με σημαντική απόδοση την τελευταία εβδομάδα 64,92% και συνολική απόδοση τιμής από έτος σε έτος 80,1%, η μετοχή έχει παρουσιάσει αξιοσημείωτη βραχυπρόθεσμη απόδοση. Αυτό είναι ιδιαίτερα αξιοσημείωτο δεδομένης της υψηλής μεταβλητότητας των τιμών της εταιρείας, η οποία αποτελεί σημαντικό στοιχείο για τους επενδυτές που έχουν επίγνωση του κινδύνου.
Παρά τη θετική δυναμική, οι συμβουλές της InvestingPro συνιστούν προσοχή λόγω διαφόρων παραγόντων. Οι αναλυτές έχουν αναθεωρήσει προς τα κάτω τις προσδοκίες τους για τα κέρδη της επόμενης περιόδου και δεν αναμένουν ότι η εταιρεία θα είναι κερδοφόρα φέτος. Επιπλέον, τα έσοδα της εταιρείας έχουν μειωθεί κατά 24,41% τους τελευταίους δώδεκα μήνες από το β' τρίμηνο του 2024 και οι αναλυτές αναμένουν μείωση των πωλήσεων κατά το τρέχον έτος. Ωστόσο, στο μέτωπο του ισολογισμού, η Telos κατέχει περισσότερα μετρητά από ό,τι χρέος, γεγονός που θα μπορούσε να παρέχει κάποια οικονομική ευελιξία βραχυπρόθεσμα.
Για τους επενδυτές που επιθυμούν μια βαθύτερη εμβάθυνση στα οικονομικά μεγέθη και τις μελλοντικές προοπτικές της Telos Corp. υπάρχουν διαθέσιμες πρόσθετες Συμβουλές της InvestingPro. Αυτές οι συμβουλές θα μπορούσαν να βοηθήσουν στη δημιουργία μιας πιο ολοκληρωμένης επενδυτικής θέσης, λαμβάνοντας υπόψη τόσο τις ευκαιρίες όσο και τους κινδύνους που σχετίζονται με τη μετοχή. Επισκεφθείτε τη διεύθυνση https://www.investing.com/pro/TLS για μια πλήρη λίστα συμβουλών και λεπτομερή ανάλυση.
Aυτό το άρθρο μεταφράστηκε με τη βοήθεια της τεχνητής νοημοσύνης. Για περισσότερες πληροφορίες, δείτε τους Όρους Χρήσης